El principal motivo para cualquier comerciante, inversor o especulador es hacer que el comercio sea lo más rentable posible. En primer lugar, se emplean dos técnicas, el análisis fundamental y el análisis técnico para realizar compras, vender o mantener decisiones. Se cree que la técnica de análisis fundamental es ideal para inversiones que implican un período de tiempo más largo. Está más basado en la investigación; estudia las situaciones de oferta-demanda, las políticas económicas y las finanzas como criterios para la toma de decisiones.

El análisis técnico es comúnmente utilizado por los comerciantes, ya que es apropiado para el juicio a corto plazo en los mercados, es decir, para decidir comprar y vender rápidamente, puntos de entrada y salida, etc. Es ilustrativo; analiza los patrones de precios pasados, las tendencias y el volumen para construir gráficos con el fin de determinar el movimiento futuro. Estas técnicas se pueden usar para negociar todas las clases de activos, desde acciones hasta productos básicos. En este artículo, nos concentraremos en los productos básicos, que incluyen cosas como cacao, café, cobre, maíz, algodón, petróleo crudo, ganado de engorde, oro, combustible para calefacción, ganado vivo, madera, gas natural, avena, jugo de naranja, platino, barrigas de cerdo, arroz en polvo, plata, soja, azúcar, etc.

Identificar el mercado

Los indicadores más populares para el comercio de productos básicos caen dentro de la categoría de indicadores de impulso, que siguen el adagio de confianza para todos los comerciantes, "comprar barato y vender caro". "Estos indicadores de impulso se dividen aún más en osciladores e indicadores de tendencia de seguimiento. Los comerciantes necesitan primero identificar el mercado i. mi. si el mercado está en tendencia o variando antes de aplicar cualquiera de estos indicadores. Esto es importante porque los indicadores siguientes de tendencia no funcionan bien en un mercado de rango; de manera similar, los osciladores tienden a ser engañosos en un mercado de tendencia.

Echemos un vistazo a algunos de estos indicadores que se consideran adecuados para el comercio de productos básicos.

• Promedios móviles

Uno de los indicadores más simples y más utilizados en el análisis técnico es el promedio móvil (MA), que es el precio promedio durante un período específico para un producto o stock. Por ejemplo, un MA de 5 periodos será el promedio de los precios de cierre en los últimos 5 días, incluido el período actual. Cuando este indicador se usa durante el día, el cálculo se basa en los datos del precio actual en lugar del precio de cierre. El MA tiende a suavizar el movimiento de precio aleatorio para poner de manifiesto las tendencias ocultas. Es un indicador rezagado y se utiliza para observar los patrones de precios. Se genera una señal de compra cuando el precio cruza por encima del MA desde abajo (sentimientos alcistas), mientras que cuando el precio cae por debajo desde arriba es indicativo de sentimientos bajistas, por lo tanto, una señal de venta.El MA es más suave y menos sensible en el caso de un período largo frente a un corto período de tiempo. El cruce por un promedio móvil a corto plazo por encima de un MA a más largo plazo sugiere un repunte.

Hay muchas versiones de MA que son más elaboradas, como la media móvil exponencial (EMA), la media móvil ajustada por volumen, la media móvil ponderada lineal, etc. La MA no es adecuada para un mercado de rango, ya que tiende a generar señales falsas debido a precios que van y vienen. Recuerde, la pendiente de la MA refleja la dirección de la tendencia. Cuanto más empinada es la MA, el movimiento es el impulso que respalda la tendencia, mientras que un MA aplastante es una señal de advertencia ya que puede haber una inversión de tendencia debido a la reducción en el impulso.

La línea azul representa el MA de 9 días, mientras que la línea roja es el promedio móvil de 20 días y el MA de 40 días se representa con la línea verde. Entre ellos, el MA de 40 días es el más fluido y el menos volátil, mientras que el MA de 9 días muestra el movimiento máximo con MA de 20 días entre ellos. (Ver: Medias móviles simples hacen que las tendencias se destaquen )

• Divergencia de convergencia promedio móvil (MACD)

Divergencia de convergencia promedio móvil conocida popularmente por su sigla MACD es un indicador utilizado comúnmente y eficaz desarrollado por Gerald Appel. Es una tendencia que sigue el indicador de momento que usa promedios móviles (MA) o promedios móviles exponenciales (EMA) para los cálculos. Típicamente, el MACD se calcula como un EMA de 12 días menos un EMA de 26 días. El EMA de 9 días del MACD se denomina línea de señal y ayuda a identificar los giros.

Se genera una señal alcista cuando el MACD es un valor positivo, ya que el EMA de período más corto es más alto (más fuerte) que el EMA de período más largo. Esto significa un aumento en el impulso al alza, pero a medida que el valor comienza a disminuir, muestra una pérdida en el impulso. De manera similar, un valor negativo de MACD es indicativo de una situación bajista y si esto tiende a aumentar aún más, sugiere un aumento en el impulso a la baja. Si el valor negativo del MACD disminuye, indica que la tendencia descendente está perdiendo impulso. Hay más interpretaciones al movimiento de estas líneas como los cruces; se señala un cruce alcista cuando el MACD cruza por encima de la línea de señal en una dirección ascendente. (Lectura adicional: Exploración de osciladores e indicadores: MACD ).

En el gráfico, el MACD está representado por la línea naranja mientras que la línea de señal es violeta. El histograma del MACD (barras verde claro) es la diferencia entre la línea MACD y la línea de señal. El histograma MACD se traza en la línea central y representa la diferencia entre la línea MACD y la línea de señal mostrada por barras. Cuando el histograma es positivo (por encima de la línea central), emite señales alcistas ya que la Línea MACD está por encima de su línea de señal.

• Índice de fuerza relativa (RSI)

El índice de fuerza relativa (RSI) es un indicador de impulso técnico popular y fácil de aplicar. Intenta determinar el nivel de sobrecompra y sobreventa en un mercado en una escala de 0 a 100, lo que indica si el mercado ha superado o tocado fondo.De acuerdo con este indicador, los mercados se consideran sobrecomprados por encima de 70 y sobrevendidos por debajo de 30; sin embargo, los comerciantes usan su deserción para establecer sus parámetros preferidos. El uso de un RSI de 14 días fue recomendado por Welles Wilder, pero las horas extraordinarias, el RSI de 9 días (ciclo corto comercial) y el RSI de 25 días (ciclo intermedio) han ganado popularidad.

La forma popular de usar RSI es buscar las oscilaciones de divergencia y falla además de las señales de sobrecompra y sobreventa. La divergencia ocurre en situaciones donde el activo está haciendo un nuevo máximo mientras que el RSI no puede moverse más allá de su máximo anterior, esto indica una reversión inminente. Además, si el RSI baja por debajo de su mínimo anterior (reciente), la oscilación de la falla da una confirmación de la reversión inminente. (Consulte: Índice de fuerza relativa y sus puntos de falla y falla )

Para obtener resultados más precisos, tenga en cuenta la tendencia del mercado o la gama de mercado ya que la divergencia RSI no es indicador suficiente en caso de tendencias mercado. El RSI es muy útil especialmente cuando se usa de manera complementaria a otros indicadores. ( Ver: Exploración de osciladores e indicadores: RSI )

• Estocástico

George Lane basó el indicador estocástico en la observación de que, si los precios han estado observando una tendencia alcista durante el día, entonces el el precio de cierre tenderá a establecerse cerca del límite superior del rango de precios reciente, mientras que si los precios se han deslizado hacia abajo, entonces el precio de cierre tiende a acercarse al extremo inferior del rango de precios. El indicador mide la relación entre el precio de cierre de los precios de los activos y su rango de precios durante un período de tiempo específico. El oscilador estocástico contiene dos líneas. La primera línea es el% K que compara el precio de cierre con el rango de precio más reciente. La segunda línea es el% D (línea de señal) que es una forma suavizada de% K value y se considera más importante entre los dos.

La señal principal que forma este oscilador es cuando la línea% K cruza la línea% D. Se forma una señal alcista cuando el% K se rompe a través del% D en una dirección ascendente. Se forma una señal bajista cuando el% K cae a través del% D en una dirección descendente. Además, la divergencia también ayuda a identificar reversiones. La forma de un fondo y una parte superior estocásticos también funciona como un buen indicador. Digamos, por ejemplo, que un fondo profundo y ancho indica que los osos son fuertes y cualquier incremento en ese punto podría ser débil y de corta duración.

Un gráfico con% K y% D se conoce como Estocástico lento. El indicador estocástico es uno de los buenos indicadores que se puede analizar mejor con el RSI, entre otros. (Ver: Exploración de osciladores e indicadores: oscilador estocástico )

• Bandas de Bollinger ®

La Bollinger Band® fue desarrollada en la década de 1980 por John Bollinger. Son un buen indicador para medir las condiciones de sobrecompra y sobreventa en el mercado. Las Bollinger Bands® son un conjunto de tres líneas; la línea central (tendencia) con una línea superior (resistencia) y una línea inferior (soporte). Cuando el precio del producto considerado es volátil, las bandas tienden a expandirse, mientras que en los casos en que los precios están dentro del rango, existe una contracción.

Bollinger Bands® son útiles para los comerciantes para detectar los puntos de inflexión en un mercado de rango limitado; comprando cuando el precio baja y llega a la banda inferior y se vende cuando el precio sube para tocar la banda superior. Sin embargo, a medida que los mercados entran en la tendencia, el indicador comienza a dar señales falsas, especialmente si el precio se aleja del rango que estaba operando. Entre otros usos, se consideran aptos para seguidores de tendencias de baja frecuencia. (Ver: Lo básico de Bollinger Bands® )

Conclusión

Hay muchos otros indicadores técnicos que están disponibles para los operadores y elegir los adecuados es crucial. Asegúrese de su idoneidad para las condiciones del mercado; los indicadores de seguimiento de tendencias son aptos para los mercados con tendencia, mientras que los osciladores se adaptan bien a las condiciones del mercado. Aplicarlos de la manera opuesta puede dar lugar a señales engañosas y falsas que resultan en pérdidas. Para aquellos que son nuevos en el uso del análisis técnico, comience con indicadores simples y fáciles de aplicar.