Una forma de seleccionar un fondo mutuo es ir con el fondo de mejor rendimiento ofrecido por una compañía de fondos mutuos dada. Si bien las compañías de inversión están obligadas por ley a informar a los posibles inversionistas que el desempeño pasado no es garantía de éxito en el futuro, el hecho es que los fondos con un desempeño sostenido y excelente durante un largo período de tiempo a menudo continúan teniendo un buen desempeño. La siguiente es una revisión del fondo de inversión de mejor rendimiento, desde el inicio, de Aston Asset Management LLC, ASTON / Montag & Caldwell Growth Fund ("MCGFX").

Aston Asset Management

Fundada en Chicago en 1993, Aston Asset Management LLC es una firma privada de gestión de inversiones que atiende principalmente a empresas de inversión y personas de alto patrimonio (HNWI). Aston crea y gestiona carteras de inversión centradas en el cliente en clases de activos que van desde inversiones de capital tradicionales hasta inversiones alternativas, como futuros administrados y bienes inmuebles. La compañía lanza y administra una variedad de fondos mutuos en categorías tales como acciones nacionales e internacionales, renta fija, fondos balanceados y alternativas. A partir de marzo de 2016, los 27 fondos mutuos de Aston tenían un activo neto total de $ 9. 6 mil millones.

El enfoque de inversión de Aston Asset Management implica el objetivo de lograr selecciones de acciones superiores mediante el uso de investigación patentada y análisis fundamental, y la protección del capital de cartera con una cuidadosa gestión de riesgos a través de la diversificación y la revisión continua. El Grupo de Política de Inversión de Aston, compuesto por analistas de investigación y gestores de carteras individuales, revisa las selecciones de acciones al menos dos veces por semana. Además de las evaluaciones individuales de inversiones de capital, la firma investiga y monitorea las tendencias macroeconómicas y del sector y de la industria.

Subadvisor Montag & Caldwell

Aston regularmente emplea subadministradores de fondos mutuos con experiencia en industrias específicas o en compañías específicas dentro de una industria. El subdirector del Fondo de Crecimiento ASTON / Montag & Caldwell es Montag & Caldwell LLC, cuyo proceso de valoración de capital se centra en las ganancias por acción (EPS) proyectadas y en el crecimiento de la tasa de dividendo de una compañía. El proceso de selección de acciones tiene como objetivo identificar las acciones que están infravaloradas en relación con el valor razonable ajustado a riesgo de una empresa y exhibir un crecimiento de EPS por encima del promedio proyectado en 10% o más en el mediano plazo.

ASTON / Montag & Caldwell Growth Fund

Dado que la mayoría de las inversiones de Aston Asset Management están en crecimiento y acciones de valor, no sorprende que el fondo con mejor rendimiento de Aston sea un fondo de inversión en crecimiento, el ASTON / Montag & Caldwell Growth Fund, lanzado en 1994.La rentabilidad anualizada promedio del fondo desde su inicio es un impresionante 8. 97%, superando el rendimiento promedio de 7. 29% del índice Standard & Poor's 500 (S & P 500) durante el mismo período de tiempo. A partir de mayo de 2016, MCGFX tenía $ 1. 6 mil millones en activos totales bajo administración (AUM). Su cartera incluye aproximadamente 40 explotaciones, y tiene una tasa de rotación de cartera anual relativamente baja del 12%. La inversión mínima requerida es de $ 2, 500.

El principal objetivo de inversión del fondo es el crecimiento del capital a largo plazo. Un objetivo secundario es el ingreso actual. Los cogestores de MCGFX, Ron Canakaris y Andrew Jung, invierten los activos del fondo en acciones ordinarias de firmas de gran capitalización y alta calidad con un crecimiento de las EPS superior a la media que está infravalorado a su precio de mercado actual y en valores convertibles, como acciones preferidas o bonos convertibles. MCGFX está invertido abrumadoramente en empresas con sede en EE. UU., Pero los gerentes pueden invertir parte de sus activos en acciones extranjeras.

A partir de mayo de 2016, las acciones defensivas de los consumidores comandaban la porción más grande de los activos de la cartera en 29. 5%. Las existencias de servicios de salud representan el 21. 6% de la cartera, seguidas de las acciones del sector tecnológico con el 18. 2%. Las cinco principales carteras de cartera del fondo son Alphabet Inc. (NASDAQ: GOOGL GOOGLAlphabet Inc1, 047. 06-0. 28% Creado con Highstock 4. 2. 6 ), PepsiCo Inc. (NYSE: PEP PEPPepsiCo Inc109. 57-0. 59% Creado con Highstock 4. 2. 6 , Walgreens Boots Alliance Inc. (NASDAQ: WBA WBAWalgreens Boots Alliance Inc66. 21-0. 99% Creado con Highstock 4. 2. 6 ), United Parcel Service Inc. (NYSE: UPS Servicio UPSUnited Parcel Inc114. 40-0. 92% Creado con Highstock 4. 2 6 ) y Visa Inc. (NYSE: V VVisa Inc111. 97 + 0. 55% Creado con Highstock 4. 2. 6 ). En conjunto, las cinco principales tenencias representan el 21.9% de los activos de la cartera, pero ninguna acción individual representa más del 5%.

El índice de gastos para MCGFX es 1. 05%, que es ligeramente inferior al promedio de la categoría de crecimiento grande de 1. 18%. El rendimiento del dividendo del fondo es 0.31%. Su rendimiento promedio anual de 10 años de 7. 07% supera el promedio de la categoría de 6. 61%. Su rendimiento promedio de 9. 21% a cinco años es ligeramente menor que el promedio de la categoría de 9. 44%. A partir de julio de 2016, MCGFX cotizaba a $ 19. 74.