El resultado final de una empresa, también conocido como ingreso neto, es un indicador importante de la condición operativa y puede utilizarse para rastrear el crecimiento en múltiples períodos. Si bien los ingresos y los márgenes de beneficio son componentes necesarios de un análisis fundamental sólido, otras medidas son representaciones importantes de la solidez financiera. El análisis fundamental está incompleto sin índices de liquidez y solvencia, análisis de flujo de efectivo y ratios de eficiencia. Además, el ingreso neto es una representación incompleta de la fortaleza financiera a menos que se analice en relación con los activos y el capital desplegado para generar ganancias.
Los inversores deben leer el balance para evaluar la capacidad de una empresa para cumplir sus obligaciones. El índice actual y el índice rápido miden la liquidez y señalan si los activos a corto plazo de una empresa son suficientes para pagar los pasivos a corto plazo. Deuda a capital y deuda a activos totales son razones de solvencia que miden el apalancamiento e indican la severidad del endeudamiento. El endeudamiento excesivo puede aumentar el costo de la deuda adicional y limitar el acceso al capital futuro. Estas condiciones pueden obstaculizar la flexibilidad. Los índices de eficiencia, como la rotación de inventario y la rotación de cuentas por cobrar, miden la efectividad de la utilización actual de los activos. El análisis de flujo de efectivo evalúa las fuentes y los usos del efectivo en un período determinado. Esto tiene en cuenta los ingresos netos, los gastos no monetarios y los cambios en el capital de trabajo. Dicho análisis explica cuánto dinero se genera para los accionistas o cuánto dinero se está utilizando para financiar un negocio.
Las ganancias netas son importantes para medir la eficiencia de la operación de una empresa. La maximización de márgenes es importante para los accionistas e indica que un negocio está bien administrado. El ingreso neto también se utiliza para calcular el rendimiento de los activos, el rendimiento del capital y el rendimiento del capital invertido, que mide la cantidad de ganancias que una empresa puede generar en sus niveles de activos y patrimonio promedio. Si bien el resultado final de una empresa es un valor importante en la valoración y análisis de acciones, se deben considerar otros datos para extraer conclusiones confiables sobre la solidez financiera.
AD:¿Cómo se aseguran los investigadores de que una muestra aleatoria simple sea una representación precisa de una población más grande?
Aprende qué métodos utilizan los investigadores para garantizar que una muestra aleatoria simple se aproxime mejor a la población más grande que se estudia.
¿Qué revela el precio de la acción diluida sobre la solidez financiera de una empresa?
Cuando una corporación publica su información financiera, existen algunas variaciones diferentes cuando se informan las ganancias totales. Estas variaciones son: montos totales en dólares, ganancias como porcentaje de los ingresos totales, ganancias por acción (EPS) y EPS diluido.
¿Cuál es la diferencia entre el crecimiento de la línea de fondo y la línea de arriba?
El resultado final de una empresa es su ingreso neto, o la cifra inferior en su estado de resultados. La línea superior se refiere a las ventas o ingresos brutos de una empresa.