Muchas personas están tan ocupadas que no tienen tiempo para seguir sus carteras o no han tenido la capacitación y educación necesarias para entender los pormenores de la inversión. La buena noticia es que hay fondos que eliminan todo el trabajo de adivinar dónde colocar su dinero según su edad y tolerancia al riesgo. Estos fondos tienen varios nombres, como modelos de asignación basados ​​en la edad, fondos basados ​​en la edad o fondos de fecha objetivo, pero todos están diseñados para ayudar al inversor invirtiendo en fondos según su edad cuando planean jubilarse.

Fondos basados ​​en la edad vs. Fondos de estilo de vida
Los fondos basados ​​en la edad normalmente se configuran como fondos mutuos. En general, los fondos se establecen de manera que cuanto más joven sea, más riesgoso será su fondo debido al hecho de que tiene tiempo para compensar los grandes cambios en el mercado. A medida que envejece, el fondo se vuelve menos riesgoso en preparación para su jubilación pendiente y la dependencia de los fondos. (Para más información sobre este problema, lea Bear Market Mauls Target-Date Funds .)

Los fondos de riesgo objetivo, o fondos de estilo de vida, también asignan activos basados ​​en el riesgo en el tiempo, pero en lugar de basarse en la edad, se basan en si se considera conservador o más agresivo en su riesgo de inversión Para esta discusión, nos enfocaremos en los fondos basados ​​en la edad que asignan los activos en función de una fecha de jubilación futura.

Al observar los fondos de estilo de vida frente a los fondos basados ​​en la edad, existen algunas diferencias. Ambos fondos invierten su dinero en acciones, bonos y efectivo, pero los fondos de estilo de vida se basan más en la tolerancia al riesgo de una persona, que podría permanecer básicamente igual a lo largo de su vida. Los fondos basados ​​en la edad cambian automáticamente a medida que la persona envejece. Con un fondo de estilo de vida, no hay cambios a menos que la persona que invierte en ellos decida cambiar a un fondo más o menos agresivo. Esto requiere acción por parte del inversionista. Con un fondo basado en la edad, no es necesaria ninguna acción una vez que se elige el fondo.

Los fondos basados ​​en la edad se han considerado tradicionalmente como fondos de jubilación. Sin embargo, ha habido una oleada de popularidad de su uso en los planes 529 también. Un plan 529 es un fondo mutuo establecido para ahorros universitarios. Al igual que con los fondos de jubilación, el fondo 529 cambia su riesgo a medida que el beneficiario del dinero envejece. Una cuestión que un inversionista debe conocer es que puede haber cierta duplicación de inversión en fondos similares fuera de un plan no imponible 529. Puede haber alguna necesidad de individualizar las carteras en los planes 401 (k) y 529 si este fuera el caso. (Obtenga más información acerca de los planes 529 en nuestro tutorial sobre los planes 529 .)

Conceptos erróneos sobre los modelos basados ​​en la edad
Ha habido algunos conceptos erróneos sobre los modelos de asignación basados ​​en la edad. Por ejemplo, pueden no ser perfectos en términos de anticipar la esperanza de vida después del momento de la jubilación.En caso de que alguien se jubile anticipadamente o viva más tiempo del promedio, estos fondos no dan cuenta de eso. Estos fondos tampoco ofrecen garantías de que su dinero tenga ganancias maximizadas. No son como un fondo de Seguridad Social, donde se puede esperar un cierto rendimiento en dólares.

También es importante recordar que todos los fondos de fecha objetivo no son exactamente iguales. Puede haber grandes diferencias según la familia de fondos elegida para la inversión. Un fondo puede ofrecer el mismo año de retiro, pero la idea de un gerente de una buena inversión puede no ser exactamente la misma que la de otro. Recuerde que estos son como los fondos comunes de inversión porque conllevan riesgos inherentes. El hecho de que algo esté ajustado al riesgo según la edad no significa que no exista riesgo.

Su mezcla de asignación
A medida que envejecemos, con fondos normales, sería necesario que moviéramos nuestro dinero para reducir nuestro riesgo. Lo bueno de los fondos basados ​​en la edad es que a medida que envejecemos, se vuelven a equilibrar para nosotros. Esto hace que invertir en estos fondos sea mucho más simple para aquellos que no tienen el tiempo o el conocimiento del mercado para hacer ajustes. En cambio, el administrador de un fondo se ocupa de ajustar el equilibrio entre el riesgo y el rendimiento. A medida que las partes de la cartera crecen y se vuelven dominantes, el gerente puede hacer los cambios necesarios y mover fondos para equilibrar nuevamente el fondo.

Al igual que con los fondos comunes de inversión, estos fondos tienen calificaciones para dar a los inversionistas una idea de su seguridad y rentabilidad. El puntaje de riesgo Morningstar del fondo asigna estrellas de calificación a estas cuentas. Un fondo con la calificación más baja recibiría una estrella, mientras que un fondo con la calificación más alta recibiría cinco estrellas. Estas calificaciones se recalculan mensualmente y deberían ser algo que un inversionista monitoree para asegurarse de que las calificaciones de sus fondos no cambien drásticamente. (Consulte nuestro artículo Morningstar Lights the Way para obtener más información sobre Morningstar.)

Al evaluar los fondos, recuerde que debido a que estos fondos son algo nuevos, es posible que no haya datos disponibles sobre el desempeño pasado ya que habría ser para fondos que han estado en el mercado por muchos años más. Todavía habrá razones de gastos para considerar, que se enumerarán en el prospecto del fondo. Compare los fondos para ver qué tarifas se cobran. Lo bueno de estos fondos, al igual que con cualquier cuenta de inversión con impuestos diferidos, es que el reequilibrio no tendrá consecuencias impositivas hasta que el dinero realmente se elimine de la cuenta, idealmente en la jubilación.

Ventajas de invertir
Probablemente la mayor ventaja de invertir en cuentas basadas en la edad es la conveniencia que implica no tener que preocuparse de mover dinero. Si usted es un tipo de persona de "configúrelo y olvídese", pueden ser lo perfecto para usted. Muchas personas prefieren saber que un experto toma las decisiones por ellos cuando se trata de opciones financieras.

Estos fondos también son una gran opción para el inversor principiante. Una persona joven que acaba de ingresar al mundo laboral puede encontrar que esta es una gran manera de invertir su dinero. Siempre pueden regresar más tarde y mover las cosas una vez que aprenden las cuerdas de inversión.Puede ser intimidante para un inversionista joven elegir acciones riesgosas, pero tener el conocimiento de que hay un fondo preestablecido que respalda algunos de estos tipos de opciones puede aliviar algunos de sus temores.

Los fondos basados ​​en la edad están muy diversificados. Pueden incluir acciones, bonos, efectivo u otros tipos de inversiones que muchas personas pueden no entender completamente pero que pueden ser beneficiosas. Estos pueden incluir fondos internacionales u otros fondos similares que pueden no ser una primera opción normal para el inversionista desinformado. (Para obtener más información, lea Los pros y los contras de los fondos de fecha objetivo .)

Desventajas de invertir en ellos
Nada es perfecto e incluso los fondos basados ​​en la edad tienen problemas. Si desea tener control sobre su dinero, estos fondos pueden no ser una buena opción para usted. La idea de invertir en estos fondos es no tener que controlar cómo se maneja su dinero. Esta falta de control puede considerarse una ventaja o una desventaja en función de su preferencia.

Otra posible desventaja podría ser la falta de opciones basadas en la edad que se le ofrecen a través de su plan de jubilación. Al igual que con muchos planes 401 (k) basados ​​en el empleador, los empleados obtienen un número limitado de opciones para elegir. Con suerte, su empresa ha investigado y ha optimizado las opciones disponibles para usted. (¿Desea obtener más información sobre los planes del empleador? Consulte nuestro artículo, 410 (k) y Planes calificados .)

Muchas personas que invierten en estos fondos pueden no entender realmente que tienen un riesgo inherente al igual que cualquier otra opción 401 (k). Como estos fondos no son todos iguales, algunos pueden tener más riesgos involucrados que otros. Es importante tener en cuenta que la jubilación puede estar muy lejos, pero incluso si te jubilas a los 65 años, podrías vivir otros 30 o más años y descubrir que tu inversión no ha dado suficiente dinero para dar cuenta de una vida tan larga.

The Bottom Line
El resultado final aquí es darse cuenta de que estos fondos basados ​​en la edad ofrecen algunas grandes ventajas para aquellos que prefieren un enfoque de no intervención. Sin embargo, estos fondos no son para todos. Incluso si decide invertir en un fondo basado en la edad, es aconsejable hacer la mayor investigación posible para comparar sus opciones disponibles. Compare las tarifas que se ofrecen y revise lo que dicen sobre los fondos que se le ofrecen en Morningstar u otros sitios de investigación similares.

Si está cerca o planea jubilarse pronto, asegúrese de revisar otros artículos como 5 Preguntas de jubilación, todos deben responder .