La plataforma robo-advisor es un gran disruptor en el mundo de la asesoría financiera. Estos servicios en línea ofrecen asesoramiento automatizado de administración de carteras basado en algoritmos para tarifas más bajas y acortar la brecha entre la planificación financiera "hágalo usted mismo" y los asesores financieros de servicio completo. El participante más nuevo en la arena robo-advisor es un producto del pionero del fondo indexado de bajo costo The Vanguard Group.

Vanguard Personal Advisor Services apunta a un nicho descuidado en el mundo de robo-advisor: The Baby Boomer. Este segmento del mercado, nacido entre 1946 y 1964, tiene una riqueza sustancial. Pero una parte de este grupo demográfico ha sido excluida del gestor de dinero típico que cobra una comisión superior al 1% de los activos bajo gestión (AUM) y a menudo requiere un mínimo de $ 500,000 a $ 1 millón en activos solo para atravesar la puerta . (Para obtener más información, consulte: Las formas en que los asesores deberían evolucionar en 2015 y más allá de .)

De acuerdo con Bill Doyle de Forrester Research, Vanguard Personal Advisor Services está destinado a transformar el mundo asesor al ofrecer asesoramiento financiero personalizado a un precio inferior a millones de personas con saldos de cuenta más bajos. (Para obtener más información, consulte: ¿Quién gana con Robo-Advisors? ¿Todos? )

¿De qué se trata?

Vanguard sostiene que agregará un toque personal al paisaje robo-advisor. Según su sitio web, este nuevo producto robo-consejero "[combina] la atención personal de un asesor con una tecnología poderosa, todo a un bajo costo. "(Para obtener más información, consulte: Robo-Advisors y Human Touch: Better Together? )

Los clientes se reúnen con un profesional de la inversión para diseñar objetivos futuros, que pueden incluir invertir para la jubilación, la gestión financiera, administrar un nido de ahorros durante la jubilación y / o ahorrar para la universidad, y crear una inversión plan para cumplir esos objetivos. (Para la lectura relacionada, consulte: Prioridad de mejor ahorro: Retirement vs. College Fund .)

La relación cliente-asesor es el punto de venta de esta plataforma robo-advisor. Vanguard promete personalizar el plan financiero y ayudarlo a administrar sus inversiones ahora y hasta la jubilación. El mínimo requerido de inversión de $ 50,000 para participar está muy por debajo de los programas comparables de muchas firmas de asesoría financiera. (Para la lectura relacionada, consulte: Cómo pueden los asesores financieros ajustarse a Robo-Advisors .)

¿Cómo funciona?

Vanguard ha puesto en marcha un proceso paso a paso fácil de seguir para comenzar:

1. Reúnase con un asesor en persona o por teléfono / teleconferencia.
2. Discuta la situación financiera personal y los objetivos.
3. Crea un plan financiero personal y personalizado.
4. Pon el plan en acción. (Su participación en este punto depende de usted; Vanguard le permite tanto o tan poco aporte como desee).)
5. Advisor supervisa y rastrea el progreso de la cartera y lo mantiene actualizado.
6. Reequilibre la cartera regularmente.
7. Ajustar la cartera en respuesta a los cambios de la vida.

Beneficios

Hay abundantes investigaciones que demuestran que los inversores pueden ser sus propios peores enemigos. En general, los inversores rinden peor que el mercado debido al miedo, la codicia y otros sesgos de comportamiento. Los participantes del mercado se asustan cuando sus fondos comunes de acciones caen en valor y pueden venderse en el fondo, solo para esperar hasta que un rebote esté a punto de volver a comprarse. Vanguard dice que sus asesores personales ayudarán a evitar que los clientes realicen inversiones costosas errores y así ahorrarles dinero. (Para la lectura relacionada, vea: Behavioral Finance: Key Concepts - Herd Behavior )

En su sitio, Vanguard presenta un ejemplo hipotético para demostrar el posible ahorro de costos: un cliente con una cartera de $ 250, 000 ahorre $ 1, 725 usando Vanguard Personal Advisor Services en comparación con el promedio de la industria para una cartera administrada. Durante un período de 20 años, incluyendo devoluciones compuestas, Vanguard sugiere que terminará con $ 93, 011 más en su cartera que si hubiese seguido la ruta tradicional de asesoramiento. (Para obtener más información, consulte: Cómo calcular su retorno de la inversión .)

El honorario de Vanguard de 0. 3% de AUM está muy por debajo del promedio de la industria, incluso cuando se agregan los honorarios individuales de administración de inversiones. En general, los honorarios del fondo mutuo indexado de Vanguard y del fondo negociable (ETF) se encuentran entre los más bajos de la industria. Por ejemplo, el ETF Vanguard Total World Stock (VT VTVng Ttl Wrld St72. 71 + 0. 27% Creado con Highstock 4. 2. 6 ) tiene un ratio de gastos anuales mínimo de 0 .17%. Además, es difícil superar la comisión anual del 0. 05% de las acciones del Almirante Total del Fondo de Acciones del Mercado (VTSMX) de Vanguard. (Para obtener más información, consulte: Fondos de índice frente a ETF: ¿Cuál es la diferencia? )

Hay una bonificación adicional para los inversores con más de $ 500, 000 invertidos en los Servicios de asesor personal de Vanguard. Cada una de estas personas más adineradas tiene su propio asesor financiero personal; aquellos con menos de $ 500,000 son asistidos por un equipo accesible a través de un número gratuito. (Para la lectura relacionada, consulte: Sugerencias para clientes de alto valor neto para asesores financieros .)

Vanguard sostiene que con la plataforma de asesoramiento, los inversores ganarán más y pagarán tarifas de gestión más bajas que los servicios comparables. Harán esto sirviendo como el "socio y mentor" del inversor, ayudando a minimizar los impuestos y guiando al inversor en estrategias inteligentes de retiro de activos. La firma afirma que sus estrategias de planificación impositiva tienen un valor aproximado de 1. 45% en los rendimientos netos de la cartera. (Para la lectura relacionada, vea: Planificación de impuestos seguros para declarantes de alto valor neto .)

Competencia

Muchos asesores cobran tarifas más bajas y canalizan los dólares de los inversionistas en una variedad de bajo costo fondos indexados, de acuerdo con su perfil de riesgo. Por ejemplo, Wealthfront and Betterment, se encuentran entre las plataformas con tarifas más bajas. Cargos de riqueza 0.25% en activos por encima de $ 10, 000, mientras que Betterment cobra entre 0. 15% y 0. 35%, dependiendo de AUM. Ninguno de estos robo-advisors ofrece acceso a asesores individuales. Las Carteras Inteligentes recientemente lanzadas por Charles Schwab no tienen una comisión de administración general y generan dinero con los honorarios del fondo subyacente. (Para obtener más información, consulte: Wealthfront vs. Betterment.)

Personal Capital es probablemente el competidor más cercano a la oferta de Vanguard. Personal Capital cobra una comisión de 0. 89% de AUM en los primeros $ 1 millón, incluidos los costos de negociación. El punto de venta de la empresa es que personaliza canastas de acciones individuales inspiradas en índices para cada inversor, y pretende brindar al inversor una mayor oportunidad para la cosecha de pérdidas tributarias. (Para obtener más información, consulte: Pros y contras de la pérdida anual de pérdidas fiscales )

Conclusión

Por último, los inversores con ingresos moderados tienen la oportunidad de competir con los ricos por asesoramiento financiero de calidad . Vanguard se beneficia de la confianza de los consumidores en la empresa como líder de la industria de bajo costo. Vanguard Personal Advisor Services vio entradas netas de $ 7 mil millones en marzo de 2015, y ya tenía $ 10 mil millones de los servicios de planificación financiera heredados de la firma. En resumen, la entrada de Vanguard en el mundo de la consultoría robo en rápida expansión es un ejemplo de cómo los consumidores se benefician a medida que se intensifica la competencia en el entorno del asesor financiero. (Para obtener más información, consulte: El futuro de Robo-Advisors: Future Advisor .)