Las existencias principales pueden tener varias características dependiendo de las diferentes clases de activos, pero todas tienen una similitud clave; sirven como una parte vital de la base de carteras a largo plazo. Para los fondos mutuos básicos de pequeña capitalización, el rendimiento se evalúa en ciclos de mercado completos, con el objetivo de captar ganancias durante los mercados alcistas y limitar la volatilidad bajista durante los mercados bajistas. Estos tres fondos mutuos de pequeña capitalización podrían valer la pena considerar como tenencias básicas.

El Vanguard Small-Cap Index Fund ("NAESX")

Con una ligera inclinación defensiva y un proceso de selección que prioriza los fundamentos de la compañía, los $ 57. 9 mil millones de acciones de inversores de AUM Vanguard Small-Cap Index ("NAESX") han entregado una combinación de retornos de dos dígitos con una beta de 0. 95. Mientras que el fondo tiene principalmente capitalizaciones pequeñas, las medias capitales representan 38. 77% de el portafolio.

Los sectores más grandes en el Vanguard Small-Cap Index Fund son industriales con 16. 34%, tecnología con 14. 68% y consumidores cíclicos con 14. 55%. Las cuatro tenencias más grandes de la cartera se asignan 0. 29% cada una: Waste Connections, Inc. (NYSE: WCN WCNWaste Connections Inc69. 50-0. 17% Creado con Highstock 4. 2. 6 ) , Arthur J Gallagher & Co. (NYSE: AJG AJGArthur J. Gallagher & Co64. 11 + 0. 66% Creado con Highstock 4. 2. 6 ), AGL Resources, Inc. (NYSE) : GAS) y Duke Realty Corporation (NYSE: DRE DREDuke Realty Corp29. 04 + 0. 76% Creado con Highstock 4. 2. 6 ).

El Vanguard Small-Cap Index Fund es un fondo sin carga, y la clase de Acciones del Inversor requiere una inversión inicial mínima de $ 3, 000. El P / B es 1. 85, el P / E es 19. 25 y el rendimiento de dividendos es 1. 55%. Desde 2012 hasta 2015, la rentabilidad anual promedio del fondo fue de 14. 81%, destacada por una ganancia de 37. 62% en 2013.

Fondo de acciones de Fidelity Small Cap ("FSLCX")

Con una combinación de valor y acciones de crecimiento, el Fidelity Small Cap Stock Fund ("FSLCX") proporciona a los inversores un vehículo que puede ofrecer los rendimientos de un fondo basado en el impulso combinado con la baja beta de una cartera compuesta por acciones de valor. Mientras maneja $ 1. 9 mil millones en activos, el fondo ha asignado 81. 78% de la cartera a empresas de los Estados Unidos y 15. 61% a empresas no pertenecientes a la Unión. S. empresas.

Las asignaciones sectoriales favorecen a las finanzas en 21. 25%, las industriales a 21. 06% y la tecnología a 14. 83%. El puesto más grande es LivaNova PLC (NASDAQ: LIVN LIVNLivaNova PLC81. 32-0. 54% Creado con Highstock 4. 2. 6 ) con 1. 86%, World Fuel Services Corporation (NYSE: INT INTWorld Fuel Services Corp28. 57 + 0. 56% Creado con Highstock 4. 2. 6 con 1. 8% y Landstar System Inc. (NASDAQ: LSTR LSTRLandstar System Inc99 .40-0. 20% Creado con Highstock 4. 2. 6 ) con 1. 75%.

El Fidelity Small Cap Stock Fund es un fondo sin carga y requiere una inversión inicial mínima de $ 2, 500. El P / E es 16. 03 y el P / B es 1. 77. El fondo tiene una beta de 0.89, y el rendimiento de distribución es 0. 56%. Desde 2012 hasta 2015, el fondo tuvo una ganancia anual promedio de 13. 09%.

Northern Core Core Fund ("NSGRX")

Para seleccionar las tenencias de cartera del Northern Core Core Fund ("NSGRX"), los gestores de fondos comienzan examinando los fundamentos, seguidos de evaluaciones de crecimiento potencial . El resultado es una cartera diversificada compuesta por tenencias con elementos de valor y / o crecimiento.

La ponderación del sector de la cartera favorece a la tecnología de la información en un 17%, seguida de los servicios financieros en un 15,62% y los industriales en un 14,52%. Las principales explotaciones tienen ponderaciones relativamente uniformes, dirigidas por Manhattan Associates, Inc. (NASDAQ: MANH MANHManhattan Associates Inc41. 48 + 0. 24% Creado con Highstock 4. 2. 6 ) con 0. 33%, Casey's General Stores, Inc. (NASDAQ: CASY CASYCasey's General Stores Inc116. 13-0. 45% Creado con Highstock 4. 2. 6 ) en 0. 33% y Tyler Technologies , Inc. (NYSE: TYL TYLTyler Technologies Inc175. 67-0. 14% Creado con Highstock 4. 2. 6 ) al 0. 31%.

El Northern Core Core Fund es un fondo sin carga y requiere una inversión inicial mínima de $ 2, 500. El activo bajo administración del fondo es de $ 315 millones, la relación precio-valor (P / B) es 1. 79 , la relación precio-ganancias (P / E) es 18. 6 y el rendimiento de distribución es 0. 59%. La beta medida en relación con el índice Russell 2000 es 0. 94. El rendimiento anual promedio entre 2012 y 2015 fue 14. 53%.

The Bottom Line

Los fondos mutuos de pequeña capitalización que se crean estrictamente para la revalorización del capital a menudo se negocian con alta volatilidad en los mercados alcistas y bajistas, haciéndolos adecuados solo para inversores tolerantes al riesgo. Estos fondos básicos de pequeña capitalización, por otro lado, han generado ganancias de dos dígitos con carteras compuestas de mezclas de empresas de valor y crecimiento que son menos volátiles que los mercados anchos comparables. Sus combinaciones de volatilidad relativamente baja a la baja, y la captura de rendimientos en los mercados alcistas, los hace adecuados como tenencias básicas para el ciclo completo de los ciclos de mercado.