Aprenda cómo comercializar el petróleo crudo en 5 pasos

Aprenda cómo comercializar el petróleo crudo en 5 pasos

El petróleo crudo ofrece alta liquidez y excelentes oportunidades para obtener ganancias en casi todas las condiciones del mercado debido a su posición única dentro de los sistemas económicos y políticos del mundo. Además, la volatilidad del sector de la energía ha aumentado considerablemente en los últimos años, lo que garantiza tendencias sólidas que pueden producir rendimientos consistentes para los intercambios a corto plazo y las estrategias de plazos a largo plazo.

Los participantes del mercado a menudo no aprovechan al máximo las fluctuaciones del petróleo crudo porque no han aprendido las características únicas de estos mercados o porque no están conscientes de las trampas ocultas que pueden afectar las ganancias. Además, no todos los instrumentos financieros centrados en la energía se crean por igual, con un subconjunto de estos valores con mayor probabilidad de producir resultados positivos.

Aquí hay cinco pasos necesarios para obtener ganancias consistentes de estos mercados turbulentos. Tanto los profesionales como los principiantes se beneficiarán al estudiar estos controladores y agregar flujos de trabajo que midan los cambios en estos elementos estructurales. En particular, preste mucha atención a los niveles de volumen y la intensidad de la tendencia, siempre tratando de identificar a la multitud actual y su estado emocional.

1. ¡Aprenda lo que mueve el petróleo crudo

El petróleo se mueve a través de las percepciones de la oferta y la demanda, afectadas por la producción mundial, así como por la prosperidad económica mundial. El exceso de oferta y la disminución de la demanda alientan a los comerciantes a vender mercados de petróleo crudo a terrenos más bajos, mientras que el aumento de la demanda y la disminución de la producción o plana alientan a los comerciantes a ofertar petróleo crudo a terrenos más altos.

La estrecha convergencia entre los elementos positivos puede generar poderosas tendencias alcistas, como el aumento del petróleo crudo a $ 145. 81 por barril en abril de 2008, mientras que la estrecha convergencia entre los elementos negativos puede crear tendencias a la baja igualmente potentes, como el colapso de agosto de 2015 a $ 37. 75 por barril. La acción del precio tiende a construir rangos comerciales estrechos cuando el petróleo crudo reacciona a condiciones mixtas, con acciones laterales que a menudo persisten durante años.

2. Understand The Crowd

Los traders y hedgers profesionales dominan los mercados de futuros de energía, con los actores de la industria tomando posiciones para compensar la exposición física, mientras que los hedge funds especulan sobre la dirección a corto y largo plazo. Los comerciantes e inversores minoristas ejercen menos influencia que los mercados más emocionales, como los metales preciosos o las acciones de alto crecimiento beta.

La influencia de la venta minorista aumenta cuando el petróleo crudo muestra una fuerte tendencia, atrayendo capital de pequeños actores que se ven atraídos a estos mercados por los titulares de las primeras páginas y por los titulares de la mesa. Las oleadas subsiguientes de avaricia y miedo pueden intensificar el impulso de la tendencia subyacente, contribuyendo a clímax históricos y colapsos que imprimen un volumen excepcionalmente alto.

3. Elija entre Brent y WTI Crude Oil

El petróleo crudo se comercializa a través de dos mercados principales, Western Intermediate (WTI) y Brent.WTI se origina en la Cuenca del Pérmico de los Estados Unidos y en otras fuentes locales, mientras que Brent proviene de más de una docena de campos en el Atlántico Norte. Estas variedades contienen diferentes contenidos de azufre y gravedad API, con niveles más bajos de WTI comúnmente llamados petróleo crudo ligero dulce . Brent se ha convertido en un mejor indicador de los precios en todo el mundo en los últimos años, aunque WTI ahora se negocia más en los mercados mundiales de futuros después de dos años de liderazgo en el volumen Brent.

Los precios entre estos grados se mantuvieron dentro de una banda estrecha durante años, pero eso llegó a su fin en 2010, cuando los dos mercados divergieron marcadamente debido a un entorno de oferta y demanda rápidamente cambiante. El aumento de la producción de petróleo de los EE. UU., Impulsado por la tecnología de esquistos y fracking, ha incrementado la producción al mismo tiempo que la perforación Brent ha experimentado una rápida disminución.

U. S. ley que data de la década de 1970 El embargo petrolero árabe ha agravado esta división, prohibiendo a las compañías petroleras locales vender sus inventarios en mercados extranjeros. Es probable que esas leyes cambien en los próximos años, tal vez reduciendo la propagación entre WTI y Brent, pero otros factores de oferta podrían intervenir y mantener la divergencia en su lugar.

Muchos de los contratos de futuros de NYMEX de CME Group siguen el índice de referencia WTI, con el ticker "CL" atrayendo un volumen diario significativo. La mayoría de los operadores de futuros pueden enfocarse exclusivamente en este contrato y sus muchos derivados. Los fondos cotizados en bolsa (ETF) y los bonos negociables en bolsa (ETN) ofrecen acceso a acciones para el petróleo crudo, pero su construcción matemática genera importantes limitaciones, debido al contagio y la valuación interna.

4. Leer El gráfico a largo plazo

El petróleo crudo WTI subió después de la Segunda Guerra Mundial, alcanzando su máximo en los 20 y entrando en una banda estrecha hasta que el embargo de 1970 desencadenó un repunte parabólico a $ 120. Alcanzó su punto máximo a fines de la década y comenzó un declive tortuoso, cayendo en la adolescencia antes del nuevo milenio. El petróleo crudo entró en una nueva y poderosa tendencia alcista en 1999, alcanzando un máximo histórico de 145. 61 en julio de 2008. Luego cayó a un rango comercial masivo entre ese nivel y los 30 superiores, permaneciendo dentro de sus límites en 2015. < 5. Elija su lugar

El contrato de futuros de petróleo dulce ligero (CL) de NYMEX WTI comercia con más de 10 millones de contratos por mes, ofreciendo una excelente liquidez; sin embargo, tiene un riesgo relativamente alto debido a la unidad de contrato de 1000 barriles y. 01 por barril fluctuación de precio mínimo. Hay docenas de otros productos basados ​​en energía ofrecidos a través de NYMEX, y la gran mayoría atrae a especuladores profesionales, pero pocos comerciantes o inversores privados.

El Fondo de Petróleo de los EE. UU. (USO

Unidades de asociación de fondos de servicio de USOUS11. 51 + 2. 95% Creado con Highstock 4. 2. 6 ) ofrece la forma más popular de jugar petróleo crudo a través de acciones. publicando un volumen diario promedio superior a 20 millones de acciones. Este sistema de seguridad rastrea los futuros de WTI, pero es vulnerable al contango, debido a las discrepancias entre el mes anterior y los contratos a más largo plazo que reducen el tamaño de las extensiones de precios. iPath S & P Goldman Sachs Crude Oil Trust ETN (OIL OILBarclays Bank rastreador subyacente 2005-14.08. 36 (Exp. 07. 08. 36) sobre GS Crude Oil Ret Ser A6. 18 + 4. 39% Creado con Highstock 4. 2. 6 ) presenta una alternativa, con un volumen promedio diario superior a 3 millones de acciones, pero también es vulnerable a efectos similares de amortiguación de beneficios. Las compañías petroleras y los fondos del sector ofrecen una exposición diversa de la industria, con operaciones de producción, exploración y servicios petroleros que presentan diferentes tendencias y oportunidades. Si bien la mayoría de las empresas rastrean las tendencias generales del petróleo crudo, pueden divergir bruscamente durante largos períodos. Estos contragolpes a menudo ocurren cuando los mercados de acciones están tremendamente marcados, con rallies o ventas que desencadenan una correlación entre mercados que promueve el comportamiento a paso de puerta entre diversos sectores.

Los cinco mayores fondos de la petrolera estadounidense y el volumen diario promedio (septiembre de 2015):

SPDR Energy Select Sector ETF (XLE

  • XLESel Sct En70. 25 + 2. 29% Created with Highstock 4. 2. 6 ) - 18, 401, 461 SPDR S & P Exploración y producción de petróleo y gas ETF (XOP
  • XOPSPDR SP OlGs EP36. 83 + 4. 19% Creado con Highstock 4. 2 6 ) - 11, 735, 669 Market Vectors Oil Services ETF (OIH
  • OIHVanEck Vct Oil25. 93 + 4. 73% Created with Highstock 4. 2. 6 ) - 7, 641, 589 iShares US Energy ETF (IYE
  • IYEiSh US Energy38. 49 + 2. 34% Created with Highstock 4. 2. 6 ) - 1, 169, 697 < Vanguard Energy ETF (VDE VDEVanguard Energy96. 18 + 2. 49%
  • Creado con Highstock 4. 2. 6 ) - 647, 095 Las monedas de reserva ofrecen una excelente manera de llevar la exposición al petróleo crudo a largo plazo, con las economías de muchas naciones apalancadas cerca de sus recursos energéticos. Los cruces del dólar estadounidense (USD) con los pesos colombianos y mexicanos, bajo cotizaciones USD / COP y USD / MXN, han estado rastreando el petróleo crudo durante años, ofreciendo a los especuladores un acceso altamente líquido y escalable a las tendencias al alza y a la baja. Las posiciones bajistas de crudo requieren comprar estas cruces mientras que las posiciones alcistas requieren venderlas en corto. The Bottom Line

Los mercados de petróleo crudo y energía son lugares altamente especializados, que requieren conjuntos de habilidades excepcionales para generar ganancias constantes en la especulación. Los agentes del mercado que desean negociar futuros de petróleo crudo y sus numerosos derivados deben saber qué mueve el producto básico, la naturaleza del público predominante, el historial de precios a largo plazo y las variaciones físicas entre los diferentes grados.