Un millón de dólares es un buen número redondo que se ha guardado para la jubilación, y durante mucho tiempo ha sido la cantidad objetivo recomendada por expertos financieros si desea vivir cómodamente en sus últimos años. El argumento es que si te jubilas a los 65 años con un nido de ahorros de $ 1 millón, debería durarte por el resto de tu vida. Sin embargo, averiguar si tienes suficiente dinero requiere algo más que simplemente ingresar números en una calculadora. Hay varios otros factores a considerar que pueden influir en la extensión de sus ahorros. (Para obtener más información, consulte Conceptos básicos sobre la planificación de la jubilación .)

Las personas viven más tiempo

Gracias a las mejoras en la atención médica y al aumento general del nivel de vida de los estadounidenses en general, las expectativas de vida de hombres y mujeres son cada vez mayores año tras año. Hace cincuenta años, el varón adulto típico podía esperar vivir hasta la madura edad de 66 años. 7 años. Las mujeres, que estadísticamente viven más tiempo en promedio, tenían una esperanza de vida promedio de 73. 8 años.

Hoy esos números han aumentado dramáticamente. Según la Administración de la Seguridad Social, un hombre que cumple 65 años hoy tiene una esperanza de vida promedio de 84. 3 años, mientras que las mujeres que alcanzan esa edad viven a 86. 6 años. La SSA estima que uno de cada cuatro de 65 años vivirá más allá de los 90 años, y uno de cada 10 pasará la marca de 95 años.

En el transcurso de cinco décadas, el promedio de vida aumentó en 17. 6 años para los hombres y 12. 8 años para las mujeres. Si eso continúa, la generación actual de ahorristas milenarios de 20 y 30 años podría ver que su expectativa de vida promedio se extiende hasta los 90 años. En ese contexto, $ 1 millón en el banco puede no ser suficiente para proporcionar una jubilación cómoda.

Por ejemplo, supongamos que se jubila a los 66 años con un ahorro de $ 1 millón y elige una asignación de activos conservadora que arroja un rendimiento anual del 5%. Anticipa vivir otros 20 años, entonces usa la regla del 4% para calcular sus retiros. Incluso con una tasa de inflación del 3% incluida, aún tendría casi $ 730, 000 restantes en su cuenta de jubilación a los 86 años. Sin embargo, si viviera 10 años adicionales, su saldo de jubilación se reduciría a poco más de $ 16. , 000. (Para obtener más información, consulte Por qué la regla del 4% ya no funciona para jubilados .)

"El aumento de la esperanza de vida sin un aumento similar en nuestras vidas laborales significa que debemos ampliar nuestros recursos de jubilación más que antes", dice Mark Hebner, fundador y presidente de Index Fund Advisors, Inc., en Irvine, California, y autor de Index Funds: El programa de recuperación de 12 pasos para inversores activos . "Gastar $ 1 millón en 20 años ofrece aproximadamente un estilo de vida de $ 50, 000 por año y solo $ 33, 333 en 30 años, lo cual es bastante diferente."

El costo de la vida sigue creciendo

Con la regla del 4% mencionada anteriormente, podrá obtener $ 40,000 en ingresos de su cuenta de jubilación durante el primer año. Eso no incluye ningún fondo suplementario que reciba de los beneficios de la Seguridad Social. A partir de junio de 2017, el beneficio mensual promedio pagado por la Seguridad Social ascendió a $ 1, 254. 78. Si recibió esos beneficios durante todo el año, su ingreso total para sus primeros 12 meses de jubilación, incluidos los ingresos de su cuenta de jubilación y Seguridad Social - llegaría a $ 55, 057. 36. Eso suena como una cantidad razonable, incluso cómoda, de dinero para tener para la jubilación, pero puede no ser suficiente para contrarrestar el aumento del costo de la vida.

Según la Oficina de Estadísticas Laborales, el gasto medio de los hogares para personas mayores en el rango de edad de 65 a 74 años es de $ 48,885 por año. A los 85, el gasto total promedio de los hogares desciende a $ 36,673, pero los costos de atención médica representan una mayor proporción del gasto. Actualmente, una pareja de jubilados de 65 años de edad puede esperar gastar $ 266, 589 en gastos de atención médica durante el resto de su vida. Eso supone que ambos gozan de buena salud y que tienen las Partes B y D de Medicare, junto con un seguro de salud complementario.

mensualmente pagarían $ 583 por atención médica a partir de los 65 años; para 85, el total mensual sería más del doble, a $ 1, 211. Con la vivienda, el transporte y la comida cada vez más caros, la inflación subiendo y la pareja viviendo más tiempo, hay una gran probabilidad de que $ 1 millón no sea suficiente para ayudar ellos sostienen su nivel de vida. La investigación de LIMRA (anteriormente conocida como la Asociación de Investigación y Comercialización de Seguros de Vida) muestra que la inflación en, digamos, el 3% solo podría consumir hasta $ 117,000 del poder adquisitivo de los jubilados con el tiempo.

Los ahorros de los trabajadores no mantienen el ritmo

La encuesta después de la encuesta sugiere que los estadounidenses no están cumpliendo con sus ahorros para la jubilación. Según el Instituto Nacional de Seguridad de la Jubilación, la mediana del saldo de la jubilación para todos los hogares en edad de trabajar es de solo $ 3,000. Se eleva a solo $ 12,000 para las familias cercanas a la jubilación, lo cual es un número bastante aterrador. La encuesta más reciente sobre la confianza en la jubilación del Employee Benefit Research Institute descubrió que el 64% de los trabajadores admitió estar atrasado en el ahorro. Por la misma razón, el 22% de los trabajadores confía en sus perspectivas de jubilación, mientras que el 36% dijo que confiaba en que podrían ahorrar lo suficiente.

Cuando considera los números, la pregunta cambia de "¿Será suficiente $ 1 millón? "A " ¿Es posible incluso ahorrar $ 1 millón para la jubilación? "Si está retrasando el ahorro suficiente, ya sea porque está pagando préstamos estudiantiles o simplemente está poniendo el mínimo en su 401 (k), debe ser realista acerca de cuánto dinero podrá acumular . Cuanto más lo posponga, mayor será su ingreso que tendrá que reservar para ponerse al día, lo que ejerce una presión aún mayor sobre su presupuesto.Mientras tanto, te has perdido el interés compuesto que podrías haber ganado si hubieras comenzado antes.

"Cuando trato con gente joven de entre 20 y 30 años, siempre les muestro un concepto simple: el valor del dinero en el tiempo", dice Peter J. Creedon, CFP®, CEO y fundador de Crystal Brook Advisors, Nueva York, NY "Tomar una persona que ahorra $ 5,000 al año, promedia un 8% de rendimiento y se retira a 68. Si comienzan a los 25 años, con 43 años para contribuir, deberían tener un poco menos de $ 1. 65 millones. Un hombre de 35 años, que tiene 33 años para contribuir, debería tener casi $ 730, 000. Un hombre de 40 años, con 28 años para contribuir, tendrá unos $ 477, 000. La moraleja de la historia: Comience temprano y contribuya, ya que el tiempo es su mejor amigo y permite que la capitalización funcione para usted. "(Para obtener más información, consulte Demora en los costos de ahorro para la jubilación más a largo plazo .)

" Es difícil para los veinteañeros pensar en la jubilación ", dice Marguerita M. Cheng, CFP®, CEO de Blue Ocean Global Wealth en Rockville, Maryland. Lo posiciono como acumulación de riqueza. Por ejemplo, un cliente de 34 años (sus padres son mis clientes) comenzó una Roth IRA hace 12 años. Avanzando rápidamente hasta 2016, utilizó $ 22k de sus $ 34k como anticipo para comprar su primera casa. A la edad de 22 años, él no estaba pensando en jubilarse, pero el Roth IRA lo ayudó a acumular riqueza para su vida, metas financieras y retiro. Para los clientes más jóvenes, es importante concentrarse en la acumulación de riqueza, en lugar de simplemente en la jubilación.

The Bottom Line

Ahorrar $ 1 millón para la jubilación es un objetivo elevado, y aunque parezca una fortuna, solo va tan lejos cuando aumentan las cosas como la inflación, el costo de la vida y las mayores expectativas de vida. en juego. Aumentar ese número a $ 2 millones o más puede ser algo que los Millennials tengan que considerar seriamente si no quieren correr el riesgo de terminar en la quiebra en la jubilación.