El concepto de apalancamiento es utilizado tanto por inversores como por empresas. Los inversores utilizan el apalancamiento para aumentar significativamente los rendimientos que se pueden proporcionar en una inversión. Manejan sus inversiones utilizando varios instrumentos que incluyen opciones, futuros y cuentas de margen. Las empresas pueden usar el apalancamiento para financiar sus activos. En otras palabras, en lugar de emitir acciones para reunir capital, las empresas pueden usar el financiamiento de la deuda para invertir en operaciones comerciales en un intento por aumentar el valor para los accionistas. (Para obtener más información, consulte ¿Qué quiere decir la gente cuando dice que la deuda es una forma de financiación relativamente más económica que la equidad? )
En Forex, los inversores utilizan el apalancamiento para beneficiarse de las fluctuaciones en los tipos de cambio entre dos países diferentes. El apalancamiento que se puede lograr en el mercado de divisas es uno de los más altos que los inversores pueden obtener. El apalancamiento es un préstamo otorgado a un inversionista por el corredor que maneja la cuenta de forex del inversionista o comerciante. Cuando un operador decide operar en el mercado de divisas, primero debe abrir una cuenta de margen con un corredor de divisas. Usualmente, la cantidad de apalancamiento proporcionado es 50: 1, 100: 1 o 200: 1, dependiendo del corredor y del tamaño de la posición que el inversionista está negociando. ¿Qué significa esto? Una relación de apalancamiento de 50: 1 significa que el requisito de margen mínimo para el comerciante es 1/50 = 2%. Una relación 100: 1 significa que se requiere que el operador tenga al menos 1/100 = 1% del valor total de la transacción disponible como efectivo en la cuenta comercial, y así sucesivamente. La negociación estándar se realiza en 100,000 unidades de moneda, por lo que para una operación de este tamaño, el apalancamiento proporcionado es generalmente de 50: 1 o 100: 1. El apalancamiento de 200: 1 se usa generalmente para posiciones de $ 50,000 o menos.
[Cuando se utiliza el apalancamiento, es importante utilizar técnicas de gestión de riesgos para limitar las pérdidas. Muchas formas de gestión de riesgos caen bajo el paraguas del análisis técnico. Por ejemplo, los puntos de stop-loss pueden establecerse cerca de los niveles de soporte o resistencia. El Curso de análisis técnico de Investopedia proporciona una descripción detallada de estos conceptos y otros para ayudarlo a convertirse en un operador exitoso.]
Para negociar $ 100, 000 de moneda, con un margen de 1%, un inversionista solo tendrá que depositar $ 1. , 000 en su cuenta de margen. El apalancamiento proporcionado en una operación como esta es de 100: 1. El apalancamiento de este tamaño es significativamente mayor que el apalancamiento de 2: 1 comúnmente provisto en acciones y el apalancamiento de 15: 1 provisto en el mercado de futuros. Aunque el apalancamiento 100: 1 puede parecer extremadamente arriesgado, el riesgo es significativamente menor si tenemos en cuenta que los precios de las monedas generalmente cambian en menos del 1% durante el comercio intradía.Si las monedas fluctuaban tanto como las acciones, los corredores no podrían proporcionar tanto apalancamiento.
Aunque la capacidad de obtener ganancias significativas mediante el uso de apalancamiento es sustancial, el apalancamiento también puede funcionar contra los inversores. Por ejemplo, si la moneda subyacente a una de sus operaciones se mueve en la dirección opuesta a la que creía que sucedería, el apalancamiento amplificará en gran medida las posibles pérdidas. Para evitar tal catástrofe, los operadores de divisas generalmente implementan un estilo de negociación estricto que incluye el uso de órdenes stop y limit.
profundicemos en el uso de estrategias de apalancamiento y negociación: lea Margen comercial, ¿qué orden utilizar? Stop-Loss o Stop-Limit? y apalancamiento de Forex: una espada de doble filo.
En el mercado de divisas, ¿cómo se determina el precio de cierre de un par de divisas?
El mercado de divisas, o forex, es el mercado en el que las monedas del mundo son negociadas por gobiernos, bancos, inversores institucionales y especuladores. El mercado de divisas es el más grande del mundo y se considera un mercado de 24 horas porque las monedas se comercializan en todo el mundo en varios mercados, lo que proporciona a los operadores la capacidad constante de comerciar monedas.
¿Cómo funciona el margen de negociación en el mercado de divisas?
Cuando un inversor usa una cuenta de margen, él o ella es esencialmente un préstamo para aumentar el posible retorno de la inversión. Muy a menudo, los inversores usan cuentas de margen cuando quieren invertir en acciones al usar el apalancamiento de dinero prestado para controlar una posición mayor que la cantidad que de otro modo podrían controlar con su propio capital invertido.
¿Cuáles son los riesgos de tener tanto un alto apalancamiento operativo como un alto apalancamiento financiero?
En finanzas, el término apalancamiento surge a menudo. Tanto los inversores como las empresas emplean apalancamiento para generar mayores rendimientos en sus activos. Sin embargo, el uso de apalancamiento no garantiza el éxito, y la posibilidad de pérdidas excesivas se mejora mucho en las posiciones altamente apalancadas.