Un fondo mutuo sin carga puede ser una propuesta atractiva para cualquier inversor, pero podría ser particularmente atractivo para un jubilado o posible jubilado que vive con un ingreso fijo. En la jerga de los fondos de inversión, "sin carga" se refiere al hecho de que el fondo no tiene un cargo de venta o una comisión. Dado que los jubilados a menudo luchan para mantenerse al día con la inflación y los crecientes costos de la atención médica, ahorrar dinero en un fondo sin carga puede ser sustancial.

Sin embargo, un fondo no es necesariamente adecuado para la jubilación simplemente porque no tiene una carga. Los buenos fondos mutuos de retiro equilibran la seguridad con las necesidades de ingresos e inflación; tienden a ser conservadores.

Una palabra de advertencia sobre la inversión de fondos mutuos para jubilados

Los fondos mutuos se han vuelto excepcionalmente populares en los Estados Unidos porque ofrecen altos niveles de diversificación sin requerir enormes cantidades de capital invertido. Muchos fondos mutuos centrados en el retiro llevan bonos en sus carteras, lo que también debería limitar el riesgo de captura a la baja.

Los fondos mutuos son inversiones de capital, incluso si tienen carteras de bonos al 100%. El precio de las acciones de un fondo mutuo de bonos depende del valor de mercado secundario de sus bonos, y los inversionistas aún pueden realizar pérdidas de capital. Esto no es lo mismo que invertir en un bono real que incluye una devolución garantizada del principal al vencimiento.

Vanguard Infield-Protected Securities Fund

Si busca un fondo mutuo de bajo costo, sin cargos y conservador que esté diseñado para protegerse de la inflación, no busque más allá del Vanguard Inflation-Protected Securities Fund (Nasdaq) : VIPSX).

El noventa y nueve por ciento de la cartera de VIPSX está compuesta por obligaciones de deuda de los Estados Unidos, como los bonos del Tesoro de los Estados Unidos. Los bonos del Tesoro de los Estados Unidos tienen un riesgo de incumplimiento virtualmente nulo, ya que se otorgan con la plena fe y crédito del gobierno de los EE. UU.

Este fondo es casi tan seguro como los fondos mutuos y solo tiene un índice de gastos de 0. 2 puntos básicos, o solo un cuarto de la proporción promedio para fondos con tenencias similares. No va a incendiar el mundo con los retornos, y tiende a correlacionarse muy de cerca con el rendimiento del mercado de bonos. Sin embargo, es probable que los inversores sigan el ritmo (o justo antes) de cualquier aumento en el Índice de precios al consumidor (IPC).

Los fondos Vanguard casi siempre se administran pasivamente; no está contemplando un reequilibrio excepcional de la cartera o grandes clasificaciones alfa con VIPSX. El beneficio de esto es un fondo de bajo costo que se basa en el prestamista más seguro del mundo.

Fidelity Total Bond Fund

Un popular fondo sin carga de un proveedor de gran reputación, Fidelity Total Bond Fund (Nasdaq: FTBFX) utiliza un enfoque de bonos equilibrados sencillo (a partir de 2015) altamente exitoso.FTBFX se considera una compra fuerte de Zach y recibe una calificación de oro Morningstar.

Al igual que VIPSX, FTBFX es más adecuado como una reserva básica para los jubilados que no buscan obtener ganancias ambiciosas en el mercado. A diferencia de VIPSX, este fondo no concentra toda su cartera en un tipo de clase de bonos.

Aproximadamente el 45% de las tenencias de deuda FTBFX tienen calificación AAA. Otra porción importante tiene una calificación de A o BBB; gran parte del crecimiento del fondo proviene de estas posiciones. FTBFX tiene aproximadamente un 34% de deuda pública, un 40% de bonos corporativos y el resto en obligaciones de deuda hipotecaria securitizada, bonos municipales y equivalentes básicos.

Este fondo ofrece un rendimiento constante (2. 5% a partir de 2015) para obtener rendimientos superiores a la media para su estilo de inversión. Los jubilados deberían buscar complementar FTBFX con una alternativa y no U. S. mercado correlacionó el satélite para agregar protección a la baja.

La desviación estándar para FTBFX es muy baja, especialmente considerando sus números de retorno. El alfa y el beta no son excepcionales, pero no se espera conseguirlo con fondos sólidos, pasivos y sin carga.