A medida que se acerca la jubilación, muchos empleados reciben una llamada del departamento de recursos humanos de su empleador: "¿Ya ha decidido qué hacer para renovar el dinero de su plan de jubilación? Solo le quedan X días hasta su fecha programada Jubilación." En un semi-pánico, los trabajadores luego llaman frenéticamente a uno o más asesores financieros, buscando ideas para invertir una gran cantidad de dinero a toda prisa. Cada asesor ofrece ideas convincentes para las estrategias de inversión que cumplirán con el perfil de riesgo-rendimiento de los trabajadores, las necesidades de ingresos y las metas de ahorro de impuestos. Pero a medida que los días para la "fecha límite de renovación" disminuyen, todo se convierte en un borrón lleno de presión.

¿Qué puedes hacer para evitar esta pesadilla? ¡Relajarse! La única prisa verdadera está en tu mente, y quizás en los argumentos de venta que los vendedores de inversión están ansiosos por que compres.

Una estrategia sin impacto Por una variedad de razones, puede ser aconsejable trasladar el dinero conferido de 401 (k) sy otros tipos de planes de jubilación de la empresa al mismo tiempo que se jubila, aunque la mayoría de las empresas no no requieres que lo hagas Sin embargo, debido a que las decisiones y presiones tienden a acumularse en el "evento de jubilación", puede que este no sea un buen momento para tomar decisiones complejas de planificación personal o de inversión. La solución es una transferencia de IRA sin impacto, que definimos como una transacción en la que:

1. El 100% del plan calificado, el plan 403 (b) y / o el plan 457 (b) (plan del empleador) se transfiere directamente (de uno o más planes) a una cuenta IRA tradicional consolidada sin consecuencia fiscal actual.
2. Las decisiones complejas sobre cómo invertir este dinero se difieren por un tiempo.
3. La misma estrategia básica de inversión que ha funcionado en el plan del empleador continúa en el IRA, al menos hasta que se asiente el problema. Por ejemplo, si posee fondos mutuos específicos en un 401 (k) en el trabajo, intentaría elegir inversiones IRA (después de la transferencia) con los mismos objetivos o similares. Si participa en una estrategia de asignación de activos en el trabajo, puede elegir una IRA que ofrezca un programa similar.

Por qué funciona una transferencia sin impacto Los reinversiones son un negocio competitivo para las compañías financieras, muchas de las cuales ofrecen estrategias de inversión específicas o productos financieros diseñados para este mercado, incluidas cuentas de administración de activos, fondos mutuos , bonos, certificado de depósitos y anualidades. Para ganar negocios lucrativos, las empresas enfatizan la necesidad de hacer cambios lo más pronto posible. Por ejemplo, pueden decir cosas como: "La jubilación es una nueva etapa de su vida y requiere cambios". (Para la lectura relacionada, vea Moviendo los activos de su plan? )

Sin embargo, esta afirmación es contraria a la forma en que muchos baby boomers están reescribiendo la definición de jubilación; es decir, se imaginan a sí mismos haciendo la transición hacia la jubilación a través de una serie de cambios graduales a lo largo del tiempo.A menudo, no hay un punto definitivo en el que comience la jubilación.

En una transferencia sin impacto, los beneficios de planes de jubilación adquiridos se transfieren sin inconvenientes a una IRA tradicional consolidada sin consecuencias impositivas ni presión para realizar cambios inmediatos en su cartera de inversiones. Una vez que todos los activos del plan de jubilación se hayan consolidado en una cuenta IRA tradicional, puede tomar todo el tiempo que necesite para planificar con ayuda profesional. Si finalmente decide que realmente necesita más ingresos o liquidez o menos riesgo de inversión en la fase de jubilación de su vida, puede implementar esos cambios en un entorno más libre de estrés y según su propio cronograma.

Evitar seis errores de transferencia comunes Un beneficio valioso de la transferencia sin impacto es que ayuda a evitar errores comunes cometidos al manejar reinversiones de IRA, que incluyen:

1. Demasiado conservador, demasiado pronto. Muchas personas empleadas de entre 50 y 60 años han desarrollado estrategias adecuadas de inversión en planes de jubilación (consulte la Figura 1 a continuación).

Figura 1: Asignación promedio de activos del plan del empleador de los participantes en sus 60 años

Fuente: EBRI / ICA Plan de retiro de datos del plan de jubilación participante, 2005

Las reinversiones presionadas en el tiempo a menudo resultan en una disminución importante en la participación patrimonial , con más énfasis en las inversiones de renta fija. En los períodos de jubilación que pueden durar entre 25 y 30 años, puede ser aconsejable reducir la exposición al riesgo de la cartera gradualmente, en incrementos, en lugar de hacerlo todos a la vez. El hecho de que se produzca una reinversión no significa necesariamente que deba cambiar una estrategia de inversión que haya funcionado bien para acumular activos de jubilación. (Para obtener más información, lea Determinación del riesgo y la pirámide de riesgos y Personalización de la tolerancia al riesgo .)

2. Annuitizing en el momento equivocado . Según una investigación realizada por Spectrem Group, el 11% de todas las oportunidades de renovación se convierten en pagos de anualidades. Sin embargo, el tiempo es importante porque la cantidad de ingresos periódicos que pagará una anualidad está determinada por las tasas de interés en el momento de la anualización, y el período durante el cual se anuitiza el monto. Además, a menudo vale la pena comparar precios entre muchos proveedores de rentas vitalicias, y esto puede llevar tiempo. La anualización suele ser una decisión irrevocable que debe tomarse con el beneficio de un buen consejo y sin presión. (Para obtener más información, lea Selección del pago en su anualidad .)

3. Tomando efectivo y pagando el impuesto. La investigación de Spectrem Group ha descubierto que aproximadamente un tercio de todas las oportunidades de renovación derivan en una distribución de efectivo, con las consecuencias impositivas actuales, en lugar de una transferencia o transferencia directa. Tomar efectivo puede reducir el valor de un nido de huevos y aumentar los impuestos en el año de la reinversión y después.

4. Haciendo rollovers más complejos de lo que deberían ser. La forma más fácil de transferir dinero de un plan calificado a una cuenta IRA tradicional es a través de una reinversión directa. Esto evita el 20% de retención de impuestos federales que ocurre cuando el participante recibe una distribución y luego la transfiere dentro de los 60 días.

5. Parálisis y procrastinación . La investigación de Spectrem Group muestra que el 16% de las oportunidades de renovación resultan en que se deje dinero en el plan. Cuando queda dinero en el plan, a menudo indica parálisis, una incapacidad para tomar decisiones o planes de jubilación. Por lo general, es posible encontrar inversiones personales de IRA con tarifas más bajas (y más transparentes) que las que cobran los planes 401 (k).

6. Error al consolidar. La planificación futura de la jubilación generalmente se mejora cuando un nido de ahorros se consolida en una IRA tradicional. La estrategia de inversión, la planificación de ingresos, el cumplimiento de la distribución mínima requerida y las conversiones Roth IRA se vuelven más fáciles durante la vida del propietario. La consolidación también puede facilitar las decisiones de los beneficiarios de IRA a la muerte del propietario.
A Advertencia sobre las cargas de ventas Al completar las transferencias sin impacto, intente evitar las inversiones de IRA con cargas de front-end o back-end. Una estrategia que a menudo funciona bien es completar la transferencia a una IRA de cuenta de corretaje con comisiones descontadas. Esta cuenta se convierte en una especie de tanque de retención hasta que se puedan tomar decisiones más permanentes, tal vez con asesoramiento profesional. Sin embargo, los fondos mutuos sin cargo, los fondos negociables en bolsa y las acciones se pueden comprar en la cuenta de corretaje a un costo de transacción mínimo.

Los reinversiones entre IRA se permiten una vez cada período de 12 meses. Esta restricción no se aplica a las reinversiones de planes calificados, planes 403 (b) y planes 457 (b) a cuentas IRA.

Una última palabra Una reinversión recibida en o cerca de la jubilación a menudo representa el mayor salario que reciben los trabajadores, sin embargo, muchas personas temen la terrible experiencia de tener que manejarlo.

El solo hecho de que llegue un cheque gigante no significa que tenga que cambiar su perfil de inversión, su foto fiscal o su presupuesto. Al diferir decisiones complejas hasta que tenga el tiempo y la claridad para evaluarlas, puede aumentar sus posibilidades de asegurar el retiro de sus sueños.