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La Reserva Federal afecta la rentabilidad de un banco con su influencia en las tasas de interés y el suministro de dinero. La tasa de descuento y la tasa de fondos federales son dos tasas de referencia que la mayoría de las tasas de interés en la industria bancaria siguen de alguna manera. Las actividades crediticias se contraen cuando estas tasas son altas, ya que a los bancos les resulta costoso obtener capital solicitando préstamos de la Reserva Federal o de otros bancos. La Reserva Federal puede hacer crecer o reducir el suministro de dinero comprando o vendiendo bonos del Tesoro de los Estados Unidos en el mercado abierto. Estas actividades también afectan la rentabilidad de un banco. Una oferta de dinero robusta equivale a más dinero para prestar y ganar intereses, mientras que una reducción en el suministro de dinero reduce las actividades de generación de dinero del banco.

La Reserva Federal requiere que los bancos mantengan una cantidad mínima de efectivo disponible en todo momento. Esta cantidad se basa en los depósitos totales del banco. El requisito existe para evitar las corridas bancarias, que eran comunes a raíz del colapso bursátil de 1929 y que casi derrumbaron toda la economía de EE. UU. Una operación bancaria ocurre cuando los clientes solicitan más dinero en retiros de los que el banco tiene para dar. Mientras más dinero necesite un banco para tener a mano, menores serán las posibilidades de que un banco corra si la agitación en los mercados asusta a los clientes para que retiren su dinero.

Cuando un banco presta tanto dinero durante el día hábil que su efectivo disponible cae por debajo de los requisitos de la Fed, tiene dos opciones para cubrir el déficit. Puede tomar dinero prestado directamente de la Reserva Federal en la ventana de descuento, o puede pedir prestado a otro banco. La tasa de descuento, sobre la cual la Fed tiene plena autonomía, se cobra al pedir prestado a la Reserva Federal. La tasa de fondos federales, sobre la cual la Fed puede influir fuertemente pero no establecerse unilateralmente, es la tasa de mercado prevaleciente cobrada por otros bancos.

Al tomar medidas para aumentar ambas tasas, la Fed encarece los bancos al pedir dinero prestado para cubrir los déficit de reservas. En respuesta, los bancos reducen las actividades crediticias para garantizar que su efectivo en caja siga siendo suficiente. La reducción de las actividades crediticias resulta en ganancias reducidas; El interés de los préstamos es la forma principal en que los bancos generan dinero. Por el contrario, una baja tasa de descuento y una baja tasa de fondos federales fomentan los préstamos; los bancos pueden agotar sus reservas y obtener préstamos suficientes para cumplir con los requisitos mínimos de forma económica.

Del mismo modo, la Fed tiene la capacidad de crecer o restringir el suministro de dinero a través de la venta o compra de bonos. Esta actividad afecta la rentabilidad en la industria bancaria al variar la cantidad de dinero disponible para que los bancos otorguen préstamos a negocios y consumidores individuales. Un suministro de dinero reducido significa menos dinero para prestar, lo que se traduce en menores ganancias para los bancos.Una mayor oferta de dinero aumenta los préstamos y, como resultado, las ganancias de un banco.