Los inversores que buscan diversificar sus carteras con acciones extranjeras pueden elegir entre una amplia selección de fondos mutuos con sólidos antecedentes de baja volatilidad y sólido desempeño. Recientemente, las acciones internacionales, especialmente las de los mercados emergentes, experimentaron mucha volatilidad debido a una caída en los precios de las materias primas, ralentizando la economía en China y caminos monetarios divergentes entre la Reserva Federal de los EE. UU. Y el Banco Central Europeo.

Como las preocupaciones sobre un crecimiento económico mundial más lento probablemente persistirán en 2016, los inversores aún pueden encontrar opciones de inversión mal valoradas en el extranjero con valoraciones atractivas. Al mismo tiempo, los inversores deben tener cuidado de no subestimar los estragos en los flujos de capital mundiales que pueden ser causados ​​por la posible decisión de la Fed de elevar la tasa de interés en 2015.

Invertir en acciones internacionales expone a los inversores al riesgo cambiario, donde las fluctuaciones en monedas extranjeras puede aniquilar o incluso generar beneficios favorables negativos generados en las monedas de otros países. En 2015, muchas monedas, incluido el euro, el yen japonés y el yuan chino se depreciaron frente al dólar estadounidense, y esta tendencia puede persistir en 2016. Para obtener protección contra los riesgos cambiarios, los inversores pueden elegir fondos que cubran su exposición a divisas.

Fidelity International Growth Fund

Activos bajo administración (AUM): $ 1. 5.000 millones

2010-2015 promedio anual del valor del activo neto (VNA) de retorno: 7. 81%

Ratio de gastos netos: 1. 04%

Fidelity International Growth Fund utiliza una estrategia de capital internacional diversificada centrándose en empresas de gran capitalización con características de crecimiento. El fondo utiliza un análisis fundamental para seleccionar participaciones con valoraciones atractivas y altas barreras de entrada. El fondo tiene una amplia dispersión geográfica en sus tenencias con los cinco primeros países por asignación de activos siendo los Estados Unidos (17. 61%), Reino Unido (15. 14%), Suiza (14. 25%), Japón (14. 04 %) y Suecia (6. 09%). En cuanto a la concentración del sector, el fondo favorece a las acciones de asistencia sanitaria con aproximadamente el 19%, mientras que las acciones del sector financiero y las acciones de consumo básico tienen un 18% y un 15% de asignación, respectivamente.

A pesar del entorno difícil para las acciones de crecimiento internacional en 2015, el fondo aún podía mostrar un mejor rendimiento que el índice de crecimiento MSCI EAFE, el índice de referencia del fondo. El fondo ha obtenido una calificación global de cinco estrellas de Morningstar y requiere una inversión mínima de $ 2, 500 y tarifas sin carga.

Oberweis International Opportunities

AUM: $ 709. 3 millones

rentabilidad NAV anual promedio 2010-2015: 16. 09%

Ratio de gastos netos: 1. 60%

El Fondo de Oportunidades Internacionales de Oberweis busca generar retornos que superarán los de MSCI World ex USA Índice de crecimiento de pequeña capitalización.El fondo invierte en una serie de acciones extranjeras de pequeña y mediana capitalización de empresas que exhiben un alto crecimiento. La administración del fondo utiliza varios principios de finanzas del comportamiento junto con la investigación básica ascendente para seleccionar sus tenencias. El fondo tiene una posición concentrada en acciones japonesas con una asignación del 30% y el Reino Unido con una asignación del 17%. Otros países representados por la cartera del fondo incluyen Canadá, Dinamarca y Suecia.

Los sectores en los que el fondo asigna sus activos incluyen el sector cíclico del consumidor (asignación del 24%), la asistencia sanitaria (asignación del 17%) y el sector industrial (asignación del 15%). Morningstar le otorgó al fondo una calificación general de cinco estrellas en la categoría de crecimiento pequeño / medio en el extranjero. El fondo tiene un requisito mínimo de inversión de $ 1, 000 y tarifas sin carga.

PIMCO StocksPLUS International Fund (U. S. Dollar-Hedged) Clase D

AUM: $ 2. 4 mil millones

2010-2015 promedio anual de rendimiento del activo neto: 7. 97%

Ratio de gasto neto: 1. 16%

El grupo PIMCO StocksPLUS International Fund (con cobertura en dólares estadounidenses) busca superar al MSCI EAFE Index invirtiendo en instrumentos vinculados a renta variable de grandes acciones con capital de mercado para replicar los rendimientos del índice subyacente. El fondo limita su exposición a moneda extranjera a no más del 20% de sus activos cubriendo sus riesgos cambiarios. Utiliza la estrategia de inversión patentada PLUS y no compra y mantiene acciones de compañías extranjeras directamente. En cambio, invierte en no U. S. derivados de capital a un costo basado en el mercado monetario, respaldado por una cartera de instrumentos de renta fija por parte de Estados Unidos y emisores extranjeros. El fondo tiene una importante asignación de activos a regiones de Europa, Medio Oriente y África (EMEA) con alrededor del 65% de peso, mientras que Japón representa el 23% de la cartera del fondo.

Lipper ha reconocido muchas veces al fondo como el mejor grupo de grandes fondos de capital por su sólido desempeño constante. El fondo tiene un requerimiento mínimo de inversión de $ 1, 000 y no cobra tarifas de carga. El fondo ha obtenido una calificación de cinco estrellas de Morningstar dentro de la categoría de mezcla grande extranjera.

Schwab International Core Equity Fund

AUM: $ 679. 4 millones

rentabilidad anual promedio anual 2010-2015: 8. 01%

Ratio de gastos netos: 0. 86%

El Schwab International Core Equity Fund es un fondo de fusión de divisas extranjeras que invierte acciones de empresas extranjeras con capitalización a gran y medio mercado. El fondo no cubre sus riesgos cambiarios. Schwab selecciona las tenencias del fondo del Índice MSCI EAFE, su índice de referencia, utilizando valores de evaluación basados ​​en fundamentos, valoración e impulso. El fondo tiene grandes posiciones de renta variable en acciones japonesas (20%), acciones de Reino Unido (19%) y acciones francesas (10%). Sus tenencias están bastante bien diversificadas en numerosos sectores, y las acciones financieras tienen la asignación más grande en alrededor del 20%. Otros sectores incluidos en la cartera del fondo son los cíclicos del consumidor (asignación del 15%), la defensa del consumidor (asignación del 12%) y la asistencia sanitaria (asignación del 12%).

El fondo tiene un requisito de inversión mínima de $ 100 y no cobra tarifas de carga.Por su buen desempeño, el fondo obtuvo una calificación general de cinco estrellas de Morningstar en la categoría de mezcla grande extranjera.

Cartera abierta de infraestructura listada de Lazard

AUM: $ 2. 6 mil millones

2010-2015 promedio anual de rendimiento del activo neto: 14. 24%

Ratio de gasto neto: 1. 29%

La cartera de infraestructura de listado global Lazard busca maximizar rentabilidad de baja volatilidad invirtiendo en infraestructura empresas ubicadas en todo el mundo. El fondo tiene posiciones sobreponderadas en acciones en Estados Unidos (26%) e Italia (26%), mientras que Australia y Francia tienen una distribución del 13% y 12%, respectivamente. El fondo invierte la mayoría de sus activos en varias compañías de servicios públicos (asignación del 50%) y empresas industriales (40%).

El fondo requiere que los inversores contribuyan con una inversión mínima de $ 2, 500 y no tiene tarifas de carga. Recibió una calificación general de cinco estrellas de Morningstar por sus sólidos retornos ajustados al riesgo.

Conclusión

Si bien las perspectivas para el crecimiento global y el mercado internacional continúan siendo desafiantes, los inversionistas aún tienen muchas oportunidades para invertir en acciones extranjeras. Los fondos mutuos de acciones internacionales ofrecen una exposición equilibrada a un nicho diferente de mercados bursátiles en el extranjero a un costo razonable.