Seleccionar una póliza de seguro de vida permanente puede ser confuso. Las aseguradoras ofrecen una amplia variedad de pólizas de seguro de vida que incluyen pólizas de vida completas, universales y variables (lea más sobre los tipos de pólizas en "Introducción al seguro: tipos de seguros de vida"). Una vez que decida sobre el seguro de vida permanente que le gustaría, debe pedirle a su agente independiente que le envíe una ilustración de la póliza para ayudarlo a comprender los términos.

¿Qué es una ilustración de seguro de vida?

El término "ilustración de seguro de vida" es un poco engañoso porque no se trata de gráficos o imágenes simples. Estas ilustraciones son en cambio libros contables hipotéticos que muestran exactamente cómo podría funcionar una política bajo muchas circunstancias y resultados diferentes. La ilustración puede comprender hasta 15-20 páginas de texto complejo, pero sigue un formato general y las pautas establecidas por los reguladores. Sin embargo, incluso con el formato estandarizado, no se puede negar que las ilustraciones son difíciles de entender, incluso para los profesionales.

Para crear la ilustración del seguro de vida, el agente conecta muchas variables diferentes en un programa de software. Algunas de estas variables incluirán su edad, calificación de salud e historial médico familiar. Otras variables incluyen cómo planea pagar, la tasa de rendimiento asumida y la edad que tendrá al final de la póliza. Estas variables ayudan al software a calcular el costo del seguro, los cargos de la póliza, los gastos y los pasajeros. Finalmente, las variables determinan una prima planificada u objetivo.

Verifique sus variables en las primeras páginas

Las primeras páginas de la ilustración contienen una explicación de la cobertura, los términos y las definiciones. Las ilustraciones de cada compañía difieren, al igual que las ilustraciones para diferentes tipos de cobertura. Al mirar a través de estas páginas, quiere verificar que el agente ingresó sus variables correctas: verifique que su calificación, edad y cómo planea pagar son todas correctas. Además, consulte a los pasajeros que forman parte de la póliza, la prima y si la póliza tiene un nivel o un beneficio por muerte en aumento (a veces llamado opción 1 o 2). Si tiene una póliza con un beneficio por muerte nivelada de $ 250, 000 y un valor en efectivo de $ 25, la póliza solo pagará $ 250, 000. Una póliza con un beneficio por muerte creciente de $ 250, 000 y un valor en efectivo de $ 25. 000 pagaría $ 275,000 (el beneficio por muerte de $ 250,000 más el valor en efectivo de $ 25,000). Dado que está comprando más seguro con un beneficio por fallecimiento en aumento, los números en la ilustración serán diferentes.

También debe haber una explicación de los honorarios y gastos actuales y máximos de la póliza, así como las tasas mínimas garantizadas y actuales de interés o dividendo.Es muy importante verificar que todas las variables sean correctas porque una vez que la compañía emite la política, los artículos contractualmente garantizados, como su edad o clasificación, no pueden cambiar. Sin embargo, la aseguradora puede ajustar las tarifas y las tasas de acreditación. Las políticas de caducidad no se ven afectadas por estos cambios ya que la aseguradora absorbe cualquier riesgo de tasa de interés o aumentos y garantías de los costos de la póliza. Siempre que pague la prima según el cronograma, la póliza permanecerá vigente hasta una edad determinada. Pero a cambio, las políticas generan poco valor en efectivo.

Leer el Libro mayor o la Tabla

A continuación, debe buscar un libro mayor o una tabla, generalmente en o cerca de una página que requiere su firma. Con base en la prima propuesta, estos libros mayores (etiquetados como garantizados y no garantizados) ilustran, en incrementos de cinco años, cómo podría funcionar la política bajo diferentes escenarios.

La columna garantizada (en el peor de los casos) ilustra cuánto tiempo la póliza se mantendría vigente si la aseguradora cobrara las tarifas máximas y pagara la tasa mínima de interés o dividendo. Por lo general, la póliza caduca mucho antes de la mortalidad esperada y, para mantenerla vigente, deberá pagar una prima significativamente más alta.

La columna no garantizada puede incluir dos libros mayores, a veces llamados actuales o ilustrados y punto medio. Al usar la prima propuesta, el libro mayor actual (el mejor de los casos) muestra el beneficio por fallecimiento y cuánto valor en efectivo podría generar la póliza en base a las tarifas actuales de la póliza y una alta tasa de interés supuesta o de abono de dividendos. El libro mayor del punto medio (un escenario más probable) muestra cómo se comportaría la política asumiendo las tarifas actuales de la política, pero con una tasa de interés o dividendo que se encuentre entre la actual y la garantizada. La tasa de rendimiento supuesta generalmente se muestra en la parte superior de cada columna del libro mayor. La ilustración también incluirá muchas páginas de libros contables detallados que muestran los valores garantizados y no garantizados año tras año, así como informes complementarios que muestran los honorarios y gastos de la póliza.

Examine los supuestos de la tasa de rentabilidad

Al revisar los libros contables, es importante pensar en su tolerancia al riesgo y las suposiciones de la tasa de rentabilidad. Si se ilustra un rendimiento agresivo en el libro mayor no garantizado, por ejemplo, las pólizas variables a menudo asumen un rendimiento del 7-8% después de honorarios y gastos, y el rendimiento real es menor, la póliza podría caducar prematuramente o tendrá que aumentar significativamente el pago de la prima en algún punto en el futuro. Recuerde que la prima propuesta es un pago sugerido basado en las suposiciones de la ilustración. En la mayoría de las pólizas (con la excepción de la garantía de no lapso y las pólizas de vida entera) usted tiene la flexibilidad de pagar una prima más alta o más baja.

The Bottom Line

Ya que está comprando un seguro de vida permanente para cubrir el resto de su vida, es una buena idea adoptar un enfoque conservador. No se vendan en el mejor escenario de altos rendimientos cada año y sin cesar aumentando los valores en efectivo. Por ejemplo, los asegurados que compraron pólizas de vida universales hace 10-15 años (cuando las tasas de interés fijas eran del 5-6%) están teniendo problemas con esas políticas en la actualidad.En el entorno actual de bajos tipos de interés, estas políticas solo ganan la tasa mínima garantizada y muchas están caducadas o los propietarios, a menudo jubilados, se ven obligados a pagar primas significativamente más altas para mantener la cobertura.