Las relaciones entre los diferentes mercados financieros son casi tan antiguas como los mercados mismos. Por ejemplo, en muchos casos cuando las acciones de referencia aumentan, los bonos caen. Muchos operadores observarán correlaciones como esta y tratarán de capitalizar la oportunidad. Los mismos tipos de relaciones existen en el mercado global de divisas. Tomemos, por ejemplo, el lazo estrechamente relacionado entre el dólar australiano y el oro. Debido principalmente al hecho de que Australia sigue siendo un importante productor del metal amarillo, la correlación es una oportunidad que no solo existe, sino que es una oportunidad en la que los operadores de todos los niveles pueden capitalizar. Echemos un vistazo a por qué existe esta relación y cómo puede usarla para producir devoluciones de oro sólido.

Ser productivo es clave La relación entre el dólar estadounidense y el petróleo crudo existe por una simple razón: el producto tiene un precio en dólares. Sin embargo, no se puede decir lo mismo sobre la correlación australiana. La relación oro / dólar australiano proviene de la producción. Australia es uno de los mayores productores de oro del mundo. Como resultado, es natural que su moneda siga un patrón similar al oro. Con el flujo y reflujo de la producción, el tipo de cambio seguirá la oferta y la demanda a medida que el dinero se intercambie las manos entre el minero y el fabricante.

Aprovechando la relación Aunque la macroestrategia funciona en todos los niveles, es más adecuada para las carteras que se configuran en marcos de tiempo más largos. Los operadores no verán fuertes correlaciones en todos los días de negociación, al igual que otras dinámicas más amplias del mercado. Como resultado, es ventajoso amortiguar el impacto de la volatilidad y el riesgo diario a través de un horizonte de tiempo más largo.

Los operadores orientados fundamentalmente tenderán a negociar uno o ambos instrumentos, tomando las señales de negociación del otro. Estas indicaciones se pueden recopilar a partir de una lista de temas que incluyen:

1. Informes de reservas de productos básicos
2. Informes de futuros de COT
3. Desarrollos económicos australianos
4. Tasas de interés
5. Invertir en Safe Haven

Como resultado, estos intercambios tienden a ser más largas que las consideraciones comerciales diurnas, ya que la cartera busca captar el tono general del mercado, en lugar de solo un pop o caída intradía.

Técnicamente, los operadores tienden a encontrar sus señales en las formaciones técnicas con la esperanza de que las correlaciones correspondientes se filtren en el mercado relacionado. Ya sea que la formación esté en el gráfico dorado o en el gráfico australiano, es mejor encontrar primero una formación sólida, en lugar de buscar ambas cartas para que se correlacionen perfectamente. Un ejemplo de esto se ve claramente en los ejemplos del cuadro a continuación.

Figura 1

Fuente: FX Trek Intellicharts

Figura 2

Fuente: MetaTrader

Como se muestra en la Figura 2, con el mercado en desaceleración y desapalancamiento de los inversores que estaba "de moda" en 2008, los operadores vieron la oportunidad de subirse al carro ya que tanto el oro como el australiano experimentaron un alza temporal en el precio.Ya sabiendo que esto sería un golpe de ventaja en un mercado que de otro modo sería bajista, el experto inversor técnico podría ver visiblemente ambos activos moviéndose en sincronía. Como resultado, técnicamente hablando, una breve oportunidad brilló a medida que el producto se acercaba a los $ 905. 50 cifra, que correspondía con la cifra fundamental de 0. 8500 en el mercado de divisas. La doble tapa en oro casi aseguró una mayor depresión en el dólar australiano / U. Par de divisas de S. dólar.

Probándolo: una configuración comercial Ahora echemos un vistazo a una configuración comercial más corta que involucra tanto el dólar australiano como el oro.

Primero, la imagen macro amplia. Al observar la Figura 2, vemos que el oro se ha desplomado, ya que los inversores y comerciantes han desapalancado y vendido activos de mayor riesgo. Después de este movimiento, la consolidación posterior se presta a la creencia de que puede haber un cambio de tendencia en el mercado. La idea está respaldada por la probabilidad de que los inversionistas en acciones inviertan un poco de dinero en la característica de refugio seguro del producto, ya que los índices de referencia mundiales continúan disminuyendo en valor.

Figura 3

Fuente: MetaTrader

Vemos una posición similar en desarrollo en el dólar australiano después de un pico hasta justo por debajo de la figura de 0.6045, que se muestra en la Figura 4 a continuación. En este momento, la moneda estaba bajo una presión extrema, ya que los especuladores mundiales consideraban que el dólar australiano era una moneda riesgosa. Juntando estos dos factores, la dirección de la cartera busca ser ascendente.

A continuación, echamos un vistazo a nuestros cuadros y aplicamos técnicas básicas de soporte y resistencia. Siguiendo nuestra idea comercial inicial con oro, primero proyectamos un canal de libros de texto en nuestro gráfico ya que la acción del precio ha mostrado tres puntos técnicos definitorios (etiquetados A, B y C). El canal dorado se corresponde con un canal a corto plazo que se desarrolla en el par de divisas AUD / USD en la Figura 4.

Figura 4

Fuente: MetaTrader

La combinación culmina el 10 de diciembre de 2008 (Figura 3 DO). No solo ambos activos prueban el soporte o la línea de tendencia del canal inferior, sino que también tenemos una convergencia alcista del MACD que confirma el movimiento más alto en el par de divisas AUD / USD.

Finalmente, colocamos la entrada correspondiente al final de la sesión, 0. 6561. La parada posterior se colocará en el punto bajo del swing. En este caso, ese sería el mínimo del 5 de diciembre de 0.6290, una parada de aproximadamente 271 pips. Teniendo en cuenta la gestión adecuada de riesgo / recompensa, colocamos nuestro objetivo en 0. 7103 para darnos una relación de riesgo a recompensa de 2: 1. Afortunadamente, el intercambio no lleva más de una semana ya que el objetivo se activó el 18 de diciembre con una ganancia de 542 pips.

The Bottom Line Las estrategias de mercado como el dólar australiano y el oro presentan amplias oportunidades para el inversor y comerciante inteligente. Ya sea para producir una mayor relación beneficio / pérdida o aumentar los retornos generales de la cartera, las correlaciones del mercado seguramente agregarán valor al repertorio de los participantes en el mercado.