No debe permitir que un miembro de la familia administre su plan 401 (k). Además del drama personal que dicha decisión invita, la posibilidad de que el mejor administrador posible de su nido de jubilación resida en su propia familia es delgada. La inversión de jubilación no es dinero ficticio; dicta su capacidad para mantener las luces encendidas, poner comida en la mesa y tal vez disfrutar de unas vacaciones cuando sus años de trabajo están detrás de usted. Podría decirse que es lo más importante que hace con su dinero mientras todavía está trabajando. Por lo tanto, explore el mercado y contrate al asesor más calificado, uno que pueda colocarlo en la posición más propicia para una jubilación lucrativa. No elija a su primo o cuñada solo porque sean miembros de su familia.

Drama familiar potencial

Todo el mundo sabe que las cuestiones monetarias son una de las principales causas de divorcio. Pocas estadísticas rápidas se mantienen sobre los orígenes de las divisiones familiares, pero el dinero tiene que estar en la cima. Puede tener la mejor relación con su familiar, pero considere lo que podría suceder si su 401 (k) supera severamente al mercado bajo su administración. ¿Tal situación generaría resentimiento? Intente imaginarse cómo reaccionaría si decidiera "despedirlo" como su asesor y colocar su dinero en otra parte. Si esto creará un ambiente desagradable en Acción de Gracias el próximo año, probablemente sea mejor evitar la situación e invertir con otra persona. Para la mayoría de las personas, el dinero es importante, pero la familia es primordial. Cuando entremezclas a los dos, pones ambos en grave riesgo.

Complicaciones de remuneración

Los asesores financieros se basan en comisiones o en comisiones. Los asesores basados ​​en honorarios reciben un pago basado en un porcentaje del total de activos bajo administración (AUM). Los asesores basados ​​en comisiones reciben comisiones por vender ciertos productos de inversión, tales como fondos mutuos, anualidades y seguros de vida con valor en efectivo.

Ir con un asesor basado en honorarios presenta menos conflictos de intereses que usar un asesor pagado a comisión. Debido a que no todas las inversiones pagan la misma comisión, un asesor que recibe una compensación de esta manera tiene un fuerte incentivo para impulsar ciertos productos, como anualidades y seguro de vida universal, que pagan altas comisiones pero que a menudo no son reconocidas por ser las mejores inversiones.

Independientemente de cómo se pague a su asesor, sin embargo, su compensación puede convertirse en un problema si está tratando con un pariente. Muchas personas esperan que los miembros de la familia brinden sus servicios de forma gratuita, ya sean asesores financieros, quiroprácticos o pintores. No contrate a un pariente simplemente porque espera que trabaje gratis o con un gran descuento. Si cree que su pariente es realmente la mejor opción para un asesor, debería estar feliz de pagar el precio completo por sus servicios.

Selling Yourself Short

En la mayoría de los casos, su pariente no es la mejor opción para un asesor. Tal vez quiera darle el beneficio de la duda, pero antes de hacerlo, investigue a los mejores asesores en su ciudad y yuxtaponga el currículum de su familiar con el de ellos. A continuación, observe el programa de tarifas de su pariente, recuerde que no está solicitando un descuento y compárelo con los demás.

Quite la lealtad de la familia de la mesa y hágase esta pregunta: si mi pariente fuera solo otro nombre en las páginas amarillas, ¿lo contrataría con alguno de estos asesores? Si no puede con certeza y definitivamente responder "sí" a esa pregunta, no debe contratar a su familiar.

Existen muchos trabajos en los que tiene sentido contratar a un miembro de la familia. Si necesita un fotógrafo de bodas o un disc jockey para el bar mitzvah de su hijo, y un pariente está en ese negocio, dele el puesto. Si su rendimiento no es óptimo, su vida no se verá alterada materialmente. Sin embargo, su cartera de jubilación es demasiado vital para confiar en cualquier persona que no sea la mejor. Agradezca a su familiar por la oferta, pero enfatice su deseo de mantener su vida financiera y familiar por separado.