La renta variable global sufrió una paliza en 2015 debido a la persistente caída de los precios del petróleo y otras materias primas. A medida que el crecimiento mundial se desacelera debido al enfriamiento de la economía china y al exceso de oferta en todo el mundo, es probable que ciertos sectores tengan un rendimiento inferior al amplio mercado. Estos desarrollos exigen que los inversores apliquen más escrutinio y tomen decisiones cuidadosas sobre dónde colocar su dinero en 2016.

Las acciones globales suelen ser atractivas para los inversores que buscan más oportunidades en el extranjero y que están interesadas en diversificar sus acciones con operaciones solo en el Estados Unidos. A pesar de un motivo de diversificación y más oportunidades de manipulación de precios en el extranjero para las acciones globales, los inversores deben ser conscientes de los riesgos cambiarios inherentes a la compra de acciones con precios denominados en moneda extranjera. A pesar de generar beneficios saludables en moneda local, un valor puede generar un rendimiento negativo cuando se traduce a dólares estadounidenses. Muchas monedas importantes, incluyendo el euro, el yen japonés y el yuan chino, se depreciaron significativamente frente al dólar estadounidense en 2015. Esta tendencia puede persistir en 2016, ya que la Reserva Federal de Estados Unidos elevó la tasa de interés en diciembre de 2015.

A pesar de la volatilidad y la cautela del riesgo cambiario, las acciones globales pueden presentar valoraciones convincentes en las que vale la pena invertir. La industria financiera ofrece cientos de fondos mutuos a inversores institucionales y particulares a un precio razonable que invierten en una cesta diversificada de acciones. de empresas con alcance global.

La previsión de crecimiento global se ha revisado a la baja varias veces, y la comunidad inversora vive en un mundo de crecimiento lento con un considerable sobreendeudamiento tras la crisis financiera de 2008-2009. Sin embargo, las acciones globales pueden ofrecer propuestas de inversión atractivas para los inversores que estén dispuestos a investigar.

Morgan Stanley Institutional Fund Inc. Cartera de Oportunidades Globales Clase A

Activos en gestión (AUM): $ 224 millones

Retorno del valor liquidativo (NAV) promedio de 2010-2015: 14. 78 %

Ratio de gastos netos: 1. 45%

La Cartera de Oportunidades Globales del Fondo Institucional Morgan Stanley Clase A invierte en firmas de franquicias establecidas y emergentes de todo el mundo. Alrededor del 40% de los activos del fondo se invierten en acciones extranjeras, mientras que el 48% se mantienen en acciones nacionales de empresas con operaciones globales. El resto se mantiene en efectivo y en cuentas del mercado monetario. El fondo tiene una rotación de cartera relativamente baja del 29%, ya que busca identificar oportunidades de inversión con el objetivo de mantenerlas de tres a cinco años.

A pesar de su índice de gastos netos algo alto en comparación con sus pares, el fondo ha demostrado un rendimiento muy bueno y ha obtenido una calificación de cinco estrellas de Morningstar.Dado que el fondo normalmente mantiene sus inversiones más allá de un año, cobra una tarifa de carga de 5. 25% para desalentar grandes salidas de corto plazo. También hay un mínimo de inversión inicial de $ 2, 500.

Fidelity Global Balanced Fund

AUM: $ 545 millones

2010-2015 promedio de rendimiento neto: 5. 1%

Ratio de gasto neto: 0. 99 %

El Fidelity Global Balanced Fund invierte en valores de renta variable y de deuda, incluidos bonos de alto rendimiento, emitidos en todo el mundo. El fondo utiliza un enfoque fundamental para seleccionar sus tenencias, que se extienden por todo el mundo con notable concentración en los Estados Unidos. Alrededor del 31% de los activos se invierte en acciones nacionales, mientras que las acciones extranjeras de los mercados desarrollados representan el 29% de la cartera del fondo. El 30% restante se invierte en bonos emitidos predominantemente por gobiernos extranjeros, como Japón e Italia.

La cartera de bonos del fondo tiene una calidad de crédito promedio de A y una duración promedio de 6. 7 años. Sus tenencias de acciones son principalmente grandes empresas bien establecidas con operaciones globales. Ninguna tenencia individual representa más del 2% de los activos del fondo. El fondo recibió una calificación general de cuatro estrellas de Morningstar. El fondo viene sin tarifas de carga y tiene un requisito de inversión mínimo.

BlackRock Global Allocation Fund Inversionista A Acciones

AUM: $ 15. 4.000 millones

promedio de rentabilidad del ejercicio 2010-2015: 4. 67%

Ratio de gastos netos: 1. 13%

El Inversor A de The BlackRock Global Allocation Fund utiliza un enfoque no restringido para encontrar oportunidades de inversión a nivel mundial. La administración del fondo frecuentemente reequilibra su cartera en respuesta a las cambiantes condiciones económicas y de mercado. A noviembre de 2015, el fondo posee grandes tenencias de acciones que representan aproximadamente el 57% de los activos del fondo, mientras que los instrumentos de renta fija tienen una distribución del 22%. Las tenencias de acciones están bastante repartidas en diferentes sectores, sin que ningún sector tenga más del 11% de asignación. Las acciones de los EE. UU. Tienen una distribución global del 28%, mientras que el 29% restante se asigna principalmente a acciones japonesas y europeas.

Las tenencias de bonos del fondo se concentran en valores de deuda soberanos de grado de inversión con una asignación global del 11%. Los bonos corporativos tienen una asignación general de alrededor del 8% y se invierten en emisores ubicados en mercados desarrollados. El fondo recibió una calificación general de cuatro estrellas de Morningstar. El fondo tiene una tarifa de carga del 5. 25%, que se puede renunciar dependiendo del período de tenencia. El fondo requiere una inversión mínima de $ 1 000.

Janus Global Allocation Fund Growth Class T

AUM: $ 257. 2 millones

rendimiento neto promedio 2010-2015: 5. 85%

Ratio de gastos netos: 1. 12%

El Grupo de Asignación Global Janus Crecimiento Clase T invierte en otros fondos mutuos Janus que representan una variedad de activos clases y estilos de inversión, proporcionando exposición a acciones y bonos con vínculos económicos mundiales. Alrededor del 37% de los activos del fondo se invierten en acciones nacionales, mientras que el 37% de los activos se mantienen en acciones extranjeras. Los bonos de grado de inversión representan el 12% de la cartera del fondo.La mayoría de las tenencias de acciones se invierte en países desarrollados de Europa. El fondo cobra tarifas sin carga y requiere una inversión inicial de $ 2, 500. El fondo ha obtenido una calificación de cuatro estrellas de Morningstar por su desempeño anterior.

Oppenheimer Global Opportunities Fund Clase C

AUM: $ 3. 3.000 millones

promedio de rentabilidad de NAV 2010: 9. 64%

Ratio de gastos netos: 1. 94%

Oppenheimer Global Opportunities Fund Clase C invierte de forma oportunista en acciones nacionales y extranjeras que exhiben una tasa de crecimiento más rápida en comparación con el crecimiento económico mundial. El fondo tiene una fuerte concentración en acciones extranjeras con aproximadamente un 55% de asignación, mientras que las acciones nacionales representan el resto de la cartera. La mayoría de las tenencias del fondo son compañías de mediana y pequeña capitalización que juntas representan aproximadamente el 75% de la cartera del fondo. Debido a que el fondo pone un fuerte énfasis en el crecimiento, cualquier reajuste en las tasas de crecimiento puede tener un profundo efecto en los precios de las acciones de las tenencias del fondo y deprimir su NAV. El fondo ha recibido una calificación general de cuatro estrellas de Morningstar, viene con una tarifa de carga del 1% y requiere una inversión mínima de $ 1, 000.