Parece como un endoso inofensivo: firmar conjuntamente un préstamo estudiantil para la querida y dulce Madison, la niña de tu abuela. Por supuesto, quieres que vaya a la universidad; por supuesto, ¡estás dispuesto a responder por ella! Lástima que no tendrá mucho dinero extra para ayudarla, ahora que está a punto de jubilarse. Pero no le quita ningún dinero de su bolsillo para firmar un préstamo en forma conjunta, entonces, ¿por qué no le da a este adorable niño el beneficio de su excelente calificación crediticia?

He aquí el porqué: podría quedar atrapado en pagar ese préstamo

Y no estaría solo: un informe de enero de 2017 de la Oficina de Protección Financiera del Consumidor (CFPB) señala que el número de consumidores 60 y mayores con la deuda de préstamos estudiantiles en los Estados Unidos se ha cuadruplicado en los últimos 10 años, alcanzando un estimado de $ 66. 7 mil millones en préstamos. En 2015 había 2. 8 millones de estadounidenses mayores con préstamos; en 2005 esa cifra era de solo 700,000. La deuda promedio era de $ 23, 500, un aumento de $ 12, 100, y los investigadores creen que esto subestima el problema porque no incluye préstamos con garantía hipotecaria, tarjetas de crédito u otras fuentes de financiamiento.

Esa es una deuda no hipotecaria sorprendentemente grande para las personas a punto de jubilarse, especialmente desde que en 2001, hace apenas 16 años, los hogares encabezados por este grupo de más de 60 años debían tan poco de préstamos estudiantiles que su participación redondeado al 0%.

Sí, algunos pocos jubilados pueden haber pedido prestado para volver a la escuela ellos mismos, para satisfacer un deseo de toda la vida de obtener un doctorado en historia del arte, tal vez. Pero, en su mayoría, han pedido prestado o firmado conjuntamente para enviar a los miembros despedidos de sus familias a la escuela de posgrado durante la Gran Recesión o han firmado conjuntamente para la generación de pregrado. El análisis CFPB de los datos de 2014 muestra que el 73% de los préstamos estudiantiles se usaron para financiar la educación de un niño y / o un nieto.

Una razón para tantos cofirmantes, de acuerdo con el CFPB, es que los prestamistas privados de préstamos estudiantiles, a diferencia de los prestamistas federales, rutinariamente requieren un cosignatario: los investigadores estiman que el 27% de estos co -los diseñadores tienen 62 años o más (57% son 55+).

A veces estas buenas acciones pueden volver a morderlas. Y pídales mucho: en 2015, el 37% de los prestatarios de préstamos estudiantiles federales de 65 años o más estaban en mora. En 2015, 40 000 prestatarios de más de 65 años tuvieron sus beneficios de Seguridad Social embargados para devolver préstamos federales para estudiantes. Como solo el gobierno federal puede embargar los beneficios de la Seguridad Social para este propósito, esta cifra no incluye a todos los que están atrasados ​​en los pagos privados de préstamos estudiantiles.

Perder el 15% de su cheque de Seguridad Social, lo máximo que los federales pueden aprovechar, no es divertido. El proceso de cobranza de los préstamos privados puede ser aún menos placentero, ya que el informe de CFPB detalla: acoso a las llamadas telefónicas, mal servicio y tarifas incorrectamente cargadas son solo tres de los problemas reportados.

Conozca las legalidades de la firma conjunta

En primer lugar, tenga en cuenta el hecho de que si alguien necesita un fiador, es porque no califican para el crédito por su propia cuenta. Usted está asumiendo un riesgo que el prestamista profesional no está dispuesto a asumir.

: al co-firmar, usted acepta la obligación legal de pagar el préstamo en los términos descritos en el contrato de crédito. Si el prestatario principal no paga por el motivo que sea, deberá hacerlo.

- La cantidad puede ser una bola de nieve. Es posible que deba pagar cargos por pagos atrasados ​​o costos de cobranza. Un préstamo que ha sido diferido puede haber acumulado intereses adicionales sobre el principal.

: un préstamo otorgado a un estudiante se basa en el futuro poder adquisitivo: activos intelectuales, si se quiere, en lugar de bienes inmuebles como una casa. Pero cuando firmas un contrato, estás poniendo tus activos reales en riesgo.

Afronte los riesgos del préstamo estudiantil

Aunque el mercado de trabajo para la clase de 2016 se consideró mejor que en los últimos años, sigue siendo más estricto que antes de la recesión de 2008 y los salarios no son altos. Según un estudio de la Clase de 2016 del Instituto de Política Económica, casi el 13% de los graduados universitarios jóvenes están "subempleados actualmente", en comparación con el 9. 6% en 2007. Los graduados sin experiencia en prácticas o las carreras universitarias más demandadas pueden se encuentran trabajando trabajos de salario mínimo con menos de horas completas. Es posible que no puedan mantenerse al día con los pagos del préstamo. Un estudio de la Clase de 2005 encontró que cinco años más tarde, solo el 40% de los prestatarios había realizado pagos tal como se describe en sus contratos de crédito.

: incluso si su amada Madison puede pagar a tiempo, su deuda se suma a su exposición financiera total en los informes de crédito. En un ingreso de jubilación reducido, eso puede darle una relación deuda-ingreso desfavorable, un problema si necesita comprar un automóvil o electrodomésticos grandes, refinanciar un préstamo o hipoteca existente, o reunir efectivo para alguna otra necesidad.

- El margen de error es escaso. "Faltar solo un pago de préstamo estudiantil pone al prestatario en estado de moroso", informa la Asociación Nacional de Abogados de Bancarrota del Consumidor (NACBA). "Después de nueve meses de morosidad, un prestatario está en mora". "Adiós a esa excelente calificación crediticia.

El fiscal general de Michigan, Bill Schuette, señala: "El acreedor puede cobrarle esta deuda sin intentar primero cobrarle al prestatario. El acreedor puede usar los mismos métodos de cobro contra usted que pueden usarse contra el prestatario, como demandarlo, embargarle los salarios, etc. "

Los préstamos estudiantiles son virtualmente ineludibles; ni siquiera la quiebra los borra. El NACBA advierte: "Si bien cualquier incumplimiento daña el crédito de un prestatario, la consecuencia de un incumplimiento en un préstamo estudiantil es particularmente oneroso. Una vez que ocurre un incumplimiento, el monto total del préstamo vence de inmediato. El gobierno también corta cualquier ayuda financiera federal futura y elimina la elegibilidad del prestatario para la condonación del préstamo. "

Cómo puede intentar protegerse a sí mismo

Hay algunas medidas de protección que puede incorporar si siente que debe firmar para alguien muy cercano y muy querido.Una es una garantía escrita de que el prestamista hará todos los esfuerzos posibles para obtener el reembolso primero del prestatario principal antes de ir a buscarlo.

Otra salvaguarda es establecer su derecho a retirarse después de que el préstamo principal haya sido pagado correctamente por el prestatario principal durante el período especificado en el contrato de préstamo. Un término común es 36 pagos actualizados; El plan de opción inteligente de Sallie Mae requiere solo 12, que es inusualmente corto.

No cuente con la posibilidad de obtener un lanzamiento, ya que una de las principales quejas de los prestatarios es la dificultad de luchar a través de las múltiples barreras planteadas por los prestamistas.

Como señala la directora de informes de crédito, la economista jefe de Equifax, Amy Crew Cutts, "los préstamos estudiantiles son un área de préstamos que no se ve afectada por los estándares más estrictos de suscripción desde el comienzo de la recesión. "

Además, tenga en cuenta que las leyes estatales que rigen los contratos de crédito pueden no respaldar sus esfuerzos para incluir estas disposiciones en préstamos privados. (En el estado donde se ejecuta el contrato, consulte el sitio web del fiscal general para obtener más información).

: supervise el préstamo constantemente para saber si está cerca del incumplimiento y puede intervenir para hacerse cargo de los pagos y mantenerse actualizado. Organice su acceso directo a la información de la cuenta con el prestamista en el momento de la firma conjunta para que esté incluido en el contrato.

- Mantenga un registro del paradero del prestatario primario. Una buena comunicación entre ustedes es la mejor advertencia temprana de problemas. Haga esto por la vida del préstamo.

: los prestamistas privados y el gobierno federal usan servicios de cobro de deudas de terceros. Estos pueden volverse muy agresivos. A principios de mayo de 2014, el Departamento de Justicia llegó a un acuerdo de $ 96 millones con Navient, parte de la gran prestamista Sallie Mae, por cobrar tasas de interés ilegalmente altas y cargos por mora en préstamos estudiantiles a miembros del servicio militar. (Navient admitió que no cometió ningún delito). La semana siguiente, el Centro Nacional de Derecho del Consumidor entabló una demanda contra el Departamento de Educación de EE. UU. Por presuntamente violar la Ley de Libertad de Información al retener registros de sus planes de bonificación a los contratistas que, en efecto, incentivaron la dureza excesiva. - y, a menudo abiertamente ilegal - prácticas de cobro de deudas.

Si ya ha escrito una frase para alguien, prepárese: la situación de los reembolsos de préstamos es peor de lo que parece. Debido a que los estudiantes pueden detener el tiempo de pagar muchos préstamos volviendo a inscribirse en la escuela o utilizando planes de aplazamiento, algunos expertos dicen que hay una aún más alta, llamada "tasa de delincuencia oculta" cuyo día de cálculo aún está por llegar. Es una buena idea averiguar qué protecciones para el consumidor pueden estar disponibles para usted ahora, por las dudas.

The Bottom Line

Con mucho, el camino más seguro es no firmar el préstamo estudiantil de nadie, pero si cree que debe hacerlo, o si ya lo tiene, manténgase al tanto. Y cuídate: si mueres repentinamente, el saldo del préstamo puede vencerse de una vez e inundar las finanzas de la persona a la que has estado tratando de ayudar.