Las carteras de inversión de los principales bancos del centro de dinero, como Credit Suisse, están adquiriendo cada vez más importancia en lo que respecta a la rentabilidad, a partir de 2016. Al mismo tiempo, tras la crisis financiera de 2008 La banca de inversión ha tenido que lidiar con un aumento sustancial de la regulación y el escrutinio gubernamental. Varios bancos han realizado cambios significativos en su estrategia de inversión interna, así como en la estructura operativa de su división de banca de inversión. Por ejemplo, un período prolongado de tasas de interés históricamente bajas ha obligado a los bancos a considerar nuevas perspectivas y enfoques de las carteras de inversión de renta fija.

Una visión general de Credit Suisse

Credit Suisse Group AG (NYSE: CS CSCS Group16. 16-0. 06% Created with Highstock 4. 2. 6 >), fundada en 1856 en Zurich, Suiza, es uno de los bancos más antiguos, grandes y respetados en el mundo, con operaciones en más de 50 países en todo el mundo. Fue, afortunadamente, uno de los bancos menos negativamente afectados por la crisis financiera de 2008, pero, sin embargo, poco después, emprendió un severo programa de reducción de costos, parte del cual implicó la reducción de sus actividades de banca de inversión.

Hay un enfoque creciente en la inversión interna de Credit Suisse en inversiones alternativas, mercados emergentes, condiciones macroeconómicas globales, valoración de acciones y análisis técnico comercial que es un factor cada vez más fuerte de los precios de las acciones, hacia arriba o hacia abajo , en entornos de mercado más volátiles. Las inversiones de Credit Suisse se concentran principalmente en tres áreas geográficas de importancia económica: la región de Asia-Pacífico, los Estados Unidos y el país de origen del banco, Suiza. Credit Suisse tiene aproximadamente $ 900 mil millones en activos totales bajo administración (AUM). En general, se reconoce como uno de los principales bancos internacionales considerados críticos para la estabilidad económica mundial.

Las cinco principales acciones de Credit Suisse

Los gestores de inversión de Credit Suisse han favorecido tradicionalmente la inversión en empresas del sector de servicios financieros, tecnología y mercado de energía, y esto se refleja en las tenencias actuales del banco. , con acciones financieras y tecnológicas que ocupan los puestos número uno y número dos del portafolio. Credit Suisse afirma que su estrategia de inversión se centra en las industrias en lugar de los sectores, y está orientada a los valores, con un énfasis particular en el flujo de efectivo libre.

El valor total de los activos de la cartera a fines del tercer trimestre de 2015 es de aproximadamente $ 83 mil millones, casi $ 20 mil millones menos que el valor de la cartera del segundo trimestre de $ 102 mil millones. La cartera está ampliamente diversificada, sin acciones individuales que representen más de 2.77% de los activos totales de la cartera. El sector de servicios financieros tiene la mayor asignación de activos, aproximadamente el 25%, seguido de las acciones de tecnología de la información (14%), la atención de la salud (12%) y el consumo discrecional (10%).

Las nuevas acciones agregadas a la cartera en el tercer trimestre de 2015 incluyen a Kraft Heinz Company, Paypal Holdings, Inc., y la firma de inversión inmobiliaria Vereit, Inc. Credit Suisse aumentó la cantidad de acciones que posee en Johnson & Johnson y Wells Fargo. & Company, y aumentó sus tenencias en el ETF SPDR Gold Trust en casi un 50%.

Las siguientes son las cinco acciones principales de la cartera de Credit Suisse a partir del trimestre informado que finalizó el 30 de septiembre de 2015.

UBS Group

UBS Group AG (NYSE: UBS

UBSUBS Group). Inc. 17. 05-0. 18% Creado con Highstock 4. 2. 6 ), que ofrece servicios de administración de patrimonio minorista y corporativo, administración de activos y banca de inversión, es la principal cartera de cartera de Credit Suisse, aunque solo representa el 2. 77% de los activos invertidos totales de la cartera. UBS tiene un rendimiento anualizado promedio de cinco años de -3. 73%. Antes de la crisis financiera, las acciones de UBS habían llegado a $ 65 por acción, pero luego de caer tan bajo como $ 9. 43 por acción, el punto de recuperación más alto, alcanzado a mediados de 2015, ha sido justo por encima de $ 23 por acción. La acción ha estado en una tendencia general, aunque algo lenta, desde febrero de 2009, y se ha mantenido firmemente por encima de los 10 dólares por acción. Apple

1. El 68% de la cartera está compuesta por acciones en Apple, Inc. (NASDAQ: AAPL

AAPLApple Inc174. 25 +1. 01% Creado con Highstock 4. 2. 6 ). Sobre el único comentario negativo que se puede hacer sobre el rendimiento promedio anual de Apple de cinco años de 14. El 83% es que no es tan bueno como el rendimiento anual promedio de la compañía de 26. 26. 53%. UnitedHealth Group

El sector de la atención de la salud es la fuente de la cartera número tres, UnitedHealth Group, Inc. (NYSE: UNH

UNHUnitedhealth Group Inc212. 12-0. 35% Created with Highstock 4. 2. 6 ), que representa el 1. 5% de la cartera. El rendimiento anual promedio de cinco años para el proveedor de servicios diversificados de planes de atención médica es un muy saludable 22.8%, más de 20% mejor que el promedio de la industria de planes de atención médica de 17. 64%. Desde que tocó fondo a principios de 2009, justo por debajo de $ 10 por acción, las acciones de UnitedHealth han estado en una tendencia alcista constante con solo un retroceso mínimo. A partir de febrero de 2016, la acción se cotizaba a $ 112. 74 por acción, con un rango de negociación de 52 semanas de $ 95 a $ 126. 21. General Electric

Credit Suisse posee aproximadamente 38 millones de acciones de General Electric Company (NYSE: GE

GEGeneral Electric Co20. 13-0. 05% Created with Highstock 4. 2. 6 < ). Pero eso solo son acciones suficientes para constituir el 1.15% de la cartera de acciones de Credit Suisse. El retorno promedio anualizado de cinco años de General Electric es 8. 65%, superando a las empresas industriales diversificadas en general. Credit Suisse tiene una sólida trayectoria de selección de ganadores en el sector industrial. SPDR S & P 500 ETF Las cinco participaciones principales se redondean con un ETF de índice de capitalización grande, el ETF SPDR S & P 500 (NYSEARCA: SPY

SPYSPDR ETF Trust & SP500 Units258. 85 + 0. 16% > Created with Highstock 4. 2. 6

), de State Street Global Advisors, que representa poco menos del 1% de la cartera. Este es el ETF del índice S & P 500 más grande y más ampliamente comercializado, con más de $ 160 mil millones en activos totales. El rendimiento anualizado promedio de cinco años del fondo es 9. 18%.