Aunque el La Reserva Federal de Estados Unidos elevó el rango objetivo de los fondos federales en diciembre de 2015 en 0.25% por primera vez en aproximadamente una década, el sentimiento de los inversionistas hacia el sector de servicios financieros se mantuvo mezclado en el transcurso de 2015 y principios de 2016. Los bancos típicamente ganan su ganancias del margen de interés neto. A medida que la tasa de interés comienza a aumentar gradualmente en los Estados Unidos, queda por ver qué sucede con los márgenes de interés netos, ya que pueden permanecer estancados a la luz de los muy bajos rendimientos de los préstamos. Además, muchos bancos enfrentan rendimientos reducidos como resultado del alto cumplimiento y los costos legales derivados de las manipulaciones financieras y el aumento de la carga reguladora posterior a la crisis financiera de 2008 a 2009. En consecuencia, algunos ETF financieros están experimentando salidas de capital graves, desde el 4 de marzo. 2016.

Fondo SPDR del Sector Financiero Selecto

Fondo SPDR del Sector Financiero Selecto (NYSEARCA: XLF XLFSel Sct Fnncl26. 75-0. 11% Creado con Highstock 4. 2. 6 ) experimentó una gran salida de capital de $ 1 año a la fecha (YTD). 6 mil millones el 4 de marzo de 2016. El ETF comenzó a operar en diciembre de 1998 y brinda una amplia exposición a la equidad al sector financiero de los EE. UU. Mediante el seguimiento del desempeño del Índice Sectorial Selecto de S & P Financials. A diferencia de otros fondos, este ETF incluye no solo bancos y aseguradores en su cartera sino también fideicomisos de inversión inmobiliaria (REIT) y otras firmas financieras de consumo. A partir del 14 de marzo de 2016, el fondo tiene $ 16. 49 mil millones en activos bajo administración (AUM) y tiene 92 tenencias en su cartera, que se asignan entre los bancos con un 34. 25% de peso, REIT con un 18. 34% de peso, un seguro con un 16. 60% de peso y diversificado financiero servicios con un 13. 41% de peso. La cartera del fondo tiene un grado de concentración relativamente alto, y sus 10 principales tenencias representan el 45. 88% de sus activos.

El ETF tiene una pérdida a la fecha del 5.92% y una pérdida de un año del 6%, al 14 de marzo de 2016. El fondo también mostró un rendimiento anual promedio de 8. 59% para el período de tres años y 8. 34% para el período de cinco años. El fondo mostró una pérdida anual promedio de 1.75% para el período de 10 años. Este ETF cobra un índice de gastos de 0. 14% y tiene una calificación general de dos estrellas de Morningstar en la categoría financiera.

iShares US Financials ETF

El ETF de iShares US Financials (NYSEARCA: IYF IYFiSh US Financl115. 68 + 0. 19% Creado con Highstock 4. 2. 6 ) fue testigo de las salidas de capital de YTD de $ 329 millones al 4 de marzo de 2016. El fondo ofrece a los inversores exposición a una cesta ampliamente diversificada de acciones estadounidenses de servicios financieros mediante el seguimiento de los resultados de inversión del Dow Jones U.S. Financials Index. El fondo comenzó a operar en mayo de 2000 y tiene $ 1. 18 mil millones en AUM. A partir del 14 de marzo de 2016, el ETF tiene 284 tenencias que se concentran en bancos con 29. 64% de ponderación, firmas financieras diversificadas en 24. 97% de ponderación y compañías de bienes raíces en 22. 67% en peso. Las 10 principales tenencias del fondo representan el 37. 39% de sus activos netos.

El fondo generó una pérdida del año de 5.36% y una pérdida de 4.99% en un año. El récord más largo del fondo es mejor que su rendimiento más reciente. El ETF demostró ganancias anuales promedio de 8. 60% para el período de tres años y 9. 03% para el período de cinco años. Para el período de 10 años, el fondo mostró una pérdida anual promedio de 0.47%. Morningstar asignó al fondo una calificación general de tres estrellas en la categoría financiera. El fondo cobra una proporción de gastos de 0. 43%.

First Trust Financials AlphaDEX ETF

First Trust Financials AlphaDEX ETF (NYSEARCA: FXO FXOFstTr ET AlDex30. 52 + 0. 34% Creado con Highstock 4. 2. 6 ) experimentado Salidas de capital de YTD de $ 174 millones al 4 de marzo de 2016. Este fondo realiza un seguimiento del rendimiento del índice StrataQuant Financials, que utiliza una metodología patentada para seleccionar acciones de servicios financieros basadas en diversas características, como crecimiento anual, flujo de efectivo a precio relación, retorno de activos y relación ventas / precio. El fondo tiene $ 720. 3 mil millones en AUM y 169 tenencias en su cartera, cuyas ponderaciones difieren sustancialmente de otros ETF financieros. Las acciones de las compañías de seguros tienen una distribución de 28. 56%, mientras que los REIT y los bancos tienen 21. 74% y 16. 41% de asignaciones, respectivamente. Las 10 principales tenencias representan solo 11. 14% del activo del fondo.

A partir del 14 de marzo de 2016, el ETF mostró una pérdida en el acumulado anual de 4. 14% y una pérdida a un año de 3. 61%. El fondo generó rendimientos anuales promedio de 8. 86% para el período de tres años y 10. 02% para el período de 10 años. El ETF tiene un índice de gastos de 0. 64% y tiene una calificación general de cuatro estrellas de Morningstar en la categoría financiera.