La mayoría de las personas refinancia un préstamo VA para obtener una tasa de interés más baja y un pago mensual, pero esas cosas por sí solas no son suficientes para justificarlo. Está la cuestión del tiempo. No tiene sentido refinanciar si no planea quedarse en la casa el tiempo suficiente para recuperar los costos asociados. Tampoco tiene sentido si no puede obtener una tasa de interés más baja. Suponiendo que el tiempo y las tasas de interés prevalecientes no son un problema, su primer paso debe ser determinar por qué quiere refinanciar su préstamo VA.

Paso 1: defina su meta

¿Desea:

• reducir su tasa de interés y el pago mensual?
• ¿Convierte una hipoteca de tasa ajustable (ARM) en una con una tasa fija?
• ¿Acortar el plazo de su préstamo actual de VA?
• ¿Desea retirar efectivo (capital) para mejoras del hogar, consolidación de deuda u otro propósito?
• ¿Refinancia un préstamo convencional o FHA a un préstamo VA?
• ¿Consolidar una primera y una segunda hipoteca en un préstamo de VA?

Es posible que pueda alcanzar más de un objetivo con su refinanciamiento, por ejemplo, una tasa de interés más baja, por ejemplo, pero aún debe identificar una razón "más importante" para querer refinanciar.

Paso 2: Determine qué programa de refinanciamiento usar

Una vez que tenga un objetivo de refinanciación en mente, el siguiente paso es determinar cuál de las dos opciones de refinanciamiento de VA disponibles lo ayudarán a lograr ese objetivo. Sus opciones son un préstamo de refinanciamiento de reducción de tasa de interés (IRRRL) o un préstamo hipotecario de refinanciación de retiro de efectivo.

El IRRRL (a veces llamado refinanciamiento VA modernizable o refinanciación VA-VA) está específicamente diseñado para simplificar el proceso de refinanciación de un préstamo VA existente a fin de obtener una tasa de interés más baja y un pago menor . También puede usar un IRRRL para refinanciar un ARM en un préstamo de tasa fija o acortar el plazo de un préstamo existente; por ejemplo, convertir un préstamo de 30 años en uno de 15 años.

Un IRRRL debe dar como resultado una tasa de interés más baja que la que estaba pagando con el préstamo refinanciado. La única excepción permitida es cuando se refinancia un ARM a un préstamo de tasa fija. En ese caso, la tasa de interés puede subir. En la mayoría de los casos, un IRRRL dará como resultado un pago mensual más bajo. Dependiendo de la reducción de la tasa de interés, su pago puede aumentar si refinancia un préstamo a 30 años a 15 años.

Las características clave de un IRRRL incluyen una menor tasa de interés y pago, menos trámites y menores costos de cierre. Para obtener más información sobre IRRRL, vaya aquí.

En cuanto a su segunda opción, el objetivo principal de una refinanciación de retiro de efectivo es permitirle retirar parte del capital acumulado en su préstamo hipotecario existente de VA. Puede usar el dinero que saca para un proyecto de mejoras del hogar, saldar deudas, ir a la escuela u otro propósito.

La opción de refinanciamiento de retiro de efectivo también se puede usar para refinanciar un préstamo convencional o FHA a un préstamo VA (suponiendo que usted sea elegible para un préstamo VA). Dependiendo del prestamista, también puede usar esta opción para combinar una primera y segunda hipoteca en un préstamo de VA.

Las características clave de una refinanciación con retiro de efectivo incluyen hasta el 100% de financiamiento y los costos de cierre estándar (limitado) del VA. Por lo general, la refinanciación de retiro de efectivo no proporciona una reducción de la documentación, lo que ocurre con un IRRRL. Para obtener más información sobre la refinanciación de retiros, ve aquí.

Paso 3: Encuentre un prestamista

Una vez que sepa qué opción de refinanciamiento VA satisface sus necesidades, es hora de buscar un prestamista. Desafortunadamente, el VA no proporciona mucha orientación cuando se trata de elegir un prestamista. Publica una página web que incluye listas trimestrales de los principales prestamistas de 300 VA en diversas categorías por volumen. No tiene que usar el prestamista que financió su préstamo original de VA, pero tiene sentido obtener la tasa de interés, los costos del préstamo y los términos disponibles de esa entidad, especialmente si ha estado satisfecho con el prestamista hasta la fecha.

Debe compilar una lista de varios prestamistas aprobados por VA para contactarse. (Los sitios web de los prestamistas indicarán si el prestamista tiene "aprobación VA"). Vale la pena señalar que muchos prestamistas ofrecen préstamos VA, pero no todos están aprobados por el VA. Los prestamistas aprobados por VA están más informados, ofrecen más servicios y tienen más autoridad que otros prestamistas. Esto puede hacer que la aprobación de su refinanciamiento sea mucho más fluida y evitar que su solicitud sea rechazada porque el prestamista no estaba al tanto de alguna regla oscura de VA.

La mejor manera de verificar las tarifas, según MilitaryTimes, es a través de una llamada telefónica. Podría enmarcar su consulta algo como esto: "Necesito una cotización para un préstamo a 30 años a tasa fija de $ 150, 000, sin puntos. Mi crédito es excelente Por favor incluya sus honorarios de VA permitidos. "Obviamente, sustituye tu propia información pertinente al verificar.

Paso 4: envíe documentación

A partir de ahora, su prestamista le brindará orientación, aunque es importante saber qué esperar. El próximo paso consiste en enviar la documentación adecuada, según el tipo de opción de refinanciamiento de VA que haya elegido.

Como se indicó anteriormente, el IRRRL presenta requisitos de trámites reducidos y menores costos de cierre. El refinanciamiento de retiro tiene requisitos de VA más típicos, similares a los de su préstamo original de VA. Esto podría incluir la necesidad de una tasación, verificación de crédito y empleo y otros artículos.

Si está refinanciando un préstamo FHA o convencional a un préstamo VA, necesitará un certificado de elegibilidad. Si no tiene uno, su prestamista aprobado por el VA puede obtenerlo por usted, o puede obtenerlo usted mismo. Más información está disponible aquí.

Paso 5: Cierre

El cierre es la etapa final del proceso de refinanciamiento, cuando se firman los papeles y su nuevo préstamo entra en vigencia. Una parte que merece una mención especial es la tarifa de financiación de VA. Casi todos los veteranos pagan una tarifa de financiación al cierre. Es un porcentaje del monto total del préstamo y puede ser tan alto como 3. 3% para ciertos prestatarios.

Además de la tarifa de financiación, otros posibles costos de los préstamos que se abordan en el cierre incluyen los costos de la tasación, el informe de crédito, los impuestos estatales y locales y las tarifas de registro. Todos estos costos se pueden agregar al préstamo, pero eso podría resultar en que exceda el valor justo de mercado de la propiedad que se refinancia, reduciendo el beneficio para usted.

Tenga en cuenta que los costos de cierre de un IRRRL son menores que los de un refinanciamiento de retiro de efectivo. Aunque no se requiere que ningún prestamista le proporcione un IRRRL, si lo hace, el VA no requiere una tasación ni una suscripción de crédito. Si tiene preguntas durante el proceso de cierre que el prestamista no puede responder, el VA sugiere que lo contacte en el centro de préstamos regional apropiado.

The Bottom Line

Por más complejo que parezca, las mayores ventajas de refinanciar un préstamo hipotecario de VA son la capacidad de refinanciar hasta el 100% del valor de la vivienda y el hecho de que no tiene que pagar la hipoteca seguro. Las ventajas no son razones, por supuesto. Esos aparecen en la lista de objetivos en el paso 1. Si define su objetivo, siga los pasos descritos anteriormente, busque un prestamista de buena reputación y complete todas las tareas requeridas, habrá salido relativamente indemne de la refinanciación de VA. (Para obtener más información, consulte Cómo comprar una casa con un préstamo VA y La ventaja única de las hipotecas VA .)