Las Acciones de Inversor del Índice de la Bolsa de Valores Total de Vanguard y las de Inversor de la Cartera de Valores de Vanguard 500 son adecuadas como tenencias básicas en una cartera de acciones. El Vanguard Total Stock Market Index Fund ofrece exposición a todo el mercado de valores de los EE. UU., Mientras que el Vanguard 500 Index Fund solo brinda exposición a 500 de las compañías más grandes de EE. UU.

Vanguard Total Stock Market Index Fund

El Vanguard Total Stock Market Index Fund ofrece una exposición diversificada a las acciones de pequeña, mediana y gran capitalización negociadas en NASDAQ y la Bolsa de Nueva York (NYSE). El fondo mutuo se emitió el 27 de abril de 1992 y, al 30 de septiembre de 2015, ha logrado un rendimiento anual promedio de 9. 03% desde su inicio. Al 28 de abril de 2015, el fondo cobra un índice de gastos de 0. 17%, que es 84% ​​más bajo que el índice de gastos promedio de los fondos mutuos con inversiones similares. Se requiere una inversión mínima de $ 3,000 para invertir en este fondo.

Para proporcionar exposición a todo el mercado de acciones de los EE. UU., Vanguard Total Stock Market Index Fund implementa una estrategia de indexación y rastrea el rendimiento del índice de mercado total de CRSP U. S., su índice subyacente. El fondo emplea un enfoque de muestreo representativo para aproximar el índice completo y sus características clave. A partir del 30 de septiembre de 2015, el fondo tiene 3, 809 acciones con una capitalización de mercado promedio de $ 46. 5 billones. Tiene una relación precio / beneficio (relación P / E) de 20. 2, una relación precio / cartera (relación P / B) de 2. 5, un rendimiento del capital (ROE) del 17. 4% y una tasa de crecimiento de las ganancias de 10. 2%. El fondo tiene activos netos totales de $ 371. 5 mil millones, mientras que la clase de acciones del inversor tiene activos netos totales de $ 95. 8 mil millones.

A partir del 30 de septiembre de 2015, con base en los datos a tres años anteriores, el Fondo de índice total del mercado de valores de Vanguard tiene una desviación estándar anual promedio, o volatilidad, de 9. 92%, un promedio rendimiento anual de 12. 34% y una relación de Sharpe de 1. 22. Cuando se compara con su índice mejor ajustado, el Russell 3000 Index Total Return USD, tiene un R-cuadrado de 99. 99% y una beta de 1.

El Vanguard Total Stock Market Index Fund es el más adecuado para inversores de moderados a muy tolerantes al riesgo que buscan una exposición de bajo costo al mercado bursátil estadounidense. Además, el fondo es adecuado como una participación de capital principal en una cartera diversificada de activos, o puede ser utilizado como un fondo de capital nacional único en una cartera.

Vanguard 500 Index Fund

Contrario al Vanguard Total Stock Market Index Fund, el Vanguard 500 Index Fund proporciona exposición a un subconjunto de todo el mercado de acciones de los Estados Unidos. El Vanguard 500 Index Fund busca rastrear el rendimiento general del precio y el rendimiento del índice Standard & Poor's 500 (índice S & P 500).A diferencia del Vanguard Total Stock Market Index Fund, Vanguard 500 Index Fund busca replicar su índice de referencia invirtiendo sustancialmente todos sus activos netos totales en las acciones que componen el índice y manteniendo cada componente con aproximadamente el mismo peso que el índice.

El fondo fue emitido el 31 de agosto de 1976; a partir del 30 de septiembre de 2015, ha generado un rendimiento anual promedio de 10. 72% desde su inicio. El Vanguard 500 Index Fund tiene $ 25 mil millones en activos netos totales y posee 504 acciones con una mediana de capitalización bursátil de $ 75. 8 mil millones. Tiene una relación P / E de 19, una relación P / B de 2. 6, una tasa de crecimiento de las ganancias de 9. 8% y un ROE de 18. 5%.

Según los datos de tres años anteriores, cuando se compara con el S & P 500 Index Total Return USD, el Vanguard 500 Index Fund tiene un R-cuadrado del 100%, una beta de 1 y un alfa de -0. 15%. Tenía una desviación estándar anual promedio de 9. 74%, un rendimiento anual promedio de 12. 23% y una relación de Sharpe de 1. 23. En comparación con el Fondo de índice de bolsa total de Vanguard, el Fondo índice Vanguard 500 experimentó una leve menor volatilidad y rendimiento durante este período. Sin embargo, los ratios de Sharpe son casi idénticos, lo que indica que los inversores obtuvieron rendimientos similares sobre una base ajustada al riesgo.

El Vanguard 500 Index Fund es adecuado como una participación de capital principal para inversores con un horizonte de inversión a largo plazo que busque una exposición diversificada dentro del mercado de renta variable de gran capitalización. Contrariamente al Vanguard Total Stock Market Index Fund, que proporciona una exposición total al mercado de valores de los EE. UU., El Vanguard 500 Index Fund debe mantenerse en una cartera diversificada debido a su exposición especializada.