Se comercializan como una solución para los problemas de dinero de las personas mayores o como una forma de disfrutar más plenamente de la jubilación. Pero las hipotecas inversas pueden ser difíciles de entender, y las comisiones y el interés pueden consumir una parte sustancial del capital de un propietario. Para muchos adultos mayores, hay mejores soluciones para las luchas financieras. (Nota: las pautas en este artículo se refieren a hipotecas de conversión de capital de la vivienda (HECM), que están respaldadas por la Administración Federal de Vivienda [FHA] y son el tipo más popular. Para obtener más información sobre HECM, consulte Reglas para obtener una FHA Hipoteca inversa . Para obtener más información acerca de los demás, consulte ¿Cuáles son los diferentes tipos de hipotecas inversas? )

5 Razones para decir "No"

Aquí hay cinco situaciones en las que una hipoteca inversa es probablemente una mala idea.

1. Desea dejar su hogar a sus herederos.

Cuando fallece con una hipoteca revertida a su nombre, el préstamo vence. Para pagar el préstamo, el banco se convierte en el dueño de su casa al excluirlo y luego vende su casa para recuperar el dinero que le prestaron. Si la casa se vende por un monto superior al saldo pendiente de su préstamo en el momento de su fallecimiento, la diferencia recae en sus herederos. Si se vende por menos, nada va a sus herederos, y el seguro de la FHA cubre el déficit del prestamista. Es por eso que los prestatarios tienen que pagar primas de seguro hipotecario en préstamos hipotecarios inversos.

Sacar una hipoteca inversa complica seriamente las cosas si quiere dejar su hogar a sus hijos (u otros herederos) o si alguien esperaba heredar su casa. Tal vez usted todavía vive en la casa donde crió a su hija, y ella quiere criar a su propia familia en ella después de que usted falleció. Con una hipoteca inversa, la única forma en que su hija podrá mantener el hogar en la familia es pagar el préstamo. De acuerdo, ella no tendrá que pagar más de lo que vale la casa, incluso si el saldo de su préstamo es más alto que el valor tasado de la vivienda. Pero tal vez no pueda pagar ese gasto de su bolsillo. Ella podría no calificar para una hipoteca tradicional para comprar la casa, tampoco, que sería otra forma de asegurar la propiedad. La casa familiar luego sería vendida a un extraño para satisfacer la deuda de la hipoteca inversa.

2. Tu vives con alguien

¿Vive un cónyuge, un pariente, un compañero de habitación, un amigo o un huésped en el hogar donde desea obtener una hipoteca revertida? Si es así, y si esa persona no está en el préstamo con usted, él o ella no tendrá un lugar donde vivir después de que fallezca. Esa persona ni siquiera podrá seguir viviendo allí si te mudas. Una de las condiciones de una hipoteca inversa es que el prestatario tenga que vivir en el hogar como su residencia principal. Si el prestatario fallece, vende la casa o se muda, el préstamo vence. Y si alguien que vive con usted no tiene al menos 62 años, no puede ser un prestatario con la hipoteca inversa.

Estas condiciones de préstamo no deberían impedirle obtener una hipoteca inversa si la persona que vive con usted podría mudarse y alquilar otro lugar. Pero debería darle una pausa si esa persona es un pariente o su cónyuge, que tiene un vínculo emocional con el hogar y depende financieramente de poder vivir allí. (Para obtener más información sobre este tema, consulte Hipoteca inversa: ¿podría su viuda perder la casa? )

3. Necesitas el dinero para las facturas médicas.

Una costosa condición de salud puede hacer que las personas mayores recurran a hipotecas inversas para pagar sus facturas médicas.

"Los fondos pueden ayudar si usted está lo suficientemente bien como para permanecer en su hogar", dice ReKeithen Miller, un planificador financiero certificado y gerente de cartera de Palisades Hudson Financial Group en Atlanta. Sin embargo, si su salud llega a ser tan pobre que ya no puede vivir en su hogar, tendrá que pagar la hipoteca inversa porque, como se señaló anteriormente, los prestamistas requieren que los prestatarios vivan en el hogar como su residencia principal. "Eso significa que es posible que deba pagar la hipoteca justo en el momento en que es probable que necesite los fondos más", dice Miller.

El traslado a un hogar de convalecencia o a un centro de vida asistida durante 12 meses o más se considera una mudanza permanente en virtud de las reglamentaciones sobre hipotecas revertidas. Los prestatarios deben certificar por escrito cada año que aún viven en el hogar contra el que contraen préstamos. Si no puede pagar la hipoteca inversa, el prestamista ejecutará la hipoteca de la casa y la venderá para pagar el préstamo.

4. Puede mudarse pronto.

Si su salud no ha sido tan buena últimamente, considere si se lo puede obligar a mudarse en un futuro cercano para estar más cerca de sus seres queridos que pueden cuidarlo o vivir en un centro donde pueda obtener el nivel de la atención que necesita (Consulte Cómo elegir el hogar de ancianos adecuado y Alternativas a hogares de ancianos para obtener información sobre algunas de estas opciones.)

Si está pensando en mudarse, debido a su salud o por cualquier otra razón: una hipoteca inversa probablemente no sea una buena idea. Sus altos costos iniciales pueden hacer que este préstamo sea un mal negocio a corto plazo. Estos costos incluyen los honorarios del prestamista, el mayor de los cuales es la tarifa de originación del préstamo; un seguro hipotecario anticipado y primas de seguro hipotecario en curso; y costos de cierre, también llamados costos de liquidación, que incluyen seguro de título de propiedad, una tarifa de tasación de vivienda y una tarifa de inspección de vivienda.

Una hipoteca revertida vence si se muda o vende la propiedad. Luego tendrá seis meses para pagar el préstamo. Cualquier producto de venta que supere lo que debe es suyo, pero obtendrá mucho más de la venta de su casa si no hubiera pagado recientemente miles de dólares en costos de hipoteca inversa.

5. No puede pagar los impuestos a la propiedad, el seguro de propietarios y el mantenimiento del hogar.

Si, incluso con el producto de la hipoteca inversa, no podrá mantenerse al día con los impuestos a la propiedad, pagar las primas de seguro de propietarios y mantener su casa en buen estado, no debería obtener una hipoteca revertida.El hecho de no mantenerse al día en cualquiera de estas áreas significa que el prestamista puede llamar a la hipoteca revertida y usted puede perder su casa. Algunas localidades tienen programas de diferimiento de impuestos a la propiedad para personas mayores que podrían resolver sus problemas de flujo de efectivo. De hecho, algunos de estos programas son en realidad un tipo de hipoteca inversa poco utilizada llamada hipoteca inversa de propósito único. Además, algunas ciudades tienen programas para ayudar a personas mayores de bajos ingresos con reparaciones en el hogar. Pero usted está solo para el seguro de propietarios.

The Bottom Line

Si necesita dinero pero una hipoteca revertida parece una mala idea, sepa que no es su única opción. Vender su casa y reducirla a algo más asequible es una alternativa. Puede que no sea emocionalmente atractivo, pero podría aliviar su estrés financiero. Puede usar los ingresos para comprar una casa o condominio menos costoso con menores gastos de mantenimiento y servicios públicos, o alquilar en su lugar para evitar los principales costos de propiedad de la vivienda, como impuestos a la propiedad, seguros y reparaciones. Para más información, vea 5 principales alternativas a una hipoteca inversa .

También es una buena idea revisar cada uno de sus gastos recurrentes y buscar formas de recortar gastos. ¿Podría usar cupones y construir su lista de compras en torno a las ventas para reducir su factura de alimentos? ¿Tiene su ciudad un programa de alivio de impuestos a la propiedad para personas mayores? Otras posibilidades incluyen obtener un préstamo con garantía hipotecaria o una línea de crédito con garantía hipotecaria, o refinanciar con una hipoteca tradicional a plazo. Estas opciones podrían proporcionar fondos si puede calificar para un préstamo y hacer los pagos mensuales. (Conozca las diferencias en Comparación de hipotecas inversas vs. hipotecas forward y ¿Cuáles son las diferencias entre una línea de crédito con garantía hipotecaria (HELOC) y un préstamo con garantía hipotecaria? )