Las líneas de crédito con garantía hipotecaria pueden ser una forma asequible de aprovechar el capital de su casa. Con un HELOC, a menudo no tiene que preocuparse por devolver el capital del préstamo por hasta 10 años. Pero una vez transcurridos esos 10 años, el préstamo entra en amortización, lo que significa que deberá tanto el capital como los intereses. En algunos casos, el pago mensual casi puede duplicarse. Incluso para los prestatarios que planifican con anticipación, la pérdida de empleos, enfermedades inesperadas y otras circunstancias pueden dificultar el reembolso de su línea de crédito con garantía hipotecaria. (Lea más en "Cómo los HELOC pueden lastimarlo")

Considere esto: de acuerdo con un estudio realizado por TransUnion, hasta $ 79 mil millones de los $ 474 mil millones en HELOC que se restablecen en los próximos años corren un mayor riesgo de incumplimiento debido a la cantidad adeudada una vez el préstamo vence. Según TransUnion, el pago de un HELOC de $ 80, 000 a una tasa de porcentaje anual del 7% costará $ 467 al mes durante los primeros 10 años cuando solo se requieren pagos de intereses. Eso salta a $ 719 por mes cuando comienza el período de pago y el prestatario debe tanto el capital como los intereses. Si bien perder la casa es un riesgo si no puede pagar su línea de crédito con garantía hipotecaria, no es una conclusión inevitable. Hay diferentes tipos de alivio cuando no puede pagar su HELOC.

Los prestamistas no realizarán automáticamente una ejecución hipotecaria

Cuando se trata de incumplir una línea de crédito con garantía hipotecaria, puede ocurrir una ejecución hipotecaria, pero por lo general no es el curso de acción que los prestamistas deciden tomar. Si no se realiza un pago, el préstamo puede entrar en incumplimiento y luego se venderá a una empresa de cobro que intentará recuperar los pagos. Según Springboard, un consejero aprobado por el Departamento de Vivienda y Desarrollo Urbano (HUD) de los EE. UU., Los prestamistas normalmente persiguen una demanda estándar para obtener el dinero en lugar de ir directamente a la ejecución hipotecaria. Esto se debe a que, para ejecutar una hipoteca, el prestamista tiene que pagar su primera hipoteca antes de subastar la propiedad. Si bien una demanda puede parecer menos aterradora que los procedimientos de ejecución hipotecaria, aún puede perjudicar su crédito. Sin mencionar, los prestamistas pueden adornar los salarios, tratar de recuperar otros bienes o recaudar sus cuentas bancarias para obtener lo que se debe. (Lea más en "¿Cuál es la diferencia entre un préstamo sin recurso y un préstamo de recurso?")

No espere para obtener ayuda

La mayoría de los prestamistas y bancos hipotecarios no quieren que incumpla de manera predeterminada con su línea de crédito con garantía hipotecaria, por lo que trabajarán aquellos que luchan por hacer pagos. Lo importante es contactar a su prestamista tan pronto como sea posible. Lo último que debes hacer es evitar el problema. Los prestamistas pueden no estar dispuestos a trabajar con usted si ha ignorado sus llamadas y cartas que ofrecen ayuda durante meses.(Lea más en, " 7 Soluciones para propietarios de viviendas que luchan con su hipoteca.")

Cuando se trata de lo que el prestamista realmente puede hacer, hay algunas opciones. Algunos prestamistas ofrecerán a ciertos prestatarios una modificación de su línea de crédito con garantía hipotecaria. Bank of America, por ejemplo, trabajará con los prestatarios al ofrecer modificar los términos, la tasa de interés, los pagos mensuales o una combinación de los tres para que el HELOC sea más asequible. Para calificar para la modificación HELOC de Bank of America, los prestatarios deben cumplir con ciertas calificaciones: deben haber tenido el préstamo durante al menos 9 meses, no deben haber recibido ningún tipo de asistencia con el valor acumulado de la vivienda en los últimos 12 meses o dos veces en en los últimos 5 años, deben estar atravesando dificultades financieras y deben poder pagar el préstamo. Para los prestatarios que no califican, Bank of America ofrece extensiones de pago o planes de pago para ponerse al día con los pagos vencidos.

Pulse Programas del gobierno

El gobierno federal tiene programas establecidos para ayudar a los prestatarios con problemas con su primera hipoteca y sus líneas de crédito con garantía hipotecaria. Con el fin de aprovechar el Segundo Programa de Modificación de Gravamen del gobierno, tuvo que haber modificado su primera hipoteca en virtud del Programa de Hipotecas Asequibles o HAMP. El Programa de Modificación de Segundo Gravamen, junto con HAMP, permite a los prestatarios reducir los pagos en la línea de crédito sobre el valor acumulado de la vivienda. Para los propietarios que están bajo el agua tanto en su hipoteca como en su HELOC, lo que significa que deben más de lo que vale la casa, pueden calificar para el Programa de refinanciación breve de la Administración Federal de la Vivienda. A través de ese programa, la deuda pendiente se alinea más estrechamente con el valor actual de la casa.

The Bottom Line

Las líneas de crédito con garantía hipotecaria pueden ser una forma económica de aprovechar el valor líquido de su vivienda. Pero si se encuentra en problemas cuando comienza el período de pago de HELOC, tiene opciones. Desde entrenamientos de prestamistas como una modificación de préstamo hasta ayuda del gobierno, como el programa Second Lien Modification y el programa Short Refinance de la Administración Federal de Vivienda, hay una gran cantidad de maneras de salir de HELOC sin incurrir en una ejecución hipotecaria. La clave en todas las opciones es obtener ayuda de inmediato en lugar de esperar que el problema desaparezca por sí solo.