Los operadores han confiado en los promedios móviles para ayudar a identificar puntos de entrada de comercio de alta probabilidad y salidas rentables durante muchos años. Sin embargo, un problema bien conocido con los promedios móviles es el retraso grave que está presente en la mayoría de los tipos de promedios móviles. El promedio móvil exponencial doble (DEMA) proporciona una solución al calcular una metodología de promedio más rápida.

Tutorial: Promedios móviles

Historia de la media móvil exponencial doble En el análisis técnico, el término promedio móvil se refiere a un promedio de precio para un instrumento de negociación en particular durante un período de tiempo específico. Por ejemplo, un promedio móvil de 10 días calcula el precio promedio de un instrumento específico durante los últimos 10 días; un promedio móvil de 200 días calcula el precio promedio de los últimos 200 días. Todos los días, el período de retrospectiva avanza a los cálculos de base en la última X cantidad de días. Un promedio móvil aparece como una línea suave y curva que proporciona una representación visual de la tendencia a largo plazo de un instrumento. Los promedios móviles más rápidos, con períodos de retrospectiva más cortos, son más cambiantes; los promedios móviles más lentos, con períodos de retrospectiva más largos, son más suaves. Debido a que un promedio móvil es un indicador retrospectivo, está rezagado.

La media móvil exponencial doble (DEMA), que se muestra en la Figura 1, fue desarrollada por Patrick Mulloy en un intento de reducir la cantidad de tiempo de retraso encontrado en los promedios móviles tradicionales. Se introdujo por primera vez en la revista Análisis técnico de acciones y productos básicos de febrero de 1994 en el artículo de Mulloy "Alisamiento de datos con promedios móviles más rápidos". (Para obtener una introducción al análisis técnico, consulte nuestro Tutorial de análisis técnico. )

Figura 1: Este gráfico de un minuto del contrato de futuros e-mini Russell 2000 muestra dos medias móviles exponenciales dobles diferentes; un período de 55 aparece en azul, un período de 21 en rosa.

Fuente: Tradestation

Cálculo de un DEMA Como Mulloy explica en su artículo original, "el DEMA no es solo un EMA doble con el doble de retraso que un EMA único, sino que es una implementación compuesta de un solo y doble EMA produciendo otro EMA con menos retraso que cualquiera de los dos originales. "

En otras palabras, el DEMA no es simplemente dos EMA combinados, o una media móvil de un promedio móvil, sino que es un cálculo de ambos, simple y doble EMAs.

Casi todas las plataformas de análisis de operaciones tienen el DEMA incluido como un indicador que se puede agregar a los gráficos. Por lo tanto, los operadores pueden usar el DEMA sin conocer las matemáticas detrás de los cálculos y sin tener que escribir o ingresar ningún código.

Comparando el DEMA con promedios móviles tradicionales Los promedios móviles son uno de los métodos más populares de análisis técnico. Muchos operadores los usan para detectar inversiones de tendencia, especialmente en un cruce de media móvil, donde se colocan dos promedios móviles de diferentes longitudes en un gráfico.Los puntos donde los promedios móviles se cruzan pueden significar oportunidades de compra o venta.

El DEMA puede ayudar a los operadores a detectar reversiones antes porque es más rápido para responder a los cambios en la actividad del mercado. La Figura 2 muestra un ejemplo del contrato de futuros e-mini Russell 2000. Este gráfico de un minuto tiene cuatro promedios móviles aplicados:

• 21-período DEMA (rosa)
• 55-período DEMA (azul oscuro)
• 21-período MA (azul claro)
• 55-período MA ( verde claro)

Figura 2: Este gráfico de un minuto del contrato de futuros de e-mini Russell 2000 ilustra el tiempo de respuesta más rápido de la DEMA cuando se usa en un crossover. Observe cómo el crossover de DEMA en ambas instancias aparece significativamente antes que los cruces de MA.

Fuente: Estación de Comercio

El primer crossover de DEMA aparece a las 12: 29 y la siguiente barra se abre a un precio de $ 663. 20. El cruce de MA, por otro lado, se forma a las 12:34 y el precio de apertura del próximo compás es de $ 660. 50. En el siguiente grupo de cruces, el crossover DEMA aparece a la 1: 33 y la siguiente barra se abre a $ 658. El MA, por el contrario, se forma a la 1: 43, con la próxima apertura del bar a $ 662. 90. En cada caso, el crossover DEMA proporciona una ventaja para entrar en la tendencia antes que el crossover de MA. (Para obtener más información, lea el Tutorial de promedios móviles .)

Operando con un DEMA Los ejemplos cruzados de medias móviles anteriores ilustran la efectividad del uso del promedio móvil exponencial doble más rápido. Además de usar el DEMA como un indicador independiente o en una configuración cruzada, el DEMA se puede utilizar en una variedad de indicadores donde la lógica se basa en un promedio móvil. Las herramientas de análisis técnico como Bollinger Bands®, convergencia / divergencia promedio móvil (MACD) y promedio móvil exponencial triple (TRIX) se basan en tipos de promedio móvil y se pueden modificar para incorporar un DEMA en lugar de otros tipos de promedios móviles más tradicionales.

Sustituir a la DEMA puede ayudar a los comerciantes a detectar oportunidades de compra y venta diferentes a las proporcionadas por las áreas metropolitanas o EMA tradicionalmente utilizadas en estos indicadores. Por supuesto, entrar en una tendencia más temprano que tarde generalmente conduce a mayores ganancias. La Figura 2 ilustra este principio: si tuviéramos que usar los cruces como señales de compra y venta, entraríamos en los intercambios significativamente antes cuando usamos el crossover DEMA en comparación con el crossover MA.

Conclusión Los comerciantes e inversores utilizan desde hace mucho tiempo los promedios móviles en su análisis de mercado. Los promedios móviles son una herramienta de análisis técnico ampliamente utilizada que proporciona un medio para visualizar e interpretar rápidamente la tendencia a más largo plazo de un instrumento de negociación dado. Dado que los promedios móviles, por su propia naturaleza, son indicadores retrospectivos, es útil ajustar el promedio móvil para calcular un indicador más rápido y con mayor capacidad de respuesta. El promedio móvil exponencial doble proporciona a los comerciantes e inversores una visión de la tendencia a más largo plazo, con la ventaja adicional de ser un promedio móvil más rápido con menos tiempo de retraso. (Para la lectura relacionada, eche un vistazo a Moving Average MACD Combo y Simple vs.Promedios móviles exponenciales. )