En todas las operaciones, la manera más rápida de ganar mucho dinero es agarrarse a una tendencia en un mercado de futuros y montarlo. Este enfoque tiene dos catalizadores. En primer lugar, la negociación de futuros implica apalancamiento (es decir, usted solo representa una pequeña fracción del valor del contrato al ingresar a una operación) y segundo, cuando un mercado se dispara o se desmaya, se puede hacer mucho dinero rápidamente. Por supuesto, esas son las buenas noticias. La mala noticia es que las cosas también pueden ir en otra dirección, por lo que un control de riesgo sólido es un elemento esencial para el éxito de las operaciones de futuros. (Para obtener una introducción a los factores que impulsan las tendencias, consulte 4 factores que dan forma a las tendencias del mercado .)
Esta pieza no entrará en la esencia del control de riesgos y la administración del dinero. Por el contrario, simplemente justificará la identificación y el comercio en sintonía con la tendencia principal de un mercado determinado.

In the Beginning
Hace mucho tiempo, más o menos cuando se crearon las computadoras personales, sistemas de seguimiento de tendencias que estaban "siempre presentes" - i. mi. , siempre manteniendo una posición larga o corta en todo momento, eran bastante populares y podrían ser útiles. En aquel entonces, un mercado podía evolucionar de buenas maneras antes de que mucha gente se enterara de lo que estaba sucediendo. Hoy en día, la información del mercado está tan fácilmente disponible y se difunde tan rápidamente que el seguimiento simplista de las tendencias no es necesariamente una alternativa viable como un enfoque de negociación independiente.

Del mismo modo, las numerosas "whipsaws" y largos tramos de acción del precio sin tendencia hacen que un enfoque de seguimiento de la tendencia puro "siempre en" sea menos que óptimo desde la perspectiva de la tasa de retorno. Y luego siempre está el "desgaste" emocional que conlleva perder un montón de intercambios de whipsaw en el camino mientras se esperan unos pocos trades exitosos para generar el grueso de las ganancias totales. Como resultado, muy pocos operadores todavía dependen mucho de los métodos de seguimiento de tendencias "siempre en uso".

Aún así, resulta que hay grandes ventajas en el uso de métodos de seguimiento de tendencias, especialmente cuando se usan principalmente como filtro. La aplicación de un método de seguimiento de tendencias como filtro puede permitirle a un operador mantener su capital enfocado en las áreas que tienen la mayor probabilidad de maximizar las ganancias.

Distinguir un "Filtro de tendencia" de una "Señal de negociación"
El propósito de cualquier indicador de seguimiento de tendencia es simplemente poder designar objetivamente la tendencia actual como hacia arriba o hacia abajo, o en algunos casos, posiblemente sin tendencia. Realmente no hay predicción incorporada en ningún indicador de seguimiento de tendencia dado. Un método dado no nos dice que la tendencia subirá (o bajará) mañana, solo que estará arriba (o abajo) a partir de ahora. Por lo tanto, los inversores deben ser conscientes del potencial de las armas de fuego.

Cuando se ve de esta manera, el acto de designar un valor determinado como que está en una tendencia alcista o bajista es diferente de generar una señal específica de "comprar" o "vender".Como tal, el hecho de que un operador designe la tendencia como "alto" no implica necesariamente que deba mantener una posición larga. Sin embargo, significa que debería no mantener una posición corta. En otras palabras, la función principal de un filtro de seguimiento de tendencias puede no ser tanto decirle qué hacer, sino decirle qué no hacer. (Aprenda cómo detectar el punto de pivote desde el que emergerá un nuevo movimiento en Encontrar una tendencia con la retroceso parcial .)

Filtros de seguimiento de tendencia en acción
Veamos un ejemplo de un filtro simple de seguimiento de tendencias en los mercados de futuros. Designaremos la tendencia como "positiva" si se cumplen las dos condiciones siguientes:

1. La media móvil de 10 días es mayor que la media móvil de 30 días y;
2. El último cierre está por encima del promedio móvil de 200 días.

Si se cumplen ambas condiciones, entonces un operador en este ejemplo solo consideraría tomar una operación larga y evitaría completamente el trading desde el lado corto.

En el otro lado, designaremos la tendencia como "baja" si se cumplen las dos condiciones siguientes:

1. El promedio móvil de 10 días está por debajo del promedio móvil de 30 días y;
2. El último cierre está por debajo del promedio móvil de 200 días.

Si se cumplen ambas condiciones, un comerciante en este ejemplo solo consideraría tomar una operación corta y evitaría completamente el comercio desde el lado largo.

La Figura 1 muestra un ejemplo de un mercado que usa este filtro. El cuadro presentado es en realidad un fondo cotizado que emula un mercado de futuros. Este tipo de ETF puede actuar como un buen proxy para un mercado de futuros dado ya que no hay vencimientos de contratos como los hay en los mercados de futuros. (Vea cómo los ETF pueden cumplir ciertas estrategias en Cómo utilizar los ETF en su cartera .)

Figura 1 - Uso de herramientas simples de seguimiento de tendencias para filtrar por tendencia de mercado

Fuente - ProfitSource por HUBB < La primera indicación de filtro marcada en la Figura 1 indica que el promedio móvil de 10 días está por encima del promedio móvil de 30 días y también que el precio de cierre está por encima del promedio móvil de 200 días. En este punto, la tendencia se designa como "activada" y, hasta nuevo aviso, un operador puede considerar entrar en una posición larga, pero no debería considerar entrar en una posición corta, ya que esto significaría "luchar contra la tendencia".

La segunda indicación ("Sin tendencia, sin posiciones") simplemente señala la falta de una tendencia primaria objetiva. En este punto, el comerciante simplemente dejaría de lado este mercado hasta que se establezca una nueva tendencia. (Aprenda a identificar las cosas que pueden afectar sus inversiones en el camino. No se pierda

Tomando tendencias macro globales para el banco .) La siguiente nueva tendencia se establece una vez más al alza algunos semanas después. La siguiente indicación de "no tendencia" después de eso no ocurrió durante aproximadamente cinco meses. Durante todo este tiempo, el operador se habría centrado únicamente en el lado largo del mercado. Como todas las bajadas de precios durante este tiempo fueron relativamente superficiales y de corta duración, la mayoría de los operadores que intentaron jugar el lado corto del mercado durante este tiempo probablemente habrían experimentado una serie de operaciones perdedoras.El operador que se centró exclusivamente en el lado largo del mercado basado en un simple filtro de seguimiento de tendencias no solo disfrutó de la mayor probabilidad de ganar dinero centrándose en la tendencia principal, sino que también evitó el drenaje emocional y financiero de cualquier tendencia contraria que perdiera vientos alisios.

The Bottom Line

Las "reglas" utilizadas en nuestro ejemplo no pretenden incluir un sistema de comercio completo. El único propósito de estas reglas es mantener a un operador enfocado en la dirección del precio que actualmente muestra la mayor fortaleza. En otras palabras, el filtrado de tendencias es solo una, aunque muy útil, pieza del rompecabezas comercial. Un operador que usa un filtro como los de nuestro ejemplo todavía necesita incorporar reglas específicas de compra y venta, debe determinar cuántos contratos comprar o vender en corto y debe determinar dónde colocar paradas, etc.
Sin embargo, al final, el comerciante que puede enfocar su capital y su atención en situaciones de fuerte tendencia tiene una probabilidad mucho mayor de obtener ganancias en los mercados de futuros a largo plazo.

Para obtener información relacionada, eche un vistazo a

Los principales indicadores económicos predicen las tendencias del mercado .