El fondo T. Rowe Price Blue Chip Growth ("TRBCX") se constituyó el 30 de junio de 1993. Invierte acciones de megacapitalización, capitalización grande y capitalización mediana que están bien establecidos en sus industrias para el crecimiento y el ingreso a largo plazo. Los $ 29. 93 mil millones de fondos se invierten en 134 propiedades y administra $ 29. 93 mil millones en activos netos al 29 de febrero de 2016. Tiene una relación precio-ganancias (P / E) de 20. 4 con una tasa de rotación de 1,11 beta y una de 4,1%. La mediana de capitalización bursátil de las tenencias de la cartera es de $ 62. 77 mil millones.

El fondo tiene una relación de gastos del 0. 72% con una inversión mínima de $ 2, 500 y $ 1, 000 para cuentas de jubilación individuales (IRA). El rendimiento anual promedio (AAR) a 10 años es 7. 92%, su AAR a cinco años es 11. 77%, su AAR a tres años es 13. 47% y su AAR anual es -6. 4% desde el 29 de febrero de 2016.

Tendencias de cartera

La composición de las tres principales tenencias del sector cambió de marzo de 2015 a marzo de 2016. El fondo aumentó la inversión en el sector de servicios de tecnología en un 4. 2% a 19 . 8% año tras año (YOY), lo que lo convierte en el sector con mayor ponderación en 2016. El sector superior del año pasado cayó al tercer lugar, ya que el fondo redujo la inversión en tecnología de salud en un 2. 4% a 16. 9%. La inversión en el sector del comercio minorista lo llevó al segundo lugar, con un aumento del 3% hasta el 17. 5%. El fondo asumió más riesgos recortando la asignación en el sector de transporte más conservador en un 1. 9% a 3. 4%, mientras que casi triplicó la inversión en el sector de servicios de salud en un 2. 1% a 3. 3%.

La liquidación del mercado a mediados de 2015 provocada por la agitación en los mercados de renta variable chinos llevó al fondo a implementar una postura defensiva con su combinación de activos. Esto condujo a un vuelo hacia la seguridad en las compañías nacionales más grandes y mejor establecidas, como lo demuestra el 10. 2% de aumento a 60. 1% en las acciones de megacapitalización, mientras que recorta las inversiones de gran capitalización en 5. 7% hasta 36. 7%. Cortó las tenencias de acciones de mediana capitalización en un 3. 2% hasta solo el 2. 9% de la cartera. La inversión en los Estados Unidos aumentó en un 3. 1% a 92. 4% interanual, mientras que la asignación a China disminuyó en un 1. 6% a 3. 6%. Canadá vio una caída de 0. 09% en la asignación a 0. 09%.

Tendencias en los principales holdings

El fondo T. Rowe Price Blue Chip Growth adoptó un enfoque de riesgo, transfiriendo más asignación a los líderes de servicios de Internet, como lo demuestra el aumento antes mencionado en la tecnología sector de servicios. El fondo aumenta las participaciones en su principal accionista que mantiene a Amazon. com Inc. (NASDAQ: AMZN AMZNAmazon. com Inc1, 120. 66 + 0. 82% Creado con Highstock 4. 2. 6 ) por 2. 6% a 7% del total de activos. Las acciones de clase C de Alphabet Inc. (NASDAQ: GOOG GOOGAlphabet Inc1, 025. 90-0. 64% creadas con Highstock 4. 2. 6 ) recibieron 1 adicional.8% de aumento a 4. 4%, seguido por un aumento de 1. 3% en el líder de las redes sociales Acciones de Clase A de Facebook Incorporated (NASDAQ: FB FBFacebook Inc180. 17 + 0. 70% Creado con Highstock 4. 2. 6 ) al 4% y Priceline, Group Inc. (NASDAQ: PCLN PCLNThe Priceline Group Inc1, 903. 00 + 0. 45% Creado con Highstock 4. 2. 6 ) por un aumento de 0. 07% a 3. 6%.

El fondo inició una nueva participación en Microsoft Corporation (NASDAQ: MSFT MSFTMicrosoft Corp84. 47 + 0. 39% Creado con Highstock 4. 2. 6 ) entrando en 2016 de 2. 3 % Las participaciones disminuidas más notables se registraron en el gigante de la tecnología de la información médica McKesson Corporation (NYSE: MCK MCKMcKesson Corp135. 21-1. 74% Creado con Highstock 4. 2. 6 ), descendió un 1% a 1. 9%, y Gilead Sciences, Inc. (NASDAQ: GILD GILDGilead Sciences Inc72. 38-1. 47% Creado con Highstock 4. 2. 6 ) abajo 0. 05% a 1 .7% sobre la nube oscura de la controversia sobre los precios de los medicamentos farmacéuticos.

En base a las tendencias observadas de la cartera, el Fondo de crecimiento de Blue Chip de T. Rowe parece estar listo para un enfoque de riesgo en 2016, lo que puede resultar en un rendimiento superior en mercados en alza pero puede incurrir en reducciones en los mercados en descenso. Esto se evidencia por el rendimiento del año hasta la fecha (YTD) en comparación con un índice de referencia, como el ampliamente utilizado índice Standard and Poor's (S & P) 500. La rentabilidad del año 2016 para el fondo es -10. 33% en comparación con el rendimiento del S & P 500 de -5. 09% hasta el 11 de marzo de 2016, casi el doble del índice de referencia. Sin embargo, si los mercados continúan recuperándose y aumentando en 2016, el T. Rowe Price Blue Chip Growth Fund está posicionado para aumentar aún más rápidamente.