Una pensión es un tipo de plan de jubilación patrocinado por el empleador que proporciona ingresos mensuales a los empleados jubilados. Dos tipos principales de planes de pensiones incluyen planes de beneficios definidos y planes de contribuciones definidas.

Con los planes de beneficios definidos, el empleador garantiza que el empleado recibirá una cantidad definida de beneficios al momento de la jubilación, independientemente de lo bien que se desempeñe el grupo de inversión subyacente. Con los planes de contribución definida, el empleador hace contribuciones predefinidas para el empleado, pero la cantidad final de beneficios que recibe el empleado depende del rendimiento de las inversiones.

El monto que proporciona una pensión individual generalmente se basa en el número de años que el empleado ha trabajado para la compañía o el gobierno que ofrece el plan, la edad de jubilación del empleado y la compensación del empleado, ya sea a jubilación o durante otro período determinado por el plan.

En todo el mundo, la calidad de los sistemas de pensiones disponibles para los trabajadores varía mucho. El Centro Australiano de Estudios Financieros publica el Melbourne Mercer Global Pension Index que examina los sistemas de pensiones de 20 países de América, Europa y Asia Pacífico, que cubren más del 55% de la población mundial. El Índice compara los sistemas de ingresos de jubilación y las tasas de cada uno en función de su adecuación, sostenibilidad e integridad. Aquí, echamos un vistazo a los resultados de la última edición del índice anual Melbourne Mercer Global Pension.

Así es como se clasifican los 20 países en el índice:.

Los mejores sistemas de pensiones

El valor del índice para cada país está representado por un valor entre cero y 100, con un valor más alto que significa sistemas de pensiones más favorables. El puntaje promedio para los 20 países incluidos en el índice de 2015 fue de 60. 5 (los puntajes medios del subíndice fueron 63. 8 para la adecuación, 72. 6 para la integridad y 48. 2 para la sostenibilidad). Los tres primeros países con la calificación más alta del índice general fueron:

1. Dinamarca . Con un valor de índice de 81. 7, Dinamarca recibió el puntaje más alto para 2015 de los 20 países incluidos en el índice. Como principal proveedor de pensiones del mundo, Dinamarca tiene un plan público de pensiones básicas, un beneficio de pensión complementaria vinculado a los ingresos, un plan de contribución definida totalmente financiado y esquemas ocupacionales obligatorios. El índice señaló que el puntaje de Dinamarca podría mejorarse mediante:

· Aumentando el ahorro de los hogares

· Incrementando la participación laboral entre los trabajadores mayores

· Introduciendo medidas para proteger los intereses de ambas partes en un divorcio

protección del miembro en caso de fraude, mala administración o insolvencia del proveedor

2. Países Bajos . Los Países Bajos se clasificaron en el segundo lugar, con un valor general de índice de 80.5 para 2015. Su sistema de ingresos de jubilación utiliza una pensión pública a tanto alzado y una pensión ocupacional semi-obligatoria vinculada a ganancias y acuerdos industriales. La mayoría de los empleados de los Países Bajos son miembros de estos planes ocupacionales, que son planes de beneficios definidos para toda la industria; las ganancias se basan en las ganancias promedio de por vida. El índice encontró que el valor general del índice podría mejorar con:

· Implementación de una edad mínima de acceso para preservar los beneficios para la jubilación

· Ahorro familiar aumentado

· Mayor participación laboral entre trabajadores mayores

· Aumento de miembros protección en caso de fraude, mala administración o insolvencia del proveedor

3. Australia . Australia ocupó el tercer lugar en el Índice, con un índice general de 79. 6. Su sistema de pensiones está compuesto por una pensión ligada a la renta y basada en la edad financiada por el gobierno, una contribución obligatoria de los empleadores a un fondo privado y contribuciones voluntarias en un fondo de retiro privado. El índice señaló que su sistema de pensiones podría mejorar en:

· Introducir el requisito de que parte de la prestación de jubilación se tome como un flujo de ingresos

· Aumentar la participación de la mano de obra entre los trabajadores mayores

· Aumentar la edad de jubilación como vida la expectativa aumenta

· Aumenta la edad mínima de acceso para recibir beneficios de planes de pensiones privados

Canadá y Estados Unidos

obtuvieron un índice general de 70, ubicándose en el 7 ° lugar de 20, mientras que EE. UU. estaba en 56 .3, poniéndolo en el 14 ° lugar. El sistema de ingresos de jubilación de Canadá utiliza una pensión universal a tanto alzado combinada con una pensión vinculada a los ingresos, una pensión relacionada con los ingresos derivada de las ganancias de por vida, planes de pensiones ocupacionales voluntarios, así como planes de ahorro voluntario de jubilación individual. El índice destacó que el valor del índice general para Canadá podría mejorar con:

· Mayor cobertura de empleados en planes de pensiones ocupacionales

· Aumento del ahorro de los hogares.

El sistema de ingresos para la jubilación de los EE. UU. Incluye un programa de Seguridad Social que tiene una fórmula de beneficios progresivos basada en los ingresos de por vida, y también tiene pensiones privadas voluntarias, que pueden ser ocupacionales o personales. Esto es lo que el sistema de los EE. UU. Podría hacer para mejorar su valor general del índice:

· Elevar la pensión mínima para jubilados de bajos ingresos

· Ajustar el nivel de contribución obligatoria para las personas de ingresos medios

· Mejorar la concesión de beneficios

· Limitar el acceso a los fondos antes de la jubilación

· Requerir que parte del beneficio de jubilación se tome como un flujo de ingresos

Puntuación

El índice Melbourne Mercer Global Pension se calcula utilizando el promedio ponderado de tres sub -indices:

• Subíndice de adecuación . El subíndice de adecuación, que representa el 40% del valor del índice general de un país, analiza cómo el sistema de pensiones de un país beneficia a los pobres y a los que tienen ingresos medios. Además, la medida de adecuación considera la eficacia del sistema y la tasa de ahorro de los hogares del país y la tasa de propiedad de la vivienda.
• Integridad subíndice. El subíndice de integridad, que representa el 25% del valor del índice general de un país, examina la comunicación, los costos, la gobernanza, la regulación y la protección de los planes de pensiones dentro de ese país. También considera la calidad de las pensiones del sector privado del país porque, sin ellas, el gobierno se convierte en el único proveedor de pensiones.
• Subíndice de sostenibilidad . El índice de sostenibilidad, que representa el 35% del valor general del índice de un país, considera los factores que pueden afectar la sostenibilidad del fondo de jubilación de un país, como el nivel de cobertura de los planes de pensiones privados, el nivel de activos de pensiones en comparación con el PIB y los factores demográficos proyectados.

The Bottom Line

En todo el mundo, los sistemas de pensiones están bajo mayor presión debido al aumento de la esperanza de vida, el aumento de la deuda pública, las condiciones económicas inciertas, el riesgo de inflación y un cambio hacia planes de contribución definida. El índice Melbourne Mercer Global Pension incluye recomendaciones para mejorar los sistemas de ingresos de jubilación de cada país, reconociendo que no existe una solución universal porque cada sistema ha evolucionado a partir de circunstancias económicas, sociales, culturales, políticas e históricas únicas.

Los desafíos comunes en los sistemas de pensiones en todo el mundo incluyen la necesidad de aumentar la edad de jubilación y / o jubilación para reflejar el aumento de la esperanza de vida; promover una mayor participación de la fuerza de trabajo a edades más avanzadas para aumentar los ahorros para la jubilación y limitar la duración de la jubilación; fomentar mayores niveles de ahorro; aumentar la cobertura de los empleados y los trabajadores por cuenta propia en el sistema privado de pensiones; y aumentar la gobernanza de los planes de pensiones privados para mejorar la confianza de los miembros.