Invertir en el mercado bursátil puede ser intimidante al principio.

Los inversores deben descubrir cómo diferenciar entre los diferentes tipos de valores, estilos de inversión y estrategias de negociación, analizando datos financieros y de mercado. Los planificadores y corredores financieros son buenas fuentes de asesoramiento, pero si está interesado en conocer el mercado de valores y cómo controlar su dinero, puede valer la pena considerar un club de inversiones. (Ver también: Guía de estrategias de selección de acciones .)

¿Qué son los Clubes de Inversión?

Se pueden encontrar en la mayoría de los municipios y regiones, y han existido durante décadas como una forma para que las personas con fondos limitados puedan contribuir y participar en grandes inversiones, así como para obtener experiencia y educación de primera mano. Los clubes de inversión son simplemente un grupo de personas que juntan su dinero para realizar inversiones conjuntas, generalmente en acciones o bonos. Si bien su principal motivación es hacer la mayor cantidad de dinero posible, los clubes también son una excelente forma para que los inversionistas compartan ideas y conozcan el mercado.

¿Cómo se establecen los clubes de inversión?

Si comienza un nuevo club de inversiones, proporcione una estructura sólida para garantizar que la agenda del club se lleve a cabo de manera eficiente y sin fricciones. Un club de inversión generalmente es una sociedad legal o una compañía de responsabilidad limitada que consta de 10 a 20 miembros. Una vez que esté legalmente establecido, es imperativo que se establezcan registros contables estandarizados para ello. Después de todo, a diferencia de los individuos independientes que invierten directamente en el mercado bursátil, un club de inversión reúne dinero de cada miembro.

Después de que un miembro inicialmente aporta una suma global inicial para propósitos de inversión, el club de inversión típico requiere una contribución mensual de aproximadamente $ 80 por parte de los miembros. Sin embargo, los miembros no pueden contribuir la misma cantidad, ni ser participantes por las mismas duraciones. Por lo tanto, un club de inversión debe tener una forma clara de determinar la participación de cada miembro en un momento determinado, ya que es probable que los miembros aporten fondos de forma periódica, y probablemente tengan la intención de retirar fondos de su parte de los activos del club en algún momento. en el futuro.

Además, al comenzar un club de inversión, asegúrese de establecer una cuenta de corretaje en el nombre del club de inversión. Comprar una firma de corretaje adecuada es una buena idea, ya que los corredores diferentes generalmente tienen ofertas únicas para los clubes de inversión. (Ver también: Elegir un intermediario compatible .)

Para facilitar las decisiones del club y la educación de los miembros, un club de inversión debe programar reuniones regulares al menos una vez al mes. Las reuniones mensuales regulares pueden ser divertidas y perspicaces, ya que los miembros presentan una acción que han investigado y quisieran que el club considere comprar.

Los miembros del club tienen la responsabilidad de investigar posibles compras de inversión para el club y mantenerse al día sobre el desempeño y las perspectivas de sus tenencias en el futuro. Es importante que los miembros del club participen activamente en la construcción y el mantenimiento de la cartera del club con el fin de maximizar su propia educación de inversión, que es uno de los objetivos clave de un club de inversión. Teniendo esto en cuenta, hay muchos pasos que puede dar un club de inversión para aumentar las oportunidades de los miembros de obtener el mayor conocimiento posible.

Consejos para unirse a un club de inversión

Estos son algunos consejos que vale la pena considerar:

1. Pensar a largo plazo
No podemos enfatizar esto lo suficiente. No compre acciones a través de un club de inversión si su horizonte de tiempo es de un año o menos. Tratar de ganar dinero en un período de tiempo más corto es un enfoque equivocado, no solo para los inversores principiantes, sino también para los clubes de inversión. Un horizonte de tiempo corto hace que sea difícil administrar el dinero del club porque, para las perspectivas a corto plazo, las decisiones de comprar o vender acciones deben tomarse muy rápidamente. Además, la mayoría de los clubes de inversión se reúnen solo una vez al mes, lo que hace que sea totalmente imposible tomar decisiones comerciales a corto plazo. Los miembros del club probablemente deberían dedicar su tiempo a analizar los fundamentos de las acciones de la cartera del club, en lugar de preocuparse por los movimientos a corto plazo en las participaciones del club.

Tener un horizonte de tres a cinco años es una perspectiva común entre las estrategias de los clubes de inversión. Como tal, los miembros potenciales también deberían considerar unirse a un club de inversión como un compromiso a largo plazo de aproximadamente tres a cinco años. En general, no es muy saludable para un club si los miembros deciden irse y sacar su dinero después de un corto período de membresía. La mayoría de los clubes de inversión especifican las reglas o sanciones para la retirada anticipada del club en sus inicios. La mayoría especifica un precio de liquidación, o penalidad por retiro anticipado, que los miembros deben pagar al retirar sus fondos, que generalmente es un poco menor que el valor de sus contribuciones. En términos generales, cualquier persona interesada en comenzar o unirse a un club de inversión debe considerarlo como un compromiso mínimo de varios años, y asegurarse de que todos los miembros del club encuentren que el nivel de compromiso de tiempo es aceptable.

2. Defina su estilo
Así como los inversionistas individuales varían mucho unos de otros en términos de su estilo de inversión, como la inversión de valor, las estrategias de stock de ingresos o GARP, y también lo hacen los clubes de inversión. Es muy importante que cada club de inversión tenga un estilo de inversión claramente definido, idealmente con un cierto número de reglas cuantificables o limitaciones en la cartera de inversiones del club. Por ejemplo, un club de inversión podría especificar que los miembros pueden proponer solo acciones para la compra que tengan un precio mínimo de acción o capitalización bursátil, o el club podría imponer restricciones sectoriales a la cartera para garantizar que siempre exista un nivel mínimo de diversificación.

Además, para el beneficio de los miembros, también puede ser útil que un nuevo club de inversión implemente criterios estandarizados para revisar una acción para compra potencial.Esto asegurará que los miembros del club aumenten su experiencia en áreas específicas de análisis de equidad, al tiempo que permite que todos los miembros del grupo se informen mejor sobre el material estándar cubierto en las reuniones y, con un poco de suerte, comprendan mejor el material que se les presenta.

Una vez que un club de inversiones ha determinado su estilo, es importante que cada miembro conozca el estilo de inversión del club y esté dispuesto a seguir esas pautas. Puede ser muy dañino para la atmósfera de un club de inversión cuando algunos miembros quieren invertir fondos del club en acciones de centavo de alto riesgo, mientras que otros gravitan hacia las fichas azules. Si está comenzando el club, asegúrese de que cada miembro comprenda y respalde el enfoque del club. Si te unes a un club, asegúrate de que su estilo satisfaga tus necesidades. Después de todo, hay muchos tipos diferentes de clubes de inversión, por lo que antes de completar y convertirse en miembro de pleno derecho, asegúrese de evaluar su estilo de inversión e intente juzgar qué tan cerca se ajusta a sus propias aspiraciones. Lo más probable es que aprenderá mucho más y disfrutará de una experiencia más gratificante si invierte un poco de tiempo en encontrar el club de inversión que mejor se adapte a su estilo de inversión u objetivos personales.

3. Únase a una asociación de clubes
La Asociación Nacional de Inversionistas (NAIC) ofrece excelente apoyo e información para las personas que deseen unirse o iniciar su propio club de inversión en los Estados Unidos. La NAIC no solo proporciona excelentes herramientas, sino que también publica una revista mensual de aprendizaje para inversores. La membresía a NAIC cuesta $ 40 para un club nuevo, $ 30 para miembros individuales del club y $ 79 para individuos. Según los datos de NAIC, el número de clubes de inversión registrados en la asociación ha experimentado un fuerte crecimiento a principios del siglo XXI y, para disgusto de los profesionales de la industria, aproximadamente la mitad de todos los clubes registrados han superado al S & P 500: un nivel de los retornos excedentes que la mayoría de los fondos mutuos no pueden lograr consistentemente. Siendo ese el caso, sin embargo, los retornos que golpean al mercado no contienen todo el valor que un miembro recibe de un club de inversiones bien administrado.

En la U. K., esto se llama Club de Inversión ProShare, que ofrece una serie de recursos tales como boletines informativos, herramientas de portafolio en línea, un tablero de mensajes para los miembros y un manual del club de inversiones. En Canadá, la Asociación de Inversores de Canadá (IAC, por sus siglas en inglés) también ofrece boletines detallados sobre educación financiera personal, descuentos en libros y similares.

4. Siempre valore la educación
Si bien los clubes de inversión deben esforzarse por ganar la mayor cantidad de dinero posible en los mercados, la educación es una de las principales razones para unirse a un club. Los clubes que operan con el objetivo de educar a sus miembros encontrarán que las ganancias se siguen naturalmente. Podría decirse que es más importante que los clubes de inversión proporcionen a los miembros la educación y la experiencia que los ayuden a determinar por qué ha crecido la cartera del club, en lugar de simplemente ver crecer su patrimonio neto. Después de todo, si un inversor no tiene interés en aumentar su conocimiento del mercado, la inversión de fondos mutuos o un corredor de servicio completo probablemente pueda proporcionarles rendimientos razonables sin los compromisos y actividades inherentes a un club de inversión.

Un club de inversión también debe enfocarse en asegurar que todos los miembros reciban un nivel relativamente igual de valor educativo de parte de sus miembros. De hecho, es una buena idea evaluar el nivel de experiencia de los miembros de un club antes de decidirse a unirse. Esto asegura que hay una coincidencia razonable con su propio nivel de habilidad. Además, todos los socios del club deben participar por igual; algunos miembros naturalmente tendrán más liderazgo que otros, pero si algunos miembros no contribuyen periódicamente a las reuniones del club, es probable que la atmósfera de todo el club sufra, disminuyendo el valor que todos reciben de sus miembros.

Conclusión

Los clubes de inversión son una excelente forma de facilitar su inversión sin ser quemados o timados por intermediarios inescrupulosos. Ya sea que inicie su propio club o se una a uno existente, descubrirá que ser miembro de un club es una experiencia esclarecedora.

Además, uno de los beneficios permanentes más valiosos de un club de inversión, especialmente para los inversores principiantes, es la capacidad de analizar las decisiones de inversión desde diferentes puntos de vista. Si se fundamenta y se mantiene de manera adecuada, los clubes de inversión pueden rendir a sus miembros el exceso de rendimiento de sus fondos de inversión año tras año, al tiempo que les proporciona una experiencia educativa inestimable que durará toda la vida. (Véase también: Comprensión de tácticas de intermediario deshonesto . )