Los inversores han incurrido en grandes pérdidas en los juegos de energía en los últimos dos años, en una tendencia bajista virulenta que ha reducido el petróleo crudo a un mínimo de varios años. Los mercados bajistas de gas natural, combustible para calefacción y gasolina sin plomo han contribuido a la baja, lo que no muestra signos de ceder en 2016. Mientras tanto, los operadores de swing han disfrutado de docenas de oportunidades rentables, se han quedado cortos en declives y necesitan unidades de recuperación considerables.

Los operadores de Swing buscan configuraciones técnicas en las que los gráficos muestren una recompensa favorable: riesgo en un lado del mercado y precios de entrada claramente definidos donde se pueden hacer paradas, si el mercado se mueve en contra de ellos. Esta estrategia puede ser más adecuada para el mercado bajista de la energía que la inversión a largo plazo y podría marcar la forma más favorable de aumentar las ganancias del sector en los próximos años.

Fondos de energía para Swing Trading

Los fondos de inversión en acciones y acciones negociados en el mercado ofrecen excelentes oportunidades de negociación, gracias a la alta liquidez, las bajas proporciones de gastos y el amplio rango de movimiento de los precios que pueden generar ganancias sobresalientes. Además, los ETF evitan los shocks noticiosos que pueden enviar valores individuales en espirales contrarias a la tendencia, aumentando las probabilidades de grandes pérdidas a pesar de los amplios vientos de cola.

25 ETF de capital propio satisfacen las necesidades de diversidad de los operadores de swing, pero muchos de estos instrumentos son relativamente delgados, con amplios spreads bid / ask que agregan un riesgo considerable en los lados largo y corto. Mientras tanto, cuatro fondos del sector altamente líquidos se destacan como los mejores ETF para esta estrategia. Estos instrumentos se dividen en partes iguales entre los servicios de exploración, producción y petróleo, así como los recursos de petróleo crudo y gas natural.

Además, los fondos de los productos básicos del Fondo de Petróleo de los EE. UU. (USO Unidades de la Asociación del Fondo de Petróleo de USOUS11. 18 + 1. 73% Creado con Highstock 4. 2. 6 ) y El Fondo de Gas Natural de los Estados Unidos (UNG UnGUS Natl Gas Fd Partnership Units6. 12 + 1 .49% Created with Highstock 4. 2. 6 ) proporciona un acceso relativamente directo a los contratos de futuros subyacentes a muy bajo costo. USO actualmente negocia 27, 087, 711 acciones por día en promedio, mientras que UNG intercambia 5, 619, 503. Ambos instrumentos son excelentes vehículos comerciales cuando los mercados de productos básicos están empujando los contratos a niveles más altos o más bajos en las tendencias.

Sin embargo, contango y backwardation afectan el precio de estos instrumentos, lo que desencadena un bajo rendimiento en comparación con los contratos de futuros que expiran antes. Este impacto tiende a ser mayor en condiciones volátiles cuando el mes del contrato a corto plazo se mueve más bruscamente que los futuros a largo plazo. Por esta razón, se necesita una estrategia agresiva de intercambio, en la cual las ganancias y pérdidas se toman rápidamente, en comparación con las posiciones o inversiones a largo plazo.

Los 4 principales fondos de capital del sector energético

Nombre (símbolo)	Vol promedio en miles, a noviembre de 2015
Fondo SPDR Energy Select Sector (XLE)	18, 057 < SPDR S & P exploración y producción de petróleo y gas ETF (XOP)
12040	Market Vectors Oil Services ETF (OIH)
6, 970	First Trust ISE-Revere Fondo de índice de gas natural (FCG)
2, 050	El Fondo SPDR Energy Select Sector (XLE

XLESel Sct En68.68 + 0. 29% Creado con Highstock 4. 2. 6 ) se encuentra en la cima del heap como el fondo de capital de energía más popular. Este es un ETF pasivo que posee más de $ 11 mil millones en activos y tiene una baja relación de gastos en. 14%. Busca replicar el Índice Sectorial de Energía Seleccionado, que utiliza una metodología de capitalización de mercado modificada e incluye compañías de petróleo, gas, otros combustibles, equipos y servicios. El fondo paga un rendimiento del dividendo de 2.96%. SPDR S & P Oil & Gas Exploration & Production ETF (XOP

XOPSPDR SP OlGs EP35. 35 + 1. 35% Creado con Highstock 4. 2. 6 ) busca igualar el rendimiento con S & P Oil y el Índice Selecto de la Industria de Exploración y Producción de Gas. Tiene una relación de gastos más alta en. 35% y tiene $ 1. 6 mil millones en activos. El fondo, que entró en funcionamiento en 2006, ahora muestra el segundo volumen más alto en esta categoría y, a menudo muestra un mayor movimiento porcentual que el XLE. Actualmente paga un rendimiento de dividendo del 2. 07%. Market Vectors Oil Services ETF (OIH

OIHVanEck Vct Oil24. 76 + 1. 02% Created with Highstock 4. 2. 6 ) se hizo público en su versión actual en diciembre de 2011, pero se ha negociado bajo diferentes entidades legales con el mismo indicador desde 2001. El fondo tiene $ 1. 2 mil millones en activos con a. 35% de relación de gastos y muy ajustado bid / ask spread. Realiza un seguimiento de Market Vectors US Listed Oil Services 25 Index, que utiliza una metodología de ponderación de capitalización bursátil. Actualmente paga un 2. 83% de rendimiento por dividendo. El gas natural se ha dedicado a un mercado bajista más largo y profundo que el crudo en los últimos dos años. First Trust ISE-Revere Natural Gas Index Fund (FCG

FCGFTr Natural Gas22. 06 + 1. 05% Created with Highstock 4. 2. 6 ) sigue el índice idénticamente nombrado, ofreciendo una amplia exposición a la equidad del negocio en un instrumento de igual ponderación compuesto por compañías de exploración y producción que enfocan los recursos en el gas natural. Este es un ETF mucho más pequeño que las entradas de SPDR y Market Vector, con solo $ 189. 30 millones en activos. También tiene una alta relación de gastos, en. 60%, y un spread más amplio de oferta / demanda. El rendimiento del fondo refleja el mercado bajista del commodity, situándose en -54. 46% en los últimos 5 años. Actualmente paga un rendimiento del dividendo de 4. 36%.

The Bottom Line

Los operadores de Swing pueden enfocarse en seis fondos intercambiados en bolsa altamente líquidos para hacer frente a los altibajos de los mercados de energía volátiles. Los fondos populares de productos básicos para el petróleo crudo y el gas natural pueden comprarse y venderse, mientras que los fondos de cinco sectores dividen el complejo energético en subsectores específicos que pueden funcionar mucho mejor o peor que la amplia agrupación.