El seguro de vida con valor en efectivo siempre ha brindado a los consumidores una vía de crecimiento libre de impuestos dentro de la política a la que se puede acceder en cualquier momento y por cualquier motivo. Pero el Congreso ha puesto límites a la cantidad de dinero que se puede poner en estos instrumentos, y todas las políticas de valor en efectivo ahora están sujetas a la prueba de siete salarios, que limita los beneficios fiscales de los retiros de valor en efectivo. Las políticas que no superan esta prueba ahora se clasifican como contratos de dotación modificada (MEC). (El aspecto más difícil de este producto complejo es determinar cuánta cobertura necesita y por qué. Para obtener más información, consulte Los 10 mejores mitos sobre seguros de vida .)
Historia de los MEC
Sin impuestos el crecimiento es una de las principales ventajas del seguro de vida con valor en efectivo y, por lo tanto, muchos portadores de vida trataron de aprovechar esta característica a fines de la década de 1970 ofreciendo productos de vida universal y de prima única que presentaban una importante acumulación de valor en efectivo. Los dueños de la póliza podrían entonces retirar el interés y el capital como un préstamo libre de impuestos, siempre y cuando la póliza no expire antes de la muerte del dueño. Por supuesto, esta estrategia efectivamente permitió que la política funcionara como un refugio fiscal a gran escala. Sin embargo, el Congreso no estuvo de acuerdo en que el seguro de vida se debe utilizar de esta manera y, por lo tanto, se aprobó la Ley de Ingresos Misceláneos y Técnicos de 1988 (TAMRA).

Este acto creó el MEC. Antes de que se aprobara esta ley, todos los retiros de cualquier póliza de seguro con valor en efectivo se gravaban según el principio de "primero en entrar, primero en salir" (FIFO). Esto significaba que las contribuciones originales que constituían una devolución de capital libre de impuestos se retiraban antes de que se produjeran las ganancias. Pero TAMRA colocó límites en la cantidad de la prima que un propietario de la póliza podría pagar en la póliza y aún recibir el tratamiento fiscal FIFO. Cualquier política que reciba primas que superen estos límites se convierte automáticamente en un MEC.

Regla de corredor
En un sentido general, la regla del corredor establece que para que una póliza de seguro de vida evite clasificarse como un MEC, debe haber un "corredor" de diferencia en dólares. valor entre el beneficio por fallecimiento y el valor en efectivo de la póliza. Todas las políticas de prima única ahora se clasifican como MEC. Las políticas de primas flexibles deben pasar la prueba de siete pagos para evitar el estado de MEC. Esta prueba limita el monto de la prima que se puede pagar en una póliza de prima flexible durante un período de siete años.

Cada política que se emite ahora tendrá su propio límite de primas MEC que se basa en varios factores, incluida la edad del propietario de la póliza y el monto nominal de la póliza. Cualquier prima pagada en la póliza en exceso de este límite resultará en la reclasificación de la póliza como un MEC.Sin embargo, el espacio de límite máximo sin usar dentro de este límite es acumulativo. Por ejemplo, si el límite de MEC para una póliza es $ 5, 784 el primer año y $ 4,000 de prima se pagan en la póliza, entonces el exceso de $ 1, 784 de la prima impaga se transfiere al límite de la prima para el segundo año.

Esta limitación expira después de siete años, siempre que no haya cambios materiales, como un aumento en el beneficio por fallecimiento. Cualquier cambio material como este reiniciará efectivamente la prueba de siete años. Una disminución en el beneficio por muerte no reiniciará la prueba, pero puede ocasionar que la política se clasifique de inmediato como MEC en algunos casos. Una vez que una política ha sido clasificada como un MEC, no puede recuperar sus ventajas tributarias anteriores bajo ninguna circunstancia. La clasificación MEC es irrevocable. (El seguro de vida puede ser una inversión muy importante para usted, especialmente si tiene una familia en crecimiento. Para obtener más información, lea Distribución y beneficios del seguro de vida .)

Impuestos de MEC
Cualquier préstamo o los retiros de un MEC son gravados en base al último en entrar, primero en salir (LIFO) en lugar de FIFO. Por lo tanto, cualquier ganancia sujeta a impuestos que surja del contrato se informa antes de la devolución no tributable del principal. Además, los propietarios de pólizas menores de 59 años. 5 deben pagar una multa del 10% por retiro anticipado. También se debe tener en cuenta que el IRS tiene su propio conjunto de primas de referencia que deben cumplirse para que las políticas de valor en efectivo conserven su estado FIFO. Estas normas se aplican tanto a las primas flexibles como a las individuales y sustituyen a las de la prueba de siete salarios. Para cualquier póliza de prima flexible, el IRS tiene un límite de prima única que los pagos acumulados de la prima anual no pueden exceder. Por ejemplo, el IRS puede asignar un límite de prima única de cinco años de $ 24,000 a una póliza.

Si el límite anual de MEC es de $ 5,000, el propietario de la póliza excederá el límite de $ 24,000 en el quinto año de la póliza. Por lo tanto, el propietario solo puede contribuir $ 4,000 ese año para evitar el estado de MEC. Él o ella debe esperar hasta que las primas anuales de la guía del IRS se pongan al día con sus pagos totales de primas en un año posterior. Las consecuencias de exceder las primas de las pautas del IRS son muy severas; cualquier póliza que reciba una prima superior a este umbral perderá todos los de los beneficios fiscales tradicionales otorgados a las pólizas de seguro de vida. Las compañías de seguros de vida normalmente no permitirán ningún pago de prima que exceda las pautas del IRS por este motivo. (Aprenda cómo reducir su impuesto sobre la renta y evitar el impuesto al patrimonio, todo mientras acumula riqueza. Consulte Reduzca su factura tributaria con el seguro de vida permanente .)

Uso adecuado de MEC
A pesar del impuesto reducido ventajas y otras limitaciones de los MEC, a menudo se comercializan como una herramienta estable de planificación de la jubilación. Por lo general, se promocionan como una alternativa a las anualidades, que de inmediato se convierten en gravables a la muerte del propietario. Pero los MEC aún se parecen a las pólizas de seguro de vida en que transfieren sus activos libres de impuestos a los herederos. Estos vehículos pueden ser apropiados para inversores que buscan una forma de dejar una herencia libre de impuestos a los miembros de su familia.Sin embargo, el propietario no debe comprar un MEC con la intención de acceder al efectivo antes del período de tiempo permitido, aunque los retiros de emergencia son generalmente permisibles.

Conclusión
Por supuesto, la mayoría de los propietarios de pólizas no tienen idea de que estas pautas existen. Los propietarios de pólizas que estén preocupados acerca de si su póliza puede convertirse en un MEC deben consultar a su agente de seguros o transportista para ver cuál es su política para manejar el exceso de primas que convertiría la póliza en un MEC. Las aseguradoras realizan un seguimiento de este asunto y notificarán a los propietarios de sus pólizas si se excede la prueba de siete pagos o las primas de las pautas del IRS. Para obtener más información sobre los MEC y su uso adecuado, consulte a su agente de seguros o asesor financiero. (Para más información, se Transferencia de riqueza eficiente en términos de impuestos .)