Insurtech, la palabra clave para tecnología de vanguardia en la industria de seguros, tiene un nuevo participante en Root Insurance. Fue cofundada por Alexander Timm, que ha estado trabajando en la industria de seguros en una capacidad u otra desde que tenía 14 años. La compañía, que ofrece seguros para automóviles, hizo su debut oficial en octubre después de 18 meses de desarrollo.

Esta forma de venta y aseguramiento automatizado de seguros está alcanzando rápidamente varias compañías diferentes en la industria. Standard & Poor's emitió recientemente un informe sobre estas empresas de nueva creación que prometen traer una interrupción importante a un negocio que tradicionalmente se ha hecho cara a cara. (Para obtener más información, consulte: Cómo las aseguradoras pueden beneficiarse de la tecnología inteligente .)

Potencial futuro

El informe de Standard & Poor's sobre las empresas de insumos fue algo reservado en su análisis de su potencial para invertir el negocio de seguros y suplantar a los agentes tradicionales como el medio estándar a través del cual se venden las pólizas. "No esperamos que el negocio tradicional de seguros sea completamente reemplazado por compañías de insurtech, ya que el sector de seguros está altamente regulado y requiere mucho capital, con barreras de entrada. En cambio, estamos viendo que las aseguradoras establecidas más grandes invierten activamente en la creación de empresas conjuntas de insurtech a través de las cuales pueden aprovechar sus datos de propiedad, en lugar de subcontratar a participantes de tecnología pura ", indica el informe.

Sin embargo, empresas como Root ven un enorme potencial de crecimiento justo por delante de ellos. Root Insurance se creó con $ 7 millones de capital suministrados por Drive Capital junto con un servicio de deuda de Silicon Valley Bank.

Cómo funciona Root

La compañía puede proporcionar un proceso completamente automatizado para comprar un seguro de automóvil. También promete ahorrar a los conductores buenos cantidades sustanciales de dinero si están dispuestos a descargar la aplicación de la empresa en sus teléfonos inteligentes para que la empresa pueda controlar su conducción de forma constante. La aplicación puede hacer esto a través de un acelerómetro y otros sensores integrados en la aplicación que pueden detectar qué tan rápido va el conductor y asimilar otros datos también. Esta información adicional acerca de cómo conduce un controlador permite a la compañía ofrecer descuentos sustanciales a los mejores conductores en el camino. "Para el mejor 30% de los conductores, reducimos el precio [del seguro] a la mitad. Para el mejor 70% de los conductores, somos los más baratos del mercado ", dijo Timm a TechCrunch . (Para obtener más información, consulte: Cómo la tecnología está interrumpiendo rápidamente la industria de seguros .)

Root también difiere de otras aseguradoras en que todo lo que los futuros clientes deben hacer para registrarse se maneja en un teléfono inteligente. Los clientes simplemente descargan la aplicación de Root, escanean su licencia de conducir en la aplicación y dejan que la aplicación complete su aplicación para ellos.Timm le dijo a TechCrunch que el cliente promedio puede ahorrar un 20% al registrarse con Root. De hecho, la compañía ha emitido pólizas con primas que son de tan solo $ 12 por mes. El objetivo final de Timm es emitir un único contrato de seguro simplificado.

Pero Standard and Poor's aún no está listo para declarar a las empresas de nueva creación como Root como el futuro de la industria de seguros. Los ven más como un componente de lo que vendrá y no como el sucesor del modelo comercial actual. En su informe, afirman: "En comparación con las aseguradoras establecidas, consideramos que muchas compañías de servicios son muy pequeñas, con posiciones comerciales débiles, conjuntos de datos relativamente limitados y recursos financieros relativamente escasos. Además, se requiere experiencia en la industria de seguros para explotar los análisis de big data para producir clasificaciones de riesgo más precisas. "

The Bottom Line

Las compañías como Roots Insurance indudablemente tendrán un gran impacto en la industria de seguros en el futuro, pero sus servicios probablemente complementarán, en lugar de suplantar, el modelo comercial tradicional vigente hoy en día. (Para obtener más información, consulte: El futuro de la industria de seguros en Visual Tech Investment .)