Encontrar un fideicomiso de inversión inmobiliaria de calidad (REIT) consume mucho tiempo. Afortunadamente, la única vez que tendrá que invertir es leyendo este breve artículo. En lugar de pasar horas, pasará unos minutos. Todos los REIT mencionados aquí están en línea con las tendencias actuales y son saludables de manera fundamental.

En lo que respecta a las tendencias actuales, observe la economía de Main Street en su conjunto. ¿A dónde están migrando las personas? ¿Qué necesita la gente más que antes? Para responder la primera pregunta, concéntrese en los Millennials. Estas son personas que ingresaron a la adultez joven alrededor del año 2000; de ahí el título "Millennials. "Según Pew Research, hay 75. 3 millones de Millennials. Eso hace que el grupo demográfico sea comparable a los Baby Boomers (74,9 millones) y mayor que la Generación X (66 millones). Dado que los Millennials son también los más jóvenes de esas tres generaciones, van a tener el mayor impacto en las tendencias futuras. (Para obtener más información, consulte: The Generation Y Investment Portfolio .)

Una tendencia importante es que los Millennials son más conscientes de los costos que los Baby Boomers y Generation Xers. Las principales razones para esto son la deuda estudiantil y un mercado de trabajo más débil (desde una perspectiva de crecimiento salarial / oportunidad de avance). Estas formas de reducción de costos han llevado a los Millennials a preferir la vida urbana a la vida suburbana. Esto significa un apartamento en lugar de una casa, y en muchos casos, el transporte público y caminar / andar en bicicleta se opone a la propiedad del automóvil. En una nota relacionada, las unidades multifamiliares van en aumento a través de todas las generaciones para fines de reducción de costos. (Para más información, consulte: Los hábitos de dinero de los Millennials .)

Otra tendencia clave es el envejecimiento de la población de Baby Boomers. A medida que envejecen, requerirán más visitas al médico, medicamentos y procedimientos. Se espera que el gasto en salud se duplique en la próxima década, y esta es una industria a prueba de recesión. En función de estas circunstancias, las instalaciones de salud de calidad y las instalaciones de vivienda para personas mayores deben considerarse opciones de inversión. (Para obtener más información, consulte: Pasar los Boomers dejará una gran estela económica .)

La mayoría de los REIT siguientes se relacionan con los puntos anteriores, pero deben verse como puntos de partida. Después de revisar la lista, considere elegir cuál (es) le intriga más e investigue más a fondo antes de iniciar cualquier posición.

Propiedades de Armada Hoffler

Armada Hoffler Properties, Inc. (AHH AHHArmada Hoffler Properties Inc14. 83 + 1. 23% Creado con Highstock 4. 2. 6 ) desarrolla, construye, posee y administra propiedades de oficina, venta al por menor y multifamiliares de calidad institucional de alta calidad en Virginia y Carolina del Norte. El enfoque de este REIT es en las características de oferta y demanda a largo plazo, así como también en dinámicas competitivas favorables.AHH actualmente rinde 5. 89 %% (a partir del 3/24/15). El único aspecto negativo aquí es una relación deuda-capital muy alta de -133. 49 (a partir de diciembre de 2014).

BioMed Realty Trust

BioMed Realty Trust Inc. (BMR) proporciona bienes inmuebles a la industria de ciencias de la vida en los Estados Unidos. Actualmente tiene 17. 5 millones de pies cuadrados a su nombre, y acaba de firmar un contrato de arrendamiento de 15 años con Illumina Inc. (ILMN ILMN Illumina Inc211. 74 + 1. 22% Created with Highstock 4. 2 .6 ) para un campus de 360,000 pies cuadrados para oficinas y laboratorios. BMR actualmente rinde 4. 39%. Tiene una relación de deuda a capital de 0. 91.

Ventas

Ventas, Inc. (VTR VTRVentas Inc64. 33 + 0. 37% Creado con Highstock 4. 2. 6 ) invierte principalmente en hospitales, centros de enfermería, centros de alojamiento para personas mayores y edificios de oficinas médicas en los Estados Unidos. No podría estar mejor situado para el envejecimiento de la población de Baby Boomers. Lo negativo aquí es que Ventas tiene un rendimiento relativamente bajo de 3. 11%. Su relación deuda-capital es 1. 25.

Healthcare Trust of America

Healthcare Trust of America, Inc. (HTA HTAHealthcare Trust of America Inc30. 43 + 0. 17% Creado con Highstock 4. 2. 6 ) invierte en edificios de oficinas médicas ubicados principalmente en el campus o afiliados a los principales sistemas de salud del país. Actualmente rinde 4. 00%. Tiene una relación de deuda a capital de 0. 98.

Essex Property Trust

Essex Property Trust Inc. (ESS ESSEssex Property Trust255. 00 + 0. 47% Created with Highstock 4 . 2. 6 ) recientemente completó $ 16. 2 billones de fusiones con BRE Properties, que ahora lo convierte en el principal REIT multifamiliar de la costa oeste, en áreas donde hay un suministro limitado. Essex Property Trust tiene 233 propiedades multifamiliares y 15 propiedades en desarrollo. Essex Property Trust actualmente rinde 2. 13% y ha aumentado su dividendo durante 21 años consecutivos. Tiene una relación deuda-capital de 0.85 (impresionante para un REIT).

Ingreso de Bienes Raíces

Realty Income Corp. (O ORealty Income Corp56. 22 + 1. 74% Creado con Highstock 4. 2. 6 ) ofrece una amplia diversificación con 4,000 propiedades en todos los Estados Unidos, incluida la exposición a 50 industrias y 200 empresas. Su exposición minorista no está centrada en la discrecionalidad (un clima económico positivo en la actualidad). Realty Income paga un dividendo mensual y actualmente rinde 4. 13%. Tiene una relación deuda-patrimonio de 0. 88. Cabe señalar que existe una posición corta de 11. 70% (como porcentaje del capital flotante) sobre los ingresos inmobiliarios (a partir del 27/02/15), que indica que hay mucho dinero apostando contra eso.

Almacenamiento público

La gran parte del almacenamiento público es que mientras las personas no abandonen el área, casi nunca sacan sus cosas de las unidades de almacenamiento público. El almacenamiento público (PSA PSAPublic Storage211. 49 + 1. 04% Created with Highstock 4. 2. 6 ) actualmente rinde 2. 78%. Tiene una relación excepcional de deuda a capital de 0. 01.

Capital social residencial

Capital social residencial (EQR EQRE Residencial residencial69.56 + 0. 51% Creado con Highstock 4. 2. 6 ) posee 579 propiedades multifamiliares en 24 estados. La mayoría de estas propiedades se encuentran en áreas de bajo suministro en la costa este. Equity Residential actualmente rinde 2. 52%. Tiene una relación de deuda a capital de 0. 56.

Acadia Realty Trust

Acadia Realty Trust (AKR AKRAcadia Realty Trust28. 53 + 2. 30% Created with Highstock 4. 2 .6 ) está por delante de la curva centrándose en las franjas de compras minoristas en las áreas urbanas, donde la población crece. Acadia Realty Trust actualmente rinde 2. 61%. Tiene una relación deuda-capital de 1. 07.

Digital Realty Trust

Digital Realty Trust Inc. (DLR DLRDigital Realty Trust Inc122. 01 + 0. 15% Created with Highstock 4. 2. 6 ) posee, desarrolla, desarrolla y administra bienes raíces relacionados con la tecnología. Algunos de sus inquilinos son compañías Fortune 100. Digital Realty Trust ha logrado rendimientos totales anuales del 22% en la última década. Actualmente rinde 4. 95%. Tiene una relación deuda-capital de 1. 20.

The Bottom Line

Es imperativo que vigile las tasas de interés. Puede leer algunos artículos que dicen que las tasas de interés más altas tienen el potencial de beneficiar a los REIT, pero la conclusión es que esto es falso sobre una base histórica. En tanto las tasas de interés permanezcan bajas, los REIT deben continuar presentando una excelente oportunidad de inversión, especialmente si usted está invirtiendo en REIT que están en línea con las tendencias actuales. (Para la lectura relacionada, consulte: ETFs más prometedores 2015 ).

Dan Moskowitz no posee acciones en ninguno de los REIT enumerados anteriormente.