Imagine el escenario. Su hijo o hija ha estado fuera de la universidad por más de una década y ha pasado a una carrera exitosa. Tu propia carrera está llegando a su fin y la jubilación está a solo unos años de distancia y, sin embargo, aún debes miles de dólares por los honorarios universitarios de tu hijo o hija. Este escenario es una realidad para muchos padres que obtienen Préstamos PLUS para padres, ahora conocidos como Préstamos PLUS Directos.

En el artículo de 2012, "The Parent Loan Trap", la Chronicle of Higher Education reveló que el gobierno otorgó $ 10. 6 mil millones en préstamos PLUS a las familias. Puede parecer lo correcto para los padres ayudar a sus hijos con el alto costo de la educación. Sin embargo, en muchos casos, estos fuertes préstamos ponen en riesgo las finanzas y la jubilación de los padres.

Las escuelas introducen la opción PLUS

Muchas veces, una escuela presentará el paquete de ayuda financiera del estudiante con un préstamo Direct PLUS agregado. La escuela podría reclamar que quiere que las familias estén al tanto de todas las opciones de financiamiento disponibles, pero incluyendo el préstamo Direct PLUS en el paquete financiero pueden hacer que el verdadero costo de la universidad sea confuso. Al considerar los costos de la universidad, solicite el desglose del paquete de ayuda financiera sin el préstamo PLUS. Además, asegúrese de conocer los términos del préstamo antes de aceptarlo.

En lugar de un préstamo Direct PLUS, haga que su hijo opte por un préstamo estudiantil privado para cubrir los costos restantes que la ayuda financiera y los préstamos federales para estudiantes no cubren. Si desea ayudar económicamente a su hijo, puede hacer pagos del préstamo mientras él o ella todavía está en la escuela. Esto le permite ayudar a pagar los costos universitarios de su hijo, pero no le hace responsable de los gastos. (Consulte también, 10 formas de administrar la deuda de préstamos estudiantiles y Cómo obtener un préstamo estudiantil privado).

No hay período de gracia ni planes de pago

Cuando un estudiante obtiene un préstamo, normalmente se le otorgan seis meses después de la graduación para comenzar el proceso de pago. No es así con un préstamo Direct PLUS. El período de pago para usted comienza inmediatamente después de que su hijo recibe el dinero, lo que puede disminuir la cantidad que puede ahorrar para su jubilación. Sin embargo, los padres prestatarios pueden ponerse en contacto con el administrador del préstamo para solicitar un aplazamiento mientras el niño todavía esté inscripto a la mitad del tiempo y durante seis meses después de que su hijo deje de estar inscripto.

Hay varios planes y programas disponibles para ayudar a los estudiantes que no pueden pagar sus préstamos. Sin embargo, los préstamos PLUS para padres no son elegibles para la mayoría de estos planes. Muchos padres no se dan cuenta de que sus préstamos no serán elegibles para el programa Pay-as-You-Earn o el programa de pago basado en los ingresos. Un préstamo estudiantil federal otorgado a un estudiante también es elegible para programas de condonación de préstamos, indulgencia y, en circunstancias especiales, cancelación de préstamos, mientras que los préstamos Direct PLUS otorgados a los padres no son elegibles para todos estos programas de asistencia.

Puede pedir prestado más de lo que necesita

Cuando solicita un préstamo Direct PLUS para su hijo, se analiza su informe de crédito, pero no se consideran sus ingresos y su relación deuda-ingresos. De hecho, el prestamista ni siquiera mira para ver qué otras deudas tiene. Lo único negativo que buscan los prestamistas es el historial crediticio adverso.

Una vez que se aprueba el préstamo, la escuela establece el monto del préstamo a través de su costo de asistencia. Sin embargo, el costo de asistencia de una escuela siempre se infla para incluir los gastos de subsistencia, los gastos de transporte e incluso los costos de estudiar en el extranjero. Esto puede llevar a que los padres pidan prestado mucho más de lo que sus hijos necesitan para la universidad.

Dado que no se considera la relación deuda-ingreso del prestatario, es muy posible obtener un préstamo que no puede pagar. El prestamista no tiene en cuenta si los prestatarios padres podrán pagar el pago mensual del préstamo además de una hipoteca y otra deuda. Por eso es muy importante que los prestatarios hagan su propia tarea y sepan lo que pueden pagar antes de inscribirse en uno de estos préstamos. (Para obtener más información, lea Perdón de la deuda: cómo salirse de los préstamos estudiantiles. )

Las consecuencias del incumplimiento

Dejar que su préstamo PLUS entre en mora es un gran error. No se puede escapar del préstamo Direct PLUS. Incluso la bancarrota no desestimará su deuda. Además, el incumplimiento de su préstamo lo pondrá en riesgo por las consecuencias de la recaudación del gobierno, incluidos los embargos salariales, las compensaciones de la Seguridad Social y las compensaciones de los reembolsos de impuestos. La peor parte es que no hay límites de tiempo para que el gobierno pueda cobrar la deuda. Antes de incumplir, comuníquese con su prestamista y solicite hablar con un representante experto. Otra solución es ponerse en contacto con un abogado especializado en deudas de préstamos estudiantiles.

Soluciones para los prestatarios de Direct PLUS

Si contrató un préstamo Direct PLUS para la educación de su hijo y tiene problemas para pagarlo, hay préstamos de consolidación y refinanciamiento disponibles. De hecho, incluso si no tiene problemas para pagar su préstamo, es una buena idea buscar una refinanciación PLUS para asegurar una tasa de interés más baja y un pago mensual. Los prestatarios pueden incluso ampliar la duración del reembolso del préstamo hasta 25 años, lo que también reducirá el monto del pago mensual, lo que puede ayudarlo a mantenerse financieramente a flote cuando tiene ingresos limitados. Tenga en cuenta, sin embargo, que si bien aumentar la duración de su préstamo disminuirá su pago mensual, también aumentará el monto total pagado por el préstamo. (Para obtener más información, lea Time to Consolidate Your Student Loans?)

El movimiento financiero más inteligente sería pagar los préstamos estudiantiles lo antes posible y no llevarlos a la jubilación con usted. Pague todo lo que pueda por el préstamo mientras aún puede ganar dinero, incluso si eso significa que debe ajustar su presupuesto.

No solicite un préstamo contra su fondo de jubilación o canjee su fondo de jubilación anticipadamente para cubrir los costos del préstamo. En cambio, si se acerca a la edad de 65 años, considere trabajar unos años más para pagar el préstamo antes de la jubilación.

The Bottom Line

Ayudar a su hijo a asumir el costo de la universidad es algo noble de hacer, pero no si lo pone en un mal momento financiero o pone su jubilación en riesgo. En última instancia, su hijo tendrá varias décadas para pagar el préstamo antes de la jubilación y, dependiendo de su préstamo, también puede ser elegible para programas de condonación de préstamos y planes basados ​​en los ingresos que PLUS préstamos tomados por los padres no son elegibles. Registrarse en un préstamo PLUS que no puede pagar puede arruinar su solidez financiera actual y futura, así que investigue un montón antes de inscribirse en este tipo de préstamo.