¿Qué es una 'Cooperativa de Ahorro'?

Una cooperativa de crédito es un tipo de cooperativa financiera. Las grandes cooperativas, organizaciones y otras entidades pueden formar cooperativas de ahorro y crédito, desde pequeñas operaciones de voluntariado hasta grandes entidades con miles de participantes, para sus empleados y miembros. Los participantes crean, poseen y operan las instituciones de crédito.

ABRIENDO 'Credit Union'

El modelo de negocio básico de una cooperativa de ahorro y crédito es que los miembros junten su dinero, técnicamente, están comprando acciones en la cooperativa, para poder otorgar préstamos, exigir cuentas de depósito y otros recursos financieros. productos y servicios entre sí. Cualquier ingreso generado se utiliza para financiar proyectos y servicios que beneficiarán a la comunidad y los intereses de sus miembros.

Diferencias entre bancos y uniones de crédito

Las cooperativas de crédito son significativamente más pequeñas en tamaño que la mayoría de los bancos, y están estructuradas para servir a una región, industria o grupo en particular. Por ejemplo, Wells Fargo tiene más de 8, 800 sucursales y 13, 000 cajeros automáticos en todo el país, mientras que la Navy Federal Credit Union (NFCU) - la cooperativa de crédito más grande por tamaño de activos en los Estados Unidos, abierta a miembros del ejército - tiene 300 ramas, con muchas bases militares cercanas. Sin embargo, el hecho de que la mayoría de las cooperativas de crédito tengan menos sucursales no significa que no puedan tener un alcance similar al de los grandes bancos. Muchas cooperativas de ahorro y crédito son parte de una red de cajeros automáticos diseñada para expandir su alcance. Contando esta red, así como la suya, los miembros de Navy Federal Credit Union tienen acceso a más de 52,000 cajeros automáticos a nivel nacional, por ejemplo, más de cuatro veces el número de cajeros automáticos de Wells Fargo.

Si bien las cooperativas de crédito y los bancos generalmente ofrecen los mismos servicios, como aceptar depósitos, prestar dinero y ofrecer productos financieros (tarjetas de crédito y débito, certificados de depósito (CD), etc.), existen diferencias estructurales clave que afectan las formas en que los dos tipos de instituciones ganan dinero. La mayor diferencia es que los bancos funcionan para generar ganancias para sus accionistas, mientras que las uniones de crédito operan como organizaciones sin fines de lucro diseñadas para atender a sus miembros, que también son propietarios de facto .

Para los bancos, la necesidad de entregar utilidades a la línea de fondo usualmente resulta en tarifas más altas y más altas, menores rendimientos en los depósitos y mayores tasas de préstamos que las uniones de crédito. Mientras que las cooperativas de ahorro y crédito aún deben obtener lo suficiente para cubrir sus operaciones, la ausencia de la necesidad de generar ganancias generalmente permite tarifas más bajas y mínimos de cuenta, mayores tasas de ahorro y tasas de interés más bajas para sus miembros / propietarios. En este paradigma, el proceso que utilizan las cooperativas de ahorro y crédito para generar beneficios fiscales es que los miembros que tienen cuentas en la institución, en lugar de los accionistas, se concentran en la rentabilidad.

Unirse a una Cooperativa de Ahorro y Crédito

Para hacer negocios con una cooperativa de crédito, debe unirse a ella abriendo una cuenta allí (a menudo por un monto nominal); tan pronto como lo haga, se convierte en miembro y propietario parcial. Eso significa que usted participa en los asuntos del sindicato; usted tiene un voto para determinar la junta directiva y las decisiones que rodean la unión. La capacidad de voto de un miembro no se basa en cuánto dinero hay en sus cuentas; cada miembro obtiene un voto igual.

Según la Administración Nacional de Cooperativas de Crédito, la membresía en cooperativas de crédito con seguro federal creció a 103,7 millones en el primer trimestre de 2016, un aumento del 3,8% con respecto al primer trimestre de 2015.

Cómo las cooperativas de ahorro y crédito Han evolucionado

Las cooperativas de ahorro y crédito se originaron en Rochdale, Inglaterra, en 1844 cuando un grupo de tejedores estableció la Sociedad Rochdale de Pioneros Equitativos. Recaudaron el capital para comprar bienes a precios de descuento y luego pasaron los ahorros a sus miembros. Friederich W. Raiffeisen, considerado el fundador de la cooperativa de crédito moderna, estableció la cooperativa de ahorro y crédito Heddesdorf en Alemania en 1846. Las cooperativas de ahorro y crédito se introdujeron en Canadá en 1901 y finalmente llegaron a EE. UU. En 1908: The St. Mary's Bank Credit Union en Manchester, New Hampshire fue el primero.

Hoy en día, las cooperativas de ahorro y crédito se han generalizado enormemente; muchos son de alcance prácticamente nacional. Algunos, conocidos como uniones de crédito federales (FCU), operan bajo las regulaciones financieras federales en lugar de las leyes bancarias estatales (a pesar del nombre, en realidad no son administradas por el gobierno federal).

Originalmente, la membresía en una cooperativa de ahorro y crédito se limitaba a personas que compartían un "vínculo común": trabajar en la misma industria o para la misma empresa, o vivir en la misma comunidad. En el pasado reciente, sin embargo, las cooperativas de ahorro y crédito han relajado las restricciones a la membresía, permitiendo que el público en general se una, a veces para consternación de los bancos minoristas tradicionales.

Filosofía de la Cooperativa de Crédito

El objetivo de una cooperativa de ahorro y crédito se resume en el dicho "sin fines de lucro, no para la caridad, sino para el servicio". Desde su inicio, las cooperativas de ahorro y crédito han operado de acuerdo con una filosofía que se ha conocido como los "Siete directores cooperativos para las cooperativas de ahorro y crédito". Estos principios son los siguientes:

1. Membresía voluntaria : todos los miembros de la cooperativa de ahorro y crédito se unen de forma voluntaria y no hay discriminación de ningún tipo entre los posibles miembros elegibles.
2. Organización Democrática : cada miembro tiene un voto y todos son igualmente capaces de participar en la toma de decisiones y la creación de políticas.
3. Participación económica de los miembros : las cooperativas de crédito son propiedad de los miembros y, por lo tanto, se controlan, cada una de las cuales se beneficiará proporcionalmente según el número de transacciones en las que esté involucrado, en contraposición al monto de los activos depositados .
4. Autonomía : las cooperativas de crédito son organizaciones independientes, y cualquier asociación o trato con una organización externa u otra entidad debe hacerse a través del consentimiento democrático popular.
5. Educación y capacitación : las cooperativas de ahorro y crédito tienen la misión de educar y capacitar a los miembros y administradores voluntarios de su junta directiva y también brindar educación financiera a sus miembros y al público en general.
6. Cooperación : las cooperativas de ahorro y crédito deben esforzarse por trabajar juntas para alcanzar objetivos comunes en todos los niveles de la organización, incluso a nivel local, estatal y nacional.
7. Participación de la comunidad : las cooperativas de crédito tienen un interés en crear políticas que ayuden a sustentar el desarrollo de sus comunidades inmediatas.

Ventajas de las Uniones de Crédito

Al igual que los bancos, el proceso de ganar dinero en las cooperativas de ahorro y crédito comienza atrayendo depósitos. En esta área, las uniones de crédito tienen dos ventajas distintas sobre los bancos que resultan de su condición de organizaciones sin fines de lucro. El primero es una exención del pago del impuesto sobre la renta corporativo sobre las ganancias. El segundo es que las cooperativas de crédito solo necesitan generar suficientes ganancias para financiar las operaciones diarias. Como resultado, disfrutan de márgenes operativos más estrechos que los bancos, que los accionistas esperan aumentar sus ganancias trimestralmente. Poder trabajar con márgenes estrechos permite que las cooperativas de ahorro y crédito paguen tasas de interés más altas sobre los depósitos, mientras que también les cobra tarifas más bajas por otros servicios, como cuentas corrientes y retiros de cajeros automáticos.

Por ejemplo, a marzo de 2017, la tasa promedio nacional para CDs a cinco años ofrecida por las cooperativas de ahorro y crédito era de 1.56% versus una tasa promedio de 1.27% para los bancos. Las tasas del mercado monetario en las cooperativas de ahorro y crédito también fueron más altas, con una tasa promedio de 0.17% versus la tasa promedio del banco de 0.13%. Si bien suenan pequeñas, estas diferencias se suman, dando a las cooperativas de ahorro y crédito una ventaja significativa sobre los bancos cuando compiten por los depósitos.

Nuevamente, al igual que los bancos, las cooperativas de ahorro y crédito obtienen la mayor parte de su dinero utilizando los depósitos a cuenta para financiar préstamos con tasas más altas que los intereses que pagan en CD, cuentas del mercado monetario y, en algunos casos, cuentas corrientes. Pero el estado sin fines de lucro también funciona a favor de los miembros aquí. Una cooperativa de ahorro y crédito generalmente ofrece tarjetas de crédito con APR y tarifas anuales más bajas que un banco, así como términos más generosos sobre préstamos personales, préstamos con garantía hipotecaria e hipotecas. Por ejemplo, a marzo de 2017, la tasa promedio de las tarjetas de crédito ofrecidas por las cooperativas de ahorro y crédito era 11. 53%, en comparación con la tasa promedio de tarjetas de crédito bancarias de 12. 81%. Las tarifas de transferencia de saldos y los cargos por pagos atrasados ​​máximos también fueron inferiores a los promedios de las tarjetas de crédito emitidas por los bancos.

La mayor diferencia en las tasas entre las cooperativas de crédito y los bancos se encuentra en los préstamos para automóviles. La tasa de interés promedio de los préstamos para autos usados ​​de 36 meses originados en las cooperativas de ahorro y crédito fue 2. 74% a marzo de 2017. La tasa promedio para el mismo préstamo a través de un banco fue de 5. 04%, casi el doble.

Desventajas de las Uniones de Crédito

Como se mencionó anteriormente, las cooperativas de ahorro y crédito tienen considerablemente menos ubicaciones físicas que la mayoría de los bancos, lo que puede ser un inconveniente para los clientes que les gusta el servicio en persona. La mayoría ofrece servicios modernos como banca en línea y pago de facturas automáticas.Sin embargo, las cooperativas de crédito más pequeñas generalmente no tienen el mismo presupuesto de tecnología que los bancos, por lo que el sitio web y las funciones de seguridad a menudo están considerablemente menos avanzados.

Y si bien ofrecen la mayoría de los productos y servicios financieros que los bancos ofrecen, las cooperativas de crédito a menudo ofrecen menos opciones. Bank of America tiene 21 opciones diferentes de tarjetas de crédito, que van desde tarjetas de recompensas hasta tarjetas de estudiante, mientras que la NFCU solo tiene cinco. La segunda cooperativa de ahorro y crédito más grande del país, la Unión de Crédito de Empleados Estatales (SECU), ofrece una tarjeta de crédito.

Con más recursos para asignar al personal y al servicio al cliente, los bancos mantienen horarios cada vez más largos: abren hasta las 5 o 6 PM los días de la semana, y a menudo los sábados también. Las cooperativas de ahorro y crédito tienden a mantener el horario comercial tradicional de los banqueros (de nueve a tres, de lunes a viernes), aunque las más grandes, como SECU, tienen una línea directa de atención al cliente las 24 horas.

Aun así, los consumidores a menudo reportan un mayor sentido de comunidad y simpatía cuando tratan con empleados de cooperativas de crédito, junto con un servicio más inteligente y eficiente. Los cajeros de las cooperativas de crédito a menudo son entrenados para aprender los nombres y preferencias de los miembros, y en general, la experiencia de todo el cliente se siente más personal.

¿Las aseguradoras están aseguradas por la FDIC?

La Corporación Federal de Seguros de Depósitos (FDIC) no cubre las cooperativas de crédito. Sin embargo, la Administración Nacional de Cooperativas de Ahorro y Crédito (NCUA), establecida en 1934, regula las cooperativas de crédito autorizadas a nivel federal como la FCU mencionada anteriormente, y aquellas con oficinas centrales en Arkansas, Delaware, Dakota del Sur, Wyoming o el Distrito de Columbia. El Localizador de Cooperativas de Ahorro y Crédito de la NCUA puede verificar si una cooperativa de crédito está constituida a nivel federal.

Una de las principales responsabilidades de la NCUA es administrar el Fondo de seguro de acciones de National Credit Union (NCUSIF), que utiliza fondos federales para respaldar acciones (depósitos) en todas las cooperativas de ahorro y crédito federales. NCUA proporciona cobertura para cada cuenta individual, cuenta conjunta, cuenta de fideicomiso, cuenta de jubilación (como IRA tradicionales, IRA Roth o cuentas del Plan Keogh) y cuenta comercial de hasta $ 250,000 cada una. Por ejemplo, si tiene una cuenta individual, una Roth IRA y una cuenta comercial en una cooperativa de ahorro y crédito federal, sus acciones totales están aseguradas hasta $ 750,000.

Credit unions sin la palabra "federal" en su nombre, o con sede en estados distintos a los mencionados anteriormente, están registrados en el estado. Las acciones de este tipo de cooperativas de crédito pueden estar cubiertas por una agencia estatal o un seguro privado.