A los padres adinerados les preocupa que dejar una gran herencia a sus herederos podría hacer más daño que bien, según una investigación publicada por el Grupo de Inversión y Banca Privada de Merrill Lynch. El informe, ¿Cuánto debo dar a mi familia? Sobre los riesgos y recompensas de dar, se basa en los resultados de una encuesta nacional de 206 padres de alto patrimonio con al menos $ 5 millones en activos invertibles. La mayoría (91%) planea dejar la mayor parte de su riqueza a la familia. (Para obtener más información, consulte: Cómo elegir el ejecutor adecuado para su patrimonio .)

Los asesores financieros que trabajan con clientes adinerados deben tener en cuenta que los resultados del informe muestran que muchos de estos padres ven un riesgo significativo al transferir riqueza sin contexto, conversación, orientación o responsabilidad. De hecho, Merrill encontró que hay un mayor grado de confianza en las decisiones de transferencia de riqueza por parte de quienes usan un asesor para trazar estrategias de transferencia de riqueza; tales estrategias a menudo incluyen pautas y, en algunos casos, restricciones y responsabilidad. (Para obtener más información, consulte: Consejos para transferencias de patrimonio familiar .)

¿Cuánto es demasiado?

Casi la mitad (46%) de los encuestados están preocupados por dar demasiado dinero. Cuantos más activos tienen para dar, mayor es el nivel de preocupación, encontró el informe.

Cuando se le preguntó en qué momento una herencia se considera demasiado, el 46% respondió "cuando el dinero crea un desincentivo para alcanzar el máximo potencial. "Mientras tanto, más de un cuarto dijo que es cuando el destinatario puede disfrutar de una vida de ocio perpetua. (Para la lectura relacionada, ver: 4 Fatal Financial Fantasies .)

Un poco más de la mitad de todos los padres adinerados y el 42% de aquellos con más de $ 10 millones en activos planean pasar todos sus activos restantes después de que se hayan ido, con sus deseos detallados en un testamento o plan de fideicomiso y patrimonio. (Para obtener más información, consulte: 10 preguntas para hacerle a su abogado de planificación patrimonial .)

La cantidad adecuada de dinero para otorgar y la mejor manera de hacerlo varía según el destinatario. Si bien los padres de alto patrimonio quieren ser justos en lo que respecta a la forma en que transmiten la riqueza, sus preocupaciones sobre dar demasiado a menudo se asocian con la forma en que podría afectar a una persona o grupo de personas específico. Esto puede incluir a un niño con necesidades especiales o un miembro de la familia que lucha contra la adicción. (Para obtener más información, consulte: Consejos sobre cómo tratar con Herencias Desiguales .)

Una cuarta parte considera la equidad y / o la equidad como la principal consideración al momento de decidir cuánto distribuir entre sus herederos. Pero al mismo tiempo, casi el 40% dice que quiere ser justo con todos. (Para obtener más información, consulte: Consejos para divulgar la riqueza de los parientes .)

Dos tercios tienen al menos cierto nivel de preocupación sobre el impacto negativo de pasar la riqueza a un individuo o grupo de individuos en particular. "Con demasiada frecuencia, la gente solo piensa en los montos en dólares, no en el impacto, cuando decide cuánto es demasiado para dar", dijo Michael Liersch, jefe de finanzas conductuales y desarrollo basado en objetivos de Merrill Lynch Wealth Management, en un comunicado. "No hay una respuesta milagrosa o un enfoque único para regalar activos. El proceso de donaciones significativas e intencionales, ya sea a familiares, amigos o filantropía, debe ser altamente personalizado. Requiere honestidad, humildad y la voluntad de enfrentar este tema tan importante. "(Para más información, consulte: 5 maneras de arruinar la planificación patrimonial .)

Falta de diálogo

El informe sugiere que la idea de dar demasiado es una preocupación particular para quienes no la tienen identificó claramente el propósito de su riqueza o definió sus valores y la intención de transmitirla. Las razones principales para no hablar con la familia sobre la transmisión de riqueza no son pensar en ello, seguidas de preocupaciones sobre la interrupción de la armonía familiar. (Para obtener más información, consulte: Opciones de confianza que debe considerar .)

"Muchas familias ricas evitan las discusiones sobre la riqueza y evitarlas puede obstaculizar el proceso muy real e importante de definir las prioridades de riqueza y dar ", dijo Stacy Allred, directora gerente y estratega de riqueza en Merrill Lynch Private Banking and Investment Group y líder del Merrill Lynch's Center for Family Wealth Dynamics and Governance. "Desafortunadamente, las discusiones sobre la riqueza tienden a ocurrir solo en las coyunturas de la vida grande, como una enfermedad o muerte, cuando a menudo es demasiado tarde para influir en la distribución de la riqueza, percepciones del don por parte de los destinatarios o cómo lo usan. "(Para obtener más información, consulte: Planificación patrimonial: fideicomisos activos vs. Testamentos simples .)

Mientras que el 63% de los padres de alto patrimonio dicen tener planes documentados o definidos para pasar sus activos financieros a otros, solo el 29% ha tenido una conversación con los destinatarios. Muchos menos han expresado su propósito previsto a través de una carta (16%), una declaración de valores (3%) o video (2%). (Para más información, ver: Testamentos éticos comparten pensamientos finales con herederos .)

Los tres principales eventos que desencadenan una discusión sobre la transferencia de riqueza son un problema de salud (56%) seguido de la muerte de una familia miembro o amigo (43%) o una discusión inicial con un asesor profesional (34%). (Para obtener más información, consulte: Los asesores deben monitorear la herencia milenaria .)

The Bottom Line

A los padres adinerados les preocupa que dejar una gran herencia a sus hijos pueda hacer más daño que bien. Y aunque la mayoría planea pasar su riqueza y muchos tienen planes en marcha, pocos han tenido discusiones con sus herederos. Los asesores financieros de clientes adinerados deben iniciar un diálogo con ellos antes de un evento vital importante para garantizar que la intención y el impacto de una herencia se ejecuten correctamente. (Para obtener más información, consulte: Consejos para manejar la herencia de clientes .)