La deuda de préstamos estudiantiles sigue aumentando y, según los últimos hallazgos, la Clase del 2016 dejó la escuela con un promedio de $ 37, 172 en deuda, un 6% más que el año anterior. Esta cifra ni siquiera mira los préstamos estudiantiles que los padres sacaron para ayudar a los costos universitarios de sus hijos.

Sin dudas, la universidad es cara. Es común que los graduados se encuentren en un lugar difícil financieramente cuando se trata de pagar sus préstamos. Una opción popular para reducir los costos mensuales de préstamos estudiantiles es la refinanciación. En muchos casos, este es un sabio movimiento financiero. Sin embargo, antes de refinanciar su préstamo, analice mejor los pros y los contras de la refinanciación.

Refinanciamiento de Préstamos Estudiantiles: ¿Qué es y para quién es?

La refinanciación de préstamos estudiantiles se produce cuando un prestamista privado adquiere su préstamo, o préstamos, y los combina en un solo préstamo a una nueva tasa y calendario de reembolso. Cuando solicita la refinanciación de un préstamo con un prestamista privado, el prestamista privado esencialmente está consolidando y refinanciando sus préstamos estudiantiles. Mientras que cuando consolida sus préstamos federales con un Préstamo directo de consolidación, esto solo combina sus préstamos federales sin reducir el pago de intereses.

La refinanciación de estudiantes es una excelente opción para personas con préstamos privados de alto interés. Si un graduado tiene una combinación de préstamos federales y privados, es posible refinanciar los préstamos privados. Además, la refinanciación de los estudiantes está disponible para los padres que tienen un préstamo Direct Plus.

Pro: pagos mensuales más bajos

La refinanciación de su préstamo puede reducir el costo mensual de su préstamo debido a dos factores. En primer lugar, el refinanciamiento puede garantizarle una mejor tasa de interés, que a su vez le da un pago mensual más bajo e incluso le ahorra dinero en la vida del préstamo. Muchos graduados pueden obtener mejores tasas de interés porque sus puntajes de crédito han mejorado desde que solicitaron un préstamo por primera vez. Otra forma en que una refinanciación le ahorra dinero es porque puede extender la duración de su préstamo. Si opta por refinanciar su préstamo estudiantil de 10 años en un préstamo a 20 años, verá un recorte dramático en sus pagos mensuales.

Con: Pague más en el largo plazo

Si está refinanciando para reducir su tasa de interés, entonces estará ahorrando dinero. Sin embargo, si está refinanciando el préstamo para obtener un préstamo más largo, tenga en cuenta que, mientras disminuyen sus pagos mensuales, aumenta la cantidad de dinero que paga por todo el préstamo. Puede terminar pagando decenas de miles de dólares más debido al interés acumulado.

Pro: liberar un Cosigner del Préstamo

Otra ventaja de refinanciar su préstamo es que usted podría ser elegible para refinanciar el préstamo por su cuenta. Dejar a un cosignatario, que generalmente es su padre u otro miembro cercano de la familia, libera cualquier tensión adicional en su relación.Hacer dinero para obtener un préstamo estudiantil es una empresa enorme y tiene grandes riesgos. Una vez que su cofirmante sea liberado de su préstamo, incluso experimentarán un puntaje crediticio más alto y tendrán la posibilidad de acceder a nuevas líneas de crédito.

Con: se pierda los beneficios federales

No es prudente consolidar sus préstamos federales y privados juntos. Cuando hace esto, descalifica sus préstamos estudiantiles federales para programas de condonación y cancelación de préstamos. Además, los préstamos federales ofrecen pagos basados ​​en el ingreso (IBR) y planes de pago impulsados ​​por el ingreso (IDR) que basan sus pagos mensuales en cuánto gana o cuánto puede pagar. La refinanciación de su préstamo federal con un prestamista privado elimina estas opciones de planes de pago. Hay una forma de consolidar solo sus préstamos federales junto con un Préstamo directo de consolidación, pero esto también podría descalificarlo para el reembolso especial de los planes de condonación.

Pro: One Payment

Hacer un seguimiento de varios pagos de préstamos estudiantiles diferentes, además de muchos otros proyectos de ley, puede ser frustrante. La refinanciación consolidará esos préstamos en uno. Muchos prestamistas privados incluso ofrecen una APR de descuento si se inscribe en el retiro automático de pagos. Esta opción le ahorra una pequeña cantidad de dinero cada mes y le ayuda a nunca olvidar un pago.

Con: Período de pérdida de gracia

Tan pronto como un nuevo prestamista aprueba el refinanciamiento, su proceso de amortización comienza de inmediato. Con muchos préstamos estudiantiles, puede retrasar los pagos mientras todavía está en la escuela o cuando ingresa a un programa de posgrado. Si su préstamo actual todavía tiene un período de gracia intacto, espere hasta que termine ese período antes de comenzar la opción de refinanciamiento.

Pro: términos flexibles de reembolso

Cuando refinancia su préstamo, puede elegir cuánto tiempo desea obtener su préstamo, así como también si desea una tasa fija o variable. Elegir una tasa variable para su préstamo estudiantil puede ser más arriesgado; ya que las tasas pueden subir en cualquier momento, pero también puede obtener una tasa de interés más baja. El prestamista privado, Earnest, incluso permite a los prestatarios cambiar entre una tasa fija y variable sin incurrir en ninguna tarifa.

Dónde obtener la refinanciación de su préstamo estudiantil

Puede refinanciar su préstamo estudiantil a través de muchos prestamistas privados, incluido su banco local o cooperativa de crédito. Sin embargo, Earnest y SoFi son buenos lugares para comenzar la investigación, y tienen tasas y beneficios bajos. Ambos prestamistas ofrecen tasas de interés más bajas, términos flexibles y beneficios. Ambos prestamistas adoptan un enfoque más moderno en la refinanciación de préstamos estudiantiles. Por ejemplo, Earnest aprueba la refinanciación de préstamos estudiantiles estudiando varios puntos financieros y personales, no solo el puntaje crediticio y los ingresos del solicitante.

Si se siente más cómodo con los prestamistas privados que tienen sucursales / ubicaciones reales, Citizen's Bank ofrece tasas de interés competitivas, sin tarifas y descuentos APR. Con más de 1, 100 ubicaciones, existe una buena posibilidad de que haya una ubicación cerca de usted. LendKey es otra opción para verificar. La compañía ofrece préstamos de refinanciamiento para estudiantes a bajo interés financiados por prestamistas comunitarios locales.

The Bottom Line

Los préstamos estudiantiles para la refinanciación pueden beneficiarlo o perjudicarlo financieramente. Si solo tiene préstamos estudiantiles privados, un refinanciamiento puede ayudarlo a ahorrar dinero a largo plazo con una tasa de interés más baja, o puede ayudarlo a mantenerse financieramente a flote cuando sus pagos mensuales son demasiado altos. Sin embargo, si tiene préstamos estudiantiles federales, es mejor considerar los planes de reembolso y condonación disponibles antes de considerar la refinanciación.