La innovación en el campo de los servicios financieros ha tardado en ponerse al día con las crecientes necesidades y deseos de los consumidores. Tanto los grandes bancos convencionales como las firmas tradicionales de gestión patrimonial e inversión han tardado en adoptar las prácticas necesarias para llegar a los inversores jóvenes, incluidos los modelos de negocios y servicios que hablan directamente de la inclinación de las generaciones más jóvenes por el acceso en línea y las estructuras de bajo costo. Sin embargo, una tendencia creciente en las empresas de tecnología financiera, también conocida como Fintech, liderada por compañías como Wealthfront y Betterment, pretende desafiar estratégicamente el papel un tanto anticuado del asesor financiero tradicional esencialmente reemplazando al hombre con la máquina.

The Robo-Advisor Draw

El mercado robo-advisor está demostrando ser una verdadera prueba para el modelo de negocio tradicional de asesor financiero, porque se destaca como una alternativa innovadora a la gestión de patrimonio convencional y opciones de servicio de inversión. Robo-advisors son plataformas de selección de inversiones basadas en tecnología que se alojan en línea. Los clientes completan una breve evaluación de riesgos a través de un sitio Robo-Advisor y luego pueden seleccionar una de las pocas asignaciones de portafolios preempaquetadas recomendadas que coincidan con su tolerancia al riesgo y los horizontes de tiempo de inversión. La mayoría de los robo-advisors utilizan estrategias de inversión pasiva para crear ofertas de cartera, que a menudo consisten en fondos indexados y fondos cotizados (ETF). La estructura de la cartera ofrece un atractivo costo interno de propiedad para los nuevos clientes de inversión, ya que los índices de gastos para las inversiones pasivas son relativamente bajos. Además, el umbral mínimo de inversión para un robo-asesor es mucho más bajo que el asesor financiero tradicional o los mínimos del administrador de riqueza, creando un ambiente acogedor para los clientes que son nuevos en el mundo del ahorro y la inversión.

La mayoría de los robo-advisors también ofrecen herramientas valiosas para clientes de inversión, incluido el análisis de cartera para cuentas que no se gestionan en la plataforma; planificacion Financiera; y seminarios educativos en línea enfocados en eventos específicos de la vida, como casarse o financiar planes de ahorro para la universidad. Estas ventajas adicionales juegan un papel importante en la atracción y retención de clientes más jóvenes, principalmente porque un asesor financiero humano a menudo no está incluido en la tarifa del programa. Del mismo modo, todos los aspectos de un robo-advisor se basan en la plataforma en línea de la empresa, lo que elimina la necesidad de ubicaciones físicas y los elevados gastos generales resultantes.

La eliminación de un asesor en persona y la ubicación física combinada con el enfoque de gestión de inversión pasiva que utilizan la mayoría de los robo-asesores presenta una gran diferencia de precio en comparación con el asesor financiero tradicional y opciones de manejo de riqueza.Los asesores de Robo pueden proporcionar selecciones de inversión a los clientes sin un cargo de venta anticipado o diferido, y en su lugar, seguir un plan de servicio basado en tarifas para todos los clientes de inversión. Las compañías como Wealthfront y Betterment cobran bajos activos bajo honorarios de gestión (AUM) o una tarifa de suscripción mensual a cambio de acceso a sus selecciones de cartera en línea, que a menudo es más atractiva y accesible para clientes milenarios que buscan invertir. Los asesores tradicionales están en apuros para igualar los precios de los robo-advisors debido a los gastos generales involucrados en mantener el espacio de la oficina y pagarle al personal de apoyo, todo mientras tratan de ganarse la vida decentemente.

Frente a la amenaza Robo-Advisor

Si bien hay muchas razones por las cuales los asesores financieros deberían preocuparse por la creciente popularidad de las plataformas robo-advisor, existen igualmente métodos para utilizar su existencia en la práctica diaria. En primer lugar, sin embargo, los asesores comprometidos o interesados ​​en trabajar con las generaciones más jóvenes o en general mejorar sus prácticas deben aceptar el hecho de que los robo-asesores están siendo utilizados por un número cada vez mayor de inversionistas conocedores de los precios y expertos en tecnología. Los beneficios de los robo-advisors no pueden descartarse fácilmente, y los asesores financieros que desean atraer de manera proactiva a nuevos clientes deben estar preparados para integrar servicios similares en sus modelos comerciales en el futuro cercano.

Una de las formas más simples en que los asesores financieros tradicionales pueden competir con las nuevas ofertas de robo-advisors es fomentar su uso. En teoría, esto puede sonar exactamente al revés de una táctica empresarial sólida, pero en la práctica, la recomendación de utilizar un robo-asesor para una parte de los activos de inversión del cliente resulta beneficiosa tanto para el asesor financiero como para su cliente. Para los inversores con menores cantidades de dinero para invertir, un asesor robo puede ser un lugar simple e inteligente para comenzar.

Un asesor financiero puede colocar una recomendación para usar un robo-asesor para cuentas de inversión más pequeñas al ofrecer un nivel de servicio escalonado. Un cliente con $ 10,000 para invertir puede establecer una cuenta con un robo-advisor e invertir en fondos pasivos hasta que el saldo de la cuenta llegue al siguiente nivel. A medida que crecen los activos, los clientes tienen la capacidad de alejarse de la plataforma robo-advisor de nivel de entrada y de los activos de transición a los administradores de dinero profesionales con más flexibilidad en filosofías de administración de inversiones y acceso a clases de activos alternativos. Antes de pasar al segundo nivel de servicio, los asesores financieros pueden brindar recomendaciones integrales de planificación financiera bajo un modelo de suscripción basado en tarifas como complemento a la plataforma de inversión de robo-advisors. La integración de un robo-advisor en una asignación recomendada bajo un modelo de servicio escalonado permite a los asesores financieros tradicionales la capacidad de retener a un cliente a corto plazo y posicionarse como verdaderos administradores de riqueza a largo plazo.

Como una forma de posicionarse como expertos en el campo de la administración de inversiones y riqueza, los asesores financieros pueden superar la amenaza de los robo-advisors al sacar a la luz los inconvenientes de la plataforma.Los asesores de Robo tienen un historial de desempeño efímero y carecen de la capacidad de tener en cuenta objetivos financieros específicos al crear asignaciones de cartera. Los clientes pueden beneficiarse de robo-advisors para objetivos simples basados ​​solo en la tolerancia al riesgo y el horizonte temporal, pero los objetivos financieros que involucran circunstancias complejas no se satisfacen mejor con los modelos de bricolaje como robo-advisors. Solo los asesores humanos pueden brindar el mayor nivel de servicio necesario para cumplir con los objetivos financieros y de inversión complicados de una manera significativa. Para los clientes que entienden las limitaciones de las plataformas en línea, los beneficios no son suficientes para alejarlos de las empresas de gestión de activos convencionales y asesores financieros en persona.

Robo-asesores carecen de uno de los aspectos más integrales de un plan financiero, de jubilación o de inversión sólido: el elemento humano. Un asesor financiero con titularidad tiene la capacidad de ser proactivo para ayudar a los clientes a alcanzar objetivos financieros a corto, medio y largo plazo, mientras que los asesores robo simplemente crean una forma de invertir a través de plataformas basadas en tecnología. Los asesores financieros pueden combatir la creciente tendencia de robo-advisors integrándolos en sus prácticas bajo un modelo de servicio por niveles o teniendo una conversación franca con clientes actuales y potenciales sobre las limitaciones de la plataforma.