2015 resultó ser un año tumultuoso para el mercado de valores en los Estados Unidos. La Reserva Federal de Estados Unidos elevó la tasa de fondos federales por primera vez en más de una década. Este aumento de la tasa de interés junto con un desempeño económico relativamente más sólido en los Estados Unidos causó una apreciación sustancial del dólar de los Estados Unidos. Esto ha borrado una porción significativa de las ganancias para muchas compañías de los Estados Unidos. A pesar de estos desarrollos domésticos y la desaceleración del crecimiento global, un grupo de fondos mutuos activamente administrados mostraron retornos sobresalientes en 2015. El rendimiento de estos fondos superó significativamente los rendimientos de sus pares y los rendimientos de sus respectivos puntos de referencia.

T. Rowe Price Global Technology Fund

Activos bajo administración (AUM): $ 2. 7 mil millones

Rentabilidad del valor liquidativo (VNA) 2015: 21. 06%

Ratio de gastos netos: 0. 91%

El Fondo de Tecnología Global T. Rowe Price busca el crecimiento del capital a largo plazo invirtiendo en valores comunes acciones de compañías que desarrollan, avanzan y usan tecnología. El fondo invierte tanto en acciones nacionales (asignación del 50%) como en acciones extranjeras (asignación del 43%). China tiene el mayor peso entre las acciones extranjeras con una asignación del 13%. En términos de sectores, las existencias de medios tienen una asignación de alrededor del 30%, mientras que las existencias de semiconductores y las empresas de servicios de información tienen asignaciones del 26% y del 7,7%.

El fondo ha mostrado un desempeño mucho más sólido en comparación con su índice de referencia. El fondo ha demostrado un rendimiento del 21. 06% en 2015, que es significativamente mayor que el 3. 64% para el MSCI AC World Technology, el índice de referencia del fondo. El T. Rowe Price Global Technology Fund ha recibido una calificación global de cinco estrellas de Morningstar. El fondo tiene tarifas sin carga y requiere que un inversor contribuya con al menos $ 2, 500 como inversión inicial.

Morgan Stanley Institutional Fund, Inc. Cartera de Oportunidades Globales Clase A

AUM: $ 638 millones

Rentabilidad NAV 2015: 18. 16%

Ratio de gastos netos: 1. 23%

La Cartera de Oportunidades Globales de Morgan Stanley Institutional Fund, Inc. invierte en diversos valores de acciones de compañías de franquicias establecidas y emergentes en todo el mundo. Las tenencias del fondo están sujetas a riesgos cambiarios, ya que las acciones extranjeras tienen una asignación de alrededor del 40%, mientras que las acciones nacionales tienen una asignación del 48%. El fondo utiliza un proceso de selección de valores ascendente, en busca de una fuerte generación de flujo de efectivo libre y atractivas inversiones de crecimiento. La cartera del fondo es abrumadoramente favorable a las acciones de tecnología, que tienen una asignación de aproximadamente el 42%. Las acciones cíclicas del consumidor y las acciones de servicios financieros representan el 22 y el 14% de la cartera del fondo.

El fondo ha demostrado un rendimiento muy bueno a pesar de las dificultades cambiarias debidas a la depreciación de la moneda extranjera en relación con la U.S. dólar. Si bien el índice de referencia del fondo, el MSCI AC World Index, arrojó un rendimiento negativo de -2. 36%, el fondo ha demostrado un excelente desempeño de 18. 16% en 2015. Morningstar ha otorgado una calificación global de cinco estrellas al fondo en la categoría de acciones mundiales. El fondo tiene una comisión de carga de 5. 25% y viene con un requerimiento mínimo de inversión de $ 1 000.

Rainier International Discovery Fund Acciones de Clase A

AUM: $ 122 millones

2015. Declaración NAV: 15. 7%

Ratio de gastos netos: 1. 5%

Rainier International Discovery Fund invierte en acciones de compañías que tienen una capitalización bursátil pequeña o mediana en países desarrollados y mercados emergentes. El fondo se enfoca en compañías con un fuerte potencial de ganancias en relación con sus pares y que mostraron un sólido desempeño comercial. Los activos del fondo se asignan principalmente a los países de la zona del euro (asignación del 32%) y a Japón (asignación del 21%). Las acciones de los sectores de consumo cíclico, industrial y financiero dominan la cartera del fondo.

El rendimiento del fondo en 2015 del 15. 7% superó ampliamente el rendimiento del 2. 6% de su índice de referencia, el MSCI All Country World ex-U. S. Small Cap Net Index. En su categoría de crecimiento pequeño / medio en el extranjero, el fondo ha recibido una calificación global de cinco estrellas de Morningstar. Las Acciones de Clase A de Rainier International Discovery Fund tienen una tarifa de carga del 5. 75% y un requisito de inversión mínima de $ 2, 500.