Una marea creciente levanta todos los barcos, pero ¿qué sucede durante la marea baja? Los inversores prudentes no solo evaluarán qué tan bien se desempeña un fondo mutuo durante los mercados en alza, sino también qué tan bien caiga en las caídas de los mercados. Los fondos de valor buscan compañías que son descontadas por el mercado debido a catalizadores negativos a corto plazo pero que aún mantienen perspectivas sólidas a largo plazo. Los fondos de valor que pueden funcionar bien durante los mercados alcistas y minimizar las pérdidas durante los mercados bajistas son un hallazgo raro. Los inversores que busquen invertir en un fondo de valor de capital medio que pueda generar fuertes ganancias en mercados alcistas en alza, al tiempo que demuestren resistencia en mercados bajistas, deberían considerar estos tres fondos de valor medio de capitalización.

American Century Mid Cap Value Investor ("ACMVX")

El fondo de clase de inversionistas de American Century Mid Cap Value ("ACMVX") se constituyó el 3 de marzo de 2004 y generó un promedio rendimiento anual (AAR) del 10% desde el inicio. Los $ 6. Hasta el 31 de diciembre de 2015, se invirtieron 4 mil millones de fondos de valor medio en las 110 tenencias. Las tres principales ponderaciones del sector se encuentran en servicios financieros ricos en dividendos con 21. 87%, industriales con 12. 46% y energía con 12. 05 % El fondo ha demostrado una defensa excelente en mercados en baja, superando al índice de referencia de Standard & Poor's 400 Mid-Cap Index (S & P 400) durante el colapso financiero en 2008 con un retorno negativo de 24. 49% contra negativo 38. 44 para el S & P 400. El fondo tiene un rendimiento anual negativo de 0. 70%, contra negativo 5. 64% para el índice de referencia S & P 400 Mid-Cap. A partir del 11 de abril de 2016, el rendimiento anual acumulado (YTD) fue 3. 82%, en comparación con 2. 34% para el índice S & P 400 Mid-Cap y 0. 54% para el índice S & P 500. El fondo tiene una tasa de rotación del 66% y una relación de gastos del 1%. Ha demostrado la capacidad de participar en mercados en alza mientras navega de forma prudente a través de mercados en baja. Tiene una calificación de cinco estrellas Morningstar. La inversión mínima es de $ 2, 500.

Victory Sycamore estableció el Fondo de clase A ("VETAX")

El 5 de mayo de 2000 se creó la clase A ("VETAX") del Fondo de valor establecido Victory Sycamore, y generó un 9 . 58% AAR desde el inicio. Los $ 3. 8 mil millones de fondo de valor medio se invirtieron en 72 participaciones al 31 de marzo de 2016. Las tres principales ponderaciones del sector son tecnología de la información con 20. 72%, industriales con 17. 80% y finanzas con 16. 08% del total de activos. La cartera se cotiza a 2. 27X precio / libro (P / B) y 19. 81 precio-a-ganancias (P / E), en comparación con el promedio de Russell Mid-Cap P / B de 1. 78X y P / E de 25. 17 al 31 de marzo de 2016. El rendimiento diario diario final a los 10 años fue 8. 99%, superando tanto al índice S & P 400 Mid-Cap como a 7.78% y el S & P 500 a 6. 98% a partir del 11 de abril de 2016. El fondo subió 3. 33% a la fecha, comparado con 2. 34% para el S & P 400 Mid-Cap y 0. 54% para el S & P 500 El fondo tiene una tasa de rotación del 58% y una relación de gastos del 99%. Tiene una calificación de cuatro estrellas Morningstar. La inversión mínima es de $ 2, 500.

Dividendo de valor transparente I ("TVEIX")

El fondo de Dividendo de valor transparente I ("TVEIX") invierte en empresas de gran capitalización y mediana capitalización con el mayor ingreso de pago de dividendos. El fondo tiene $ 26. 7 millones en activos con 101 tenencias. Este fondo relativamente nuevo se formó el 10 de febrero de 2011 y devolvió 10. 71% desde el inicio al 31 de marzo de 2016. Las cuatro principales ponderaciones del sector de cartera al 31 de diciembre de 2015 fueron financieras con 39,7%. utilidades con 10. 4%, tecnología de la información con 10% e industriales con 9% de los activos totales. Tenga en cuenta que los bienes inmuebles tienen una ponderación de 29. 14% en el fondo a través de fondos de inversión inmobiliaria (REIT), que se clasifican en el sector financiero. El fondo conservador logró recibir menos daños durante el rendimiento anual anual residual de un año de 0. 08% negativo, en comparación con el rendimiento S & P 400 Mid-Cap de 5.63% negativo y el S & P 500 de 0. 0.% negativo al 31 de marzo de 2016. El fondo tiene un rendimiento anual de 3. 07%, en comparación con el índice S & P 400 Mid-Cap de 2. 34% y el S & P 500 de 0.54%. Tiene una tasa de gasto del 1,11% y una rotación de la cartera del 181%. La inversión mínima es de $ 2 millones.