La universidad es costosa. Dependiendo de lo que lea, algunos dicen que no vale la pena ahorrar para la universidad. Parte de esta lógica es que cuanto más haya ahorrado, menos obtendrá en ayuda financiera. Tal vez haya algo de verdad en esto, pero aún tiene sentido ahorrar tanto como sea razonablemente posible para la educación de sus hijos.

Algunas personas dicen que ahorrar para su propia jubilación debería ser una prioridad más alta que ahorrar para la educación de sus hijos. Estoy de acuerdo: solo tienes una oportunidad para la jubilación y tus hijos te agradecerán por no ser una carga financiera para ellos más adelante en la vida.

Aquí hay algunas cosas que los clientes y sus asesores financieros deben considerar cuando se trata de ahorrar para la educación. (Para obtener más información, consulte: 529 Plans: A Tutorial. )

529 College Savings Plans

529 planes de ahorro para la universidad son una excelente forma de acumular dinero para la universidad. Son propiedad, generalmente, de los padres con el niño como beneficiario. Se ofrecen estado por estado y la mayoría permite la inversión en fondos mutuos individuales o en un vehículo basado en la edad; la asignación de activos se ajusta en función de la edad del niño. Funcionan de manera similar a los fondos de fecha objetivo para la jubilación.

Algunos estados ofrecen una deducción del impuesto sobre la renta estatal para los residentes que hacen contribuciones a su plan dentro del estado. Esto puede ser un buen negocio siempre que el plan subyacente contenga inversiones subyacentes sólidas y de bajo costo.

Para que quede claro, no está limitado a invertir en el plan ofrecido por su estado y puede buscar el plan que mejor se adapte a sus necesidades.

Morningstar clasifica cuatro planes como "medallistas de oro", su mejor clasificación. No es sorprendente que dos de estos planes, de Alaska y Maryland, estén a cargo de T. Rowe Price. El plan de Nevada es administrado por Vanguard y el plan de Utah presenta una cantidad de fondos de Vanguard y Dimensional Fund Advisors. (Para obtener más información, consulte: Elección del plan de ahorro 529 correcto. )

529 Planes prepagos de matrícula

529 prepagos esencialmente le permiten pagar por anticipado una parte de la matrícula futura mediante la compra de unidades para su hijo. Algunas cubren escuelas estatales, otras pueden tener una cobertura más amplia. También hay una versión de escuela privada que cubre una cantidad de universidades privadas a nivel nacional.

Durante la crisis financiera, hubo varios de estos planes que tuvieron problemas debido a la caída en el mercado bursátil. Un par de estos planes estuvieron a punto de reembolsar el dinero pagado, parece un buen negocio, pero en realidad, habría puesto a muchos beneficiarios en una situación difícil en términos de pagar la universidad. (Para obtener más información, consulte: Ahorrar para la universidad: ayudar a los clientes más allá de un plan 529 .) Los prepagos

529 pueden ser bastante riesgosos, por lo tanto, antes de seguir esta ruta, asegúrese de verificar las suposiciones subyacentes, donde se puede usar el dinero, qué tanto reducirá a su hijo si no asiste a una escuela que es parte del programa y, si es posible, cómo se invierte el dinero.(Para la lectura relacionada, vea: Un Plan 529 para una educación Ivy League. )

Complete la FAFSA

La Solicitud Gratuita de Ayuda Federal para Estudiantes, o la FAFSA, es el punto de partida para la mayoría de los tipos de ayuda financiera, incluidas algunas becas basadas en el mérito. Los estudiantes y sus padres deben completar esto temprano. En general, está disponible a principios de enero y debe completarse durante el último año del estudiante en la escuela secundaria y luego para cada año subsiguiente de la universidad.

La FAFSA solicita la información financiera del estudiante y de los padres, incluidos los ingresos y los activos. Ciertos activos contarán más en gran medida contra el estudiante o los padres y hay algo de planificación que se puede hacer en los años previos a la finalización de la FAFSA. (Para la lectura relacionada, vea: Una guía rápida de cómo funcionan los préstamos FAFSA. )

Una vez que se complete la FAFSA, el gobierno le asignará una contribución familiar esperada, o EFC. Esta es una fórmula compleja impío que no especifica la cantidad de dinero que se espera que su familia contribuya, sino más bien es un número que cada escuela conecta a su matriz de ayuda financiera para determinar cuánto y qué tipo de ayuda puede ser Elegible para.

Formularios adicionales

Puede haber formularios de ayuda financiera adicionales para una escuela determinada. Muchas universidades privadas requieren CSS / Financial Aid Profile además de la FAFSA. Las solicitudes de becas individuales a menudo se realizan directamente a la organización que ofrece la beca, aunque muchos también considerarán los datos de la FAFSA.

Merit Aid

La ayuda de mérito es lo que parece: ayuda o becas basadas en algún nivel de logro según lo considere la institución. Algunas escuelas ofrecen ayuda según el costo de asistencia, mientras que otras ofrecen becas a los estudiantes que buscan independientemente de su situación financiera. Si su hijo es un alumno sobresaliente con buenos puntajes en los exámenes (SAT y ACT) puede pagar para darse una vuelta por las escuelas que brindan ayuda de mérito. A veces, este proceso hace que asistir a una universidad privada superior sea mucho mejor que incluso elegir la universidad más importante de un estado. (Para obtener más información, consulte: Tipos de ayuda financiera y préstamos universitarios .)

Oportunidades de planificación

Los clientes y sus asesores financieros pueden planear un poco para encontrar la mejor posición financiera al completar la FAFSA. El año base es el operativo. Por ejemplo, para los estudiantes que ingresaron a la universidad en el otoño de 2015, el año que finalizó el 31 de diciembre de 2014 fue el año base para el cual se consideraron los ingresos para la FAFSA.

Tomar los ingresos anticipadamente o postergar otro año para evitar un aumento en los ingresos de los padres que podría sesgar la ayuda por uno o dos años es un buen paso. Un ejemplo de esto último podría ser una bonificación del trabajo.

Tomar pérdidas de capital durante el año base y hacer las contribuciones máximas antes de impuestos a los planes de jubilación son ejemplos de formas de reducir los ingresos del año base. (Para obtener más información, consulte: Ahorro para la universidad: Seguro de vida o 529? )

Los retiros de la cuenta de jubilación generalmente generarán ingresos gravables, por lo que se debe evitar como una forma de cubrir la universidad si es posible.

En cuanto a los activos, las fórmulas de ayuda financiera tienden a suponer que los activos a nombre del niño se aportarán en un porcentaje mucho más alto que los que están a nombre de los padres. La otra cara de la moneda es que los ingresos de los activos que producen ingresos se gravarán a la tasa impositiva presumiblemente más baja del niño. Esta es una excelente oportunidad de planificación para un asesor financiero bien informado que puede ayudar a las familias a resolver esto, idealmente unos años antes de completar la primera FAFSA. (Para la lectura relacionada, consulte: ¿Los planes de ahorro 529 son adecuados para usted? )

Conclusión

El proceso de ayuda financiera puede ser al menos tan complejo como el proceso de solicitud a las universidades. Los padres y estudiantes deben completar la FAFSA y otros formularios de ayuda antes de tiempo y planear reducir sus ingresos y activos en la medida de lo posible para ponerse legal y honestamente en la mejor posición posible. (Para la lectura relacionada, ver: 8 Flubs de financiamiento universitario. )