A partir del 31 de mayo de 2015, el Fondo SPDR Energy Select Sector (XLE XLESel Sct En69. 92-0. 47% Created with Highstock 4. 2. 6 >) tiene un rendimiento promedio de 9. 36% desde su creación el 16 de diciembre de 1998. Este fondo cotizado en bolsa, o ETF, tiene como objetivo rastrear el precio y el rendimiento del Índice Sectorial Selectivo de Energía de Standard and Poor's. A partir del 3 de julio de 2015, Energy Select Sector SPDR Fund tiene el 81. 76% del fondo asignado en compañías de gas y combustibles consumibles; 18. 10% en empresas de equipos y servicios de energía; y 0. 10% sin asignar.

El Fondo SPDR de Energy Select Sector tiene como objetivo rastrear el índice del sector de selección de energía al asignar sus fondos de manera similar a las principales tenencias del índice. Los cinco principales holdings del Energy Select Sector SPDR Fund son Exxon Mobil Corporation (XOM), Chevron Corporation (CVX), Schlumberger NV (SLB), Kinder Morgan Incorporated Class P (KMI) y EOG Resources Incorporated (EOG). A partir del 3 de julio de 2015, las ponderaciones otorgadas a estas tenencias son 15. 79, 12. 40, 7. 49, 4. 44 y 3. 86%, respectivamente.

Características

El Energy Select Sector SPDR Fund cotiza en la Bolsa de Nueva York Arca, o NYSE, y los inversores pueden negociar el ETF en múltiples plataformas. XLE es una compañía de inversión abierta, administrada por SSGA Funds Management Incorporated o SPDR. El distribuidor de XLE es ALPS Portfolio Solutions Distributor Incorporated, y el fondo se distribuye trimestralmente.

El rango de los coeficientes de gastos brutos de los ETF de acciones de energía es entre 0. 12% y 0. 75%. XLE ofrece uno de los índices de gastos brutos más bajos de su clase de activos, un notable 0. 15%. La relación de gastos brutos de XLE de 0. 15% es su índice de gastos operativos anuales totales, bruto de exenciones de tarifas y reembolsos de gastos. Esta relación no incluye honorarios de corredor; los inversores deben tener esto en cuenta.

Idoneidad y recomendaciones

Dado que el ETDR Energy Sector SPDR rastrea empresas energéticas, los inversores deben prestar atención a los precios del petróleo crudo y gas natural, así como a los informes sobre petróleo y gas natural publicados por la Asociación de Información Energética de EE. UU. Los inversores y posibles inversores deberían prestar especial atención a las fluctuaciones de los barriles de petróleo crudo, gas natural y destilados cada semana.

Según la teoría de la cartera moderna, XLE es adecuado para inversores de valor. Debido al aumento en el suministro de petróleo crudo en todo el mundo, los precios de los futuros del crudo han disminuido en más del 50% de junio de 2014 a junio de 2015. Esto causó que XLE rinda por debajo del mercado general y disminuya en 15. 89% desde el 31 de mayo de 2014 al 31 de mayo de 2015. Por lo tanto, los inversores pueden ver esto como una oportunidad de inversión de valor y ver estas acciones como sobreventa y subvalorado.

Al 29 de junio de 2015, el Fondo SPDR de Energy Select Sector tiene un alfa de tres años detrás de -7. 21, beta de 1.14 y un valor R-cuadrado de 48. 04 contra el Índice Estándar. La desviación estándar o volatilidad y la relación de Sharpe de XLE durante el mismo período es 14. 25 y 0. 50, respectivamente.

En los últimos tres años, de acuerdo con el alfa de XLE, el sector energético SPDR ha tenido un rendimiento inferior al del mercado en un 21% debido a la caída de los precios del crudo, lo que ha provocado que muchas empresas de energía se depreciaran en valor de mercado.

Con una versión beta de 1. 14, XLE es teóricamente más volátil que el mercado y, por lo tanto, el fondo conlleva más riesgos. Del mismo modo, de acuerdo con la teoría moderna de la cartera, la relación Sharpe de XLE en los últimos tres años no ha proporcionado a los inversores un rendimiento adecuado dada la cantidad de riesgo asumido.

En consecuencia, puede no ser una inversión adecuada para algunos inversores. El Energy Select Sector SPDR Fund se recomienda para inversores que estén interesados ​​en obtener exposición al sector del petróleo y la energía y que deseen asumir un nivel moderado de riesgo.