La familia de fondos mutuos de Ave Maria representa la arena de la inversión basada en la fe o moralmente responsable (MRI), un nicho algo parecido a los fondos de inversión socialmente responsable (SRI) cada vez más populares. Independientemente de la fe de un inversor o su deseo de invertir en consonancia con ella, vale la pena considerar el fondo con mejor rendimiento del grupo, el Ave María Growth Fund ("AVEGX"), que, a abril de 2016, contaba con un 10. 33 % del rendimiento anual medio desde su inicio en 2003. A modo de comparación, el rendimiento promedio anual del índice Standard & Poor's 500 (S & P 500) durante ese período de tiempo fue solo 8. 66%. Un fondo mutuo que supere al mercado general durante un período de 13 años merece consideración para su inclusión en la cartera de cualquier inversor.

La familia Ave Maria Fund

La firma Ave Maria Mutual Funds fue fundada por Tom Monaghan, mejor conocido como el fundador de la cadena de pizzerías más grande del mundo, Domino's Pizza Inc. (NYSE: DPZ) DPZDomino's Pizza Inc173. 65-2. 41% Creado con Highstock 4. 2. 6 ). Estaba trabajando con George Schwartz, el actual director ejecutivo (CEO) de Ave Maria y el ex fundador de Schwartz Investment Counsel Inc. Ave Maria lanzó su fondo inicial, el Catholic Values ​​Fund ("AVEMX"), en 2001. A partir de 2001, a fines de 2015, la empresa tenía activos totales bajo administración (AUM) de casi $ 1. 7 billones.

Ave María selecciona inversiones para todos sus fondos, que incluyen un fondo de bonos, un fondo de dividendos y un fondo de renta variable global, basado, en primer lugar, en un examen riguroso de las métricas financieras fundamentales de una empresa. La estrategia general de inversión de Ave Maria es invertir en valor, identificando compañías fundamentalmente superiores con acciones potencialmente infravaloradas que ofrecen la oportunidad de apreciar los precios a largo plazo. Más específicamente, los gerentes de cartera de Ave Maria buscan compañías que tengan modelos comerciales sólidos, ventajas competitivas sostenibles en el mercado y la capacidad de generar un crecimiento orgánico superior a lo largo del tiempo.

Después de seleccionar compañías como inversiones potenciales basadas en la evaluación fundamental de la equidad, Ave María luego selecciona empresas cuyos valores y operaciones están en línea con los valores familiares básicos y las principales creencias doctrinales de la Iglesia Católica Romana. Este proceso de filtrado elimina, por ejemplo, las compañías dedicadas al negocio del aborto, las compañías que brindan apoyo o producen pornografía, y las compañías cuyas políticas, productos o actitudes públicas socavan el sacramento del matrimonio. Sin embargo, a diferencia de muchos fondos de SRI, Ave María no excluye a las compañías relacionadas con la defensa, el alcohol o el tabaco. El proceso de revisión moral está dirigido por la Junta Asesora Católica de la compañía, que incluye al cofundador Tom Monaghan.

Fondo de crecimiento Ave María

El Fondo de crecimiento Ave María se lanzó en mayo de 2003 y ha atraído $ 329. 9 en total AUM a abril de 2016. Dos analistas financieros (CFA) acreditados, Brian Milligan y Richard Platte Jr., coadministran el fondo con el objetivo principal de inversión de crecimiento del capital a largo plazo. Los administradores de fondos buscan empresas con un potencial de crecimiento superior a la media en lo que respecta tanto a la rentabilidad como al flujo de efectivo. El fondo invierte en todos los niveles de capitalización bursátil, y las acciones de mediana capitalización representan el 48. 8% de los activos de la cartera. Como todos los fondos de Ave Maria, el fondo de crecimiento es sin carga y no cobra comisiones ni tarifas de venta.

La inversión inicial mínima es de $ 2, 500, haciendo que el fondo sea accesible para la abrumadora mayoría de los inversores. El fondo ofrece un plan de inversión automático (AIP) y una opción de retiro automático.

Antes de aplicar el proceso de evaluación moral de Ave Maria, los administradores de fondos consideran varias métricas financieras clave, como la relación precio / ganancias relativa (P / E) de una empresa, en relación con su industria y el mercado en general. También consideran la relación precio / cartera (P / B) de la compañía, su rentabilidad sobre el capital (ROE) y su relación deuda / capital (D / E). La cartera del fondo está compuesta por aproximadamente 35 acciones cotizadas en los Estados Unidos. Las existencias industriales representan el 37,3% de las tenencias del fondo, seguidas de los cíclicos de consumo al 20,5%, la atención de la salud al 15,1% y las existencias de tecnología al 13,1%. Las cinco principales carteras de cartera, que juntas representan el 18. 9% de la cartera, son Schlumberger Ltd. (NYSE: SLB SLBSchlumberger NV66. 90 + 5. 22% Creadas con Highstock 4. 2. 6 < ), MSC Industrial Direct Company Inc. (NYSE: MSM MSMMSC Industrial Direct Co Inc81. 90-0. 07% Creado con Highstock 4. 2. 6 ), Cognizant Technology Solutions Corporation ( NASDAQ: CTSH CTSHCognizant Technology Solutions Corp74. 85 + 0. 78% Creado con Highstock 4. 2. 6 , la empresa de marketing Omnicom Group Inc. (NYSE: OMC OMCOmnicom Group Inc66. 40 + 0. 29% Creado con Highstock 4. 2. 6 ) y el desarrollador de software ANSYS Inc. (NASDAQ: ANSS ANSSAnsys Inc150. 84 + 1. 17% Created with Highstock 4 .2 6 ). La tasa de rotación de la cartera anual es del 32%. El índice de gastos para el Fondo de crecimiento Ave Maria es 1. 17%, ligeramente por debajo del promedio de la categoría de crecimiento de mediana capitalización de 1. 27%. El rendimiento por dividendo es un 0.23% nominal. La rentabilidad anualizada promedio del fondo a 10 años es 7.9%, superando el promedio de la categoría de 6. 1%. El rendimiento anualizado promedio de cinco años, 8. 9%, también supera el promedio de la categoría 7. 3%. Hasta abril de 2016, el fondo aumentó 7.8% en lo que va del año (YTD), superando masivamente tanto al S & P 500, que subió solo 2. 5%, como al promedio de la categoría de mediana capitalización, un 0. 4% negativo.